Ce se întâmplă cu prețul acțiunilor TotalEnergies?

Stocul TotalEnergies (TTE) a evoluat bine în ultimii câțiva ani, ajutat de performanța puternică a prețurilor țițeiului. A crescut la un maxim de 68,31 EUR în aprilie, cu 342% peste cel mai scăzut punct din 2020.

Total pentru a trece la comerțul cu cupru

Acțiunile TotalEnergies au crescut ușor după ce Financial Times a raportat că are în vedere diversificarea afacerii pe piața cuprului.

Ziarul îl cita pe Rahim Azuoni, directorul unei companii, care a spus că are în vedere cazul cuprului. El a menționat că cuprul a devenit una dintre cele mai importante mărfuri de pe piață astăzi, din cauza tranziției energetice în curs.

Totuși, TotalEnergies încă studiază industria și nu a decis dacă va investi în ea. O astfel de mișcare l-ar ajuta să își completeze vasta afacere de tranzacționare în care compania se ocupă cu gaz, energie electrică, petrol și combustibili noi.

Majoritatea analiștilor consideră că cuprul are un potențial semnificativ datorită utilizării sale în industria de utilități. În plus, datele arată că piața cuprului trece printr-o penurie, ceea ce ar putea conduce la creșterea prețurilor pe termen lung.

Un raport recent citat de The Week a estimat că, până în 2030, minele globale de cupru vor satisface doar 80% din cererea totală. Aceste estimări explică de ce prețul cuprului a crescut cu peste 70% în ultimii cinci ani.

Nu este clar cât de profitabilă va fi această divizie pentru TotalEnergies. În plus, va trebui să concureze cu unii dintre cei mai importanți comercianți de cupru precum Glencore, Trafigura, Vitol și Mitsui.

Prețul țițeiului a revenit

Prețul acțiunilor TotalEnergies a evoluat bine din cauza performanței recente a țițeiului. Brent, reperul global, a crescut în ultimele șapte zile consecutive, trecând la cel mai înalt punct din 29 august. A crescut cu peste 14% de la cel mai scăzut punct din acest an.

Țițeiul american, cunoscut sub numele de West Texas Intermediate (WTI), a crescut și el în ultimele șase zile consecutive și se află la cel mai înalt punct din 30 august.

Gazele naturale au revenit, de asemenea, atingând un maxim de 3,15 dolari, cel mai ridicat punct din 12 iunie și 63% față de cel mai scăzut punct din august. După cum am scris recent, există șanse în creștere ca gazul să aibă o erupție optimistă după ce a format un model invers de cap și umeri.

Prețurile petrolului și gazelor naturale sunt în creștere din cauza stimulentelor chinezești anunțate recent și potențialul de perturbări în Orientul Mijlociu.

Israelul are în vedere bombardarea infrastructurii petroliere a Iranului, o mișcare care va afecta peste 1 milion de barili pe zi. Unii analiști cred că această perturbare va împinge probabil prețurile la peste 100 de dolari pe baril în curând.

Pe de altă parte, aprovizionarea cu petrol a Libiei este pe cale să fie restabilită, o mișcare care va ajuta la compensarea penuriei Iranului.

Câștiguri TotalEnergies în avans

Următorul catalizator important pentru prețul acțiunilor TotalEnergies va fi rezultatele financiare trimestriale programate pentru 31 octombrie.

Cele mai recente rezultate au arătat că venitul net al Total a scăzut cu 34% în al doilea trimestru, la 3,4 miliarde de dolari. Venitul său net pe jumătate de an a scăzut cu 1%, până la 9,5 miliarde de dolari, în timp ce fluxul de numerar din operațiuni a crescut la 9 miliarde de dolari.

Rezultatele au venit într-un moment în care compania implementează ceea ce numește o strategie de tranziție echilibrată. Spre deosebire de companii precum ExxonMobil și Chevron, Total s-a angajat într-o strategie de a deveni zero net în următorii câțiva ani.

Analiştii avertizează că procesul de tranziţie ar putea face din aceasta o companie mai puţin profitabilă decât colegii săi americani care se concentrează pe captarea carbonului. Așa se explică de ce Total a fost relativ subevaluat în comparație cu companiile americane. Are un raport P/E înainte de 7,7, în timp ce Exon și Chevron au 12 și, respectiv, 11.

Câștigurile viitoare ale Shell sunt de așteptat să fie relativ slabe din cauza prețurilor relativ slabe ale petrolului în timpul trimestrului. Într-o declarație, Shell a spus că marjele sale de rafinare a țițeiului vor scădea cu 29%, până la 5,50 dolari pe baril. Această estimare a venit la o săptămână după ce ExxonMobil și-a redus și orientarea anticipată.

Pe partea pozitivă, TotalEnergies s-a angajat să continue să plătească dividende considerabile acţionarilor, o tendinţă care ar putea continua dacă preţurile petrolului şi gazelor se vor menţine.

Analiza prețului acțiunilor TotalEnergies

Graficul zilnic arată că prețul acțiunilor TTE a scăzut la 57,25 EUR în august și a revenit la 62,50 EUR. A revenit peste mediile mobile exponențiale pe 50 și 200 de zile (EMA).

Indicatorul MACD a îndreptat în sus și sa mutat deasupra punctului neutru. De asemenea, indicele de forță relativă (RSI) a depășit punctul neutru de 50 și a îndreptat în sus.

Prin urmare, stocul va continua probabil să crească, deoarece taurii vizează următorul punct la 65 de dolari, cel mai înalt punct pe 5 iulie.

Riscul, totuși, este acolo unde recuperarea în curs de desfășurare a țițeiului este de scurtă durată. Dacă se întâmplă acest lucru, stocul poate scădea și retesta nivelul de suport la 57 USD.