Mai profundă: de ce câștigurile Oracle nu au fost atât de rele

Analistul de la Wolfe Research, Alex Zukin, recomandă încărcarea pe Oracle Corp (NYSE: ORCL) cu privire la slăbiciunea de după câștiguri, deoarece este efectiv al patrulea hyperscaler pentru noile sarcini de lucru AI.

Oracle s-a situat cu puțin sub estimările Street pentru al doilea trimestru fiscal, aseară.

Dar firma de investiții își găsește în continuare acțiunile din deținerea vândută, deoarece este bine poziționată pentru a ajuta companiile interesate să „facă tranziții către cloud pentru prima dată”.

În ciuda acțiunii prețurilor de astăzi, acțiunile Oracle au crescut cu 75% față de începutul anului 2025.

Stocul Oracle este pe cale să beneficieze de vânturile din spate ale AI

Wolfe Research are încredere în capacitatea Oracle de a accelera creșterea, deoarece are o imensă „experiență în angajamente comerciale și o gamă largă de produse și soluții”.

Compania este destul de poziționată pentru a valorifica vânturile din spate ale AI, deoarece are cipurile și arhitectura potrivită, a susținut luni analistul Alex Zukin într-un interviu pentru Yahoo Finance.

Oracle are un acord cu Nvidia și Larry Ellison – cofondatorul și directorul tehnologic al acesteia este prieten cu Elon Musk, care este programat să fie consilier al președintelui ales Donald Trump.

Acest lucru arată „cât de bine conectați sunt” atât în ​​SUA, cât și la nivel global, a adăugat Zukin.

Acțiunile Oracle plătesc în prezent un randament al dividendelor de 0,84%, ceea ce compensează un alt motiv întemeiat de a le avea în portofoliu.

Slăbiciunea RPO nu este mare lucru pentru ORCL

Oracle a raportat luni o scădere secvențială a obligațiilor de performanță (RPO) rămase de la 99 de miliarde de dolari la 97 de miliarde de dolari.

RPO este un indicator de perspectivă care oferă o perspectivă asupra contractelor pe care o companie trebuie să le livreze și să le recunoască drept venit.

Dar analistul de la Wolfe Research, Alex Zukin, a ignorat și această slăbiciune, spunând că „acest număr a crescut destul de incredibil... a crescut cu 30 de miliarde de dolari între T2 al anului trecut și T4 al anului trecut”.

Pe o bază de la an la an, obligațiile de performanță rămase ale Oracle au crescut în continuare cu 50% în valută constantă. Rețineți că acțiunile ORCL s-au triplat de la nivelul scăzut al pandemiei.

Creșterea infrastructurii cloud a Oracle îi depășește pe rivalii la scară largă

Alex Zukin rămâne optimist în ceea ce privește acțiunile Oracle, deoarece veniturile sale din infrastructura cloud au crescut cu 52% în al doilea trimestru, indicând o cerere solidă de AI pe care CEO-ul Safra Catz a declarat-o luni într-un comunicat de presă.

Rata de creștere a depășit „oricare dintre concurenții noștri de infrastructură cloud de mare scară”, a adăugat ea.

Oracle are deja parteneriate cloud cu Amazon, Microsoft, Google și Meta Platforms. Astfel de alianțe strategice ar putea permite acțiunilor ORCL să crească și mai mult în 2025, conform lui Zukin.

Una peste alta, „trebuie doar să continue ceea ce fac și stocul va continua să funcționeze”, a conchis el. Wolf Research are în prezent o țintă de preț de 205 USD pentru acțiunile Oracle, ceea ce se traduce într-un avantaj de peste 15% de aici.

Analistul nostruCrispus Nyaga a vorbit despre o potențială retragere a acțiunilor Oracle înainte ca acesta să-și reia cursa de taur în octombrie.