DIA este un ETF Dow Jones popular, dar este un fond bun de cumpărat?

SPDR Dow Jones Industrial Average ETF (DIA) a depășit performanța fondurilor care urmăresc indicii S&P 500 și Nasdaq 100. Randamentul său total a fost de 15,4%, mai slab decât S&P 500 și Nasdaq 100 de 24% și 22%.

Dow Jones a rămas, de asemenea, în urma celor doi indici pe termen lung. De exemplu, a crescut cu aproximativ 400% din 2008, în timp ce indicii Nasdaq 100 și S&P 500 au crescut cu 472%, respectiv 1.100%.

Această performanță se datorează în principal modului în care este structurat fondul. Potrivit site-ului său web, segmentul financiar este cea mai mare parte a fondului, urmat de sectorul tehnologiei. În schimb, S&P 500 și Nasdaq 100 sunt formate în mare parte din companii de tehnologie.

Câștigurile Dow Jones înainte

ETF-ul DIA a crescut recent, deoarece investitorii se concentrează asupra sezonului de câștiguri în curs, în care unele dintre companiile sale constitutive au publicat rezultate puternice.

Acțiunile Goldman Sachs au atins un nivel record săptămâna trecută, după ce banca blue-chip a publicat rezultate puternice, ajutată de afacerile sale de tranzacționare.

Rezultatele au arătat că veniturile sale nete au crescut la 12,7 miliarde de dolari în al treilea trimestru, în timp ce câștigurile sale nete s-au situat la aproape 3 miliarde de dolari. Divizia sa globală de servicii bancare și piețe a avut venituri de 8,5 miliarde de dolari, în timp ce gestionarea activelor și a averii a crescut la 3,75 miliarde de dolari. Soluțiile platformei au avut 391 milioane USD.

Goldman Sachs beneficiază de redresarea continuă a fuziunilor și achizițiilor (M&A), tranzacționării și gestionării averii. De exemplu, activele gestionate au crescut cu 169 de miliarde de dolari, până la 3,1 trilioane de dolari.

JPMorgan, o altă parte importantă a Dow Jones, a crescut, de asemenea, la un nivel record după ce a lansat rezultate financiare puternice. Venitul său net a crescut la 12,9 miliarde de dolari, în timp ce veniturile gestionate au crescut la 43,3 miliarde de dolari.

JPMorgan beneficiază de împrumuturi robuste, care au crescut la 1,3 trilioane de dolari, față de 2,4 trilioane de dolari în depozite. Afacerile sale de gestionare a averilor și a activelor se descurcă bine și în acest an. American Express a beneficiat și de dobânzi mari în ultimul trimestru.

Cu toate acestea, unele companii din Dow Jones precum Procter & Gamble și UnitedHealthGroup nu au publicat rezultate financiare puternice. P&G a spus că vânzările sale nete s-au retras cu 1%, până la 21,7 miliarde de dolari, pe măsură ce vânzările sale de frumusețe, îngrijire a sănătății și îngrijire a bebelușilor, femeilor și familiei au scăzut.

Alți constituenți Dow Jones precum Verizon, Coca-Cola, Walmart și Amgen își vor publica rezultatele în săptămânile următoare.

Citește mai mult: Acțiunile MS cresc cu 3%, în timp ce Morgan Stanley depășește așteptările privind câștigurile din T3

Creșterea randamentelor trezoreriei americane

ETF-ul DIA reacționează și la creșterea randamentelor trezoreriei. Datele arată că randamentele obligațiunilor pe 10 ani au crescut la 4,20%, cel mai ridicat punct din 29 iulie. De asemenea, a crescut peste media mobilă exponențială de 200 de zile, indicând mai multe câștiguri.

Randamentul pe 30 de ani a crescut în ultimele patru zile consecutive, atingând un maxim de 4,521%, în timp ce cel pe cinci ani a sărit la 4%.

Aceste randamente au crescut pe măsură ce investitorii își reevaluează previziunile cu privire la Rezerva Federală. Analiştii se aşteaptă ca banca să menţină rate ale dobânzilor mai mari pentru mai mult timp, deoarece economia a evitat o aterizare grea.

Cifrele economice recente înseamnă că Fed are loc pentru răbdare. De exemplu, indicele prețurilor de consum (IPC) principal a fost de 2,4% în septembrie, în timp ce IPC de bază a fost de 3,2%. Rata șomajului a scăzut la 4,1%.

Prin urmare, datele CME Fed Watch Tool arată că se așteaptă ca banca să reducă ratele cu 0,25% în noiembrie, urmate de încă 0,25% în decembrie. Dow Jones va beneficia probabil de aceste reduceri.

Cele mai bune acțiuni DIA ETF din 2024

Majoritatea companiilor din Dow Jones au crescut anul acesta. Walmart este cea mai performantă companie din Dow Jones, deoarece a crescut cu peste 53% în acest an. Compania a beneficiat de vânzări robuste în magazin și online. De asemenea, a luat cotă de piață de la companii de farmacie precum CVS Health și Walgreens.

Acțiunile 3M au crescut cu 48% pe măsură ce strategia sa de redresare continuă. Ceilalți câștigători de top sunt companii precum American Express, IBM, The Travelers, Goldman Sachs și Caterpillar, care au crescut cu peste 30% în acest an.

Cele mai întârziate au fost firme precum Intel, Boeing și Nike, care au scăzut cu peste 24% pe măsură ce preocupările legate de afacerile lor continuă.

Este ETF-ul Dow Jones o investiție bună?

Indicele Dow Jones are adesea o corelație strânsă cu indicii Nasdaq 100 și S&P 500. În cele mai multe perioade, crește atunci când cele două fonduri grele de tehnologie cresc.

Cu toate acestea, câștigurile sale sunt adesea mai mici decât cele două fonduri. De exemplu, DIA ETF a avut o rentabilitate totală de 27% în ultimii trei ani, comparativ cu randamentele VOO și QQQM de peste 34%.

Prin urmare, deși este un fond bun pentru diversificare, datele istorice arată că investitorilor le este mai bine să investească în S&P 500 și Nasdaq 100.

Citește mai mult: Iată de ce SPY ETF are probleme, deoarece IVV, VOO prosperă în 2024