De ce au crescut acțiunile Peloton joi - cât de sus poate ajunge?

Investitorii aplaudă Peloton Interactive Inc (NASDAQ: PTON) în această dimineață, după ce compania de fitness conectată a ajuns cu mult peste estimările Street pentru venituri în al doilea trimestru fiscal.

Acțiunile Peloton sunt recompensate, deoarece conducerea și -a crescut și joi perspectivele pentru profitul pe întregul an.

Producătorul de echipamente de antrenament a generat venituri de 674 de milioane de dolari – cu mult peste 654 de milioane de dolari pe care analiștii le prognozaseră. Cu toate acestea, de la an la an, valoarea a scăzut cu aproximativ 9,0%.

Acțiunile Peloton sunt încă în scădere cu aproximativ 5,0% față de cel mai mare nivel din anul până în prezent.

Stocul Peloton urcă pe orientări încurajatoare

Peloton și-a atribuit veniturile trimestriale mai bune decât se aștepta, parțial unui acord pe care l-a semnat cu Costco la sfârșitul anului 2024. Reducerea costurilor de marketing, administrative și de cercetare și dezvoltare, a adăugat acesta, a ajutat și pe frontul EBITDA.

În dezavantaj, compania de fitness la domiciliu a condus vânzări de până la 625 de milioane de dolari pentru trimestrul curent. În schimb, analiştii au fost la 652 de milioane de dolari.

Cu toate acestea, acțiunile Peloton sunt în creștere, deoarece investitorii se concentrează mai mult pe perspectivele sale de profit.

Conducerea se așteaptă ca EBITDA ajustat să scadă între 70 de milioane de dolari și 85 de milioane de dolari în T1 – cu mult peste estimarea experților de doar 50,4 milioane de dolari.

În plus, PTON a spus că veniturile sale vor crește probabil în jumătatea din spate a anului 2025.

Noul CEO al Peloton s-a angajat la o schimbare

Investitorii Peloton Interactive par să ignore pierderea mai mare decât se aștepta și în trimestrul recent încheiat.

Firma listată pe Nasdaq a pierdut 24 de cenți pe acțiune, mult mai mult de 18 cenți pe acțiune, în condițiile în care a continuat să se lupte pentru a-și face afacerea cu hardware mai profitabilă.

Sub conducerea noului său director executiv Peter Stern, PTON este pe deplin angajat să recupereze veniturile sale recurente, cu marjă mare, din abonamente.

Acea parte a afacerii a reprezentat cu mult peste 50% din veniturile totale ale companiei în T2.

Rețineți că acțiunile Peloton nu plătesc în prezent un dividend și, prin urmare, rămân neatractive pentru investitorii cu venituri în 2025.

Acțiunile Peloton mai au un avantaj?

În ciuda raliului de astăzi, este posibil ca acțiunile Peloton să nu fie încă libere pentru a rula, conform analistului UBS Arpine Kocharyan.

Kocharyan vede un avantaj în acțiunile Peloton la 10 USD, ceea ce indică un potențial pentru încă un câștig de 20% față de nivelurile actuale.

Ea este convinsă că prețul acțiunilor companiei ar putea beneficia, deoarece conducerea continuă să reducă costurile.

În plus, piețele nu se mai așteaptă prea mult de la PTON în următorii 2-3 ani, ceea ce creează loc pentru surprize pozitive, conform companiei de investiții.

Cel mai important, UBS are încredere în capacitatea veteranului din industria abonamentelor, Peter Stern, de a orchestra o schimbare la Peloton Interactive Inc.

Rețineți că Stern a fost forța motrice din spatele Apple Fitness+ și a servit și la alte companii renumite precum Ford.