Prognoza prețului acțiunilor Rivian: iată de ce RIVN ar putea crește cu 125%

Prețul acțiunilor din Rivian a crescut brusc miercuri, după ce compania a dezvăluit detalii despre joint venture de 5,8 miliarde de dolari cu Volkswagen. A sărit la 12 dolari, în creștere cu 25,6% față de cel mai scăzut nivel din această lună, evaluând compania de vehicule electrice la peste 10 miliarde de dolari.

Rivian și Volkswagen

Principalul catalizator al prețului acțiunilor RIVN au fost detaliile finale despre joint venture-ul companiei cu Volkswagen, cel mai mare producător auto european. Acest JV este acum cunoscut sub numele de Rivian și VW Group Technology, echipele având sediul în San Francisco.

JV își propune să ofere Volkswagen software avansat și arhitectură electrică pentru a-și alimenta mărcile. În același timp, acordul îi va oferi lui Rivian banii de care are nevoie, pentru a-și spori bilanțul tulburat. În special, Rivian va folosi banii pentru a crește producția de SUV R2 care va fi lansat în 2026.

Acordul este condiționat de îndeplinirea de către Rivian a mai multor repere, ceea ce înseamnă că există șanse ca acesta să eșueze. În primul rând, un plan similar cu Ford Motor Group nu a funcționat în urmă cu câțiva ani. În schimb, compania a anulat planurile de a dezvolta în comun un EV în 2019.

În același timp, Volkswagen se află sub o atenție sporită în Germania, unde trece printr-o restructurare dureroasă care ar putea duce la pierderi de mii de locuri de muncă. Se gândește să închidă trei fabrici din țară.

Potrivit documentelor dezvăluite miercuri, Rivian a primit deja 1 miliard de dolari de la VW. Apoi va primi 1 miliard de dolari în 2025, 2 miliarde de dolari în 2026 și 460 de milioane de dolari la începutul lui 2027.

Prin urmare, prețul acțiunilor din Rivian a sărit pentru că analiștii cred că joint venture-ul va fi benefic pentru companie pe termen lung.

Afacerile lui Rivian sunt sub presiune

Cele mai recente rezultate au arătat că afacerea lui Rivian trecea printr-o perioadă dificilă, ceea ce explică de ce afacerea sa cu Volkswagen este atât de importantă.

Veniturile sale din al treilea trimestru au scăzut de la 1,33 miliarde USD în 2023 la 874 milioane USD în ultimul trimestru. Aceste venituri au provenit din vânzarea a 10.018 vehicule și aproximativ 8 milioane de dolari în credite de reglementare.

Rivian încă pierde sume substanțiale de bani pentru toate vehiculele pe care le vinde. Pierderea sa brută pentru trimestrul a fost de 392 milioane USD, echivalentul a aproximativ 39.000 USD per vehicul. Pierderea sa netă a fost de peste 1 miliard de dolari.

Conducerea consideră că Rivian poate atinge profitabilitate în următorii ani. Se așteaptă ca producția sa pentru acest an să fie între 47k și 49k, în timp ce livrările sale să fie între 50k și 52k. Aceste cifre au fost mai mici decât cifrele de livrare la care se așteptau analiștii.

Analiștii consideră că veniturile lui Rivian pentru trimestrul curent vor fi de 1,36 miliarde de dolari, o mică creștere de 3,13% față de aceeași perioadă a anului trecut. Apoi va câștiga 1,1 miliarde de dolari în trimestrul următor și 4,6 miliarde de dolari în 2024.

Aceste cifre înseamnă că afacerea lui Rivian nu mai crește, ceea ce este un loc dificil de a fi pentru o companie de tehnologie orientată spre creștere.

Totuși, există semne că camioanele lui Rivian au devenit mai populare decât cele produse de companii precum Ford și General Motors. Cele două companii au fost nevoite să-și reducă îndrumările pentru vehiculele lor electrice pe fondul scăderii cererii.

Analistii se asteapta ca Rivian va incepe sa genereze profit in urmatorii ani. Câștigul pe acțiune așteptat pentru anul va fi de 4,03 USD, urmat de 2,68 USD în 2025. Prețul mediu al acțiunilor Rivian prognozat de analiști este de 14,88 USD, care este mai mare decât actualul 12 USD.

Acțiunile Rivian sunt destul de subevaluate atâta timp cât compania reușește să obțină profit și evită creșterile de numerar dilutive. Dacă poate atinge marja de profit net a Tesla de 13%, înseamnă că profiturile sale anuale vor fi de 780 de milioane de dolari, ceea ce este rezonabil pentru o companie evaluată la peste 10 miliarde de dolari.

Analiza prețului acțiunilor Rivian

Graficul RIVN de la TradingView

Graficul zilnic arată că prețul acțiunilor RIVN a format ceea ce pare un model cu fund dublu între 8,2 USD și 10 USD. În analiza tehnică, acesta este unul dintre cele mai optimiste modele de pe piață.

Acțiunile Rivian au rămas sub media mobilă pe 50 de zile și pe 100 de zile, în timp ce Indicele de putere relativă (RSI) și indicatorul MACD au indicat în sus. Prin urmare, stocul va avea probabil o erupție optimistă în termen scurt.

Dacă se întâmplă acest lucru, ținta inițială pentru stoc va fi de 18,9 USD, decolteul modelului cu fund dublu, care este cu 60% peste nivelul actual. O pauză peste acest nivel va indica mai multe câștiguri la 28 USD, care este 138% față de nivelul actual.