Iată de ce prețul acțiunilor Ocado poate crește în ciuda provocărilor

Prețul acțiunilor Ocado continuă să se consolideze aproape de cel mai scăzut nivel din ultimii opt ani, pe măsură ce preocupările legate de creșterea și profitabilitatea acesteia se accelerează. A scăzut de la un record de 2.916p în 2021 la 280p actual. Capitalizarea sa de piață a scăzut de la peste 2,3 miliarde de lire sterline în 2021 la aproximativ 2,34 miliarde de dolari. Este Ocado un bun contrar de cumpărat?

Analiza tehnică a prețului acțiunilor Ocado

Graficul săptămânal arată că prețul acțiunilor OCDO a fost într-o tendință de scădere puternică în ultimii câțiva ani. Drept urmare, stocul a rămas sub toate mediile mobile.

Cu toate acestea, există semne că stocul ar putea crește în cursul acestui an, mai ales dacă raportează rezultate financiare puternice.

Acest grafic indică faptul că a format un model de pană descendentă, caracterizat de două linii de tendință convergente care înclină în jos. O erupție majoră urcătoare are loc de obicei atunci când cele două linii converg, ceea ce se întâmplă în prezent.

Acțiunea dă, de asemenea, semne că a format un model de convergență ascendent. Acesta este un model obișnuit care apare atunci când oscilatorii, cum ar fi indicele de forță relativă (RSI) și MACD, se deplasează treptat în sus, pe măsură ce un activ continuă să scadă.

Prin urmare, o combinație între un model de pană în scădere și o divergență optimistă ridică posibilitatea unei erupții optimiste. Dacă se întâmplă acest lucru, prognoza inițială a prețului Ocado este de aproximativ 350p. O scădere sub suportul cheii la 235p va indica mai multe dezavantaje în partea inferioară a panei.

Potențiali catalizatori pentru stocul de Ocado

Prețul acțiunilor Ocado a fost într-o tendință descendentă puternică în ultimii câțiva ani, deoarece creșterea sa a stagnat, întârzierile în lansarea depozitelor de roboți, pierderi persistente și o perspectivă financiară dezamăgitoare pentru anul.

Cele mai recente rezultate au arătat că veniturile anuale ale Ocado Group în 2024 au crescut la 1,21 miliarde de lire sterline, în creștere față de 1,1 miliarde de lire sterline cu un an mai devreme. Această creștere s-a produs în principal datorită Ocado Retail, joint-venture-ul său cu Marks & Spencer, unul dintre principalii retaileri din Marea Britanie.

JV-ul valorifică experiența Ocado în comerțul electronic cu acoperirea națională a MKS în sutele sale de magazine din Marea Britanie. Cele două companii dețin o cotă egală din Ocado Retail, pentru care MKS a plătit 750 de milioane de lire sterline.

Rezultatele sale financiare au arătat că Ocado Retail a înregistrat o creștere a veniturilor cu 13,9% anul trecut, deoarece compania a continuat să câștige cotă de piață. Ocado a depășit, de asemenea, pragul de 500.000 de comenzi pe săptămână în 2024, pe măsură ce afacerea sa a crescut. De asemenea, și-a crescut cota de piață în retailul online la 12,9%.

Citește mai mult:Perspectivele prețului acțiunilor Ocado: cumpără dip sau vinde rip?

Și activitatea tehnologică a Ocado a crescut în ultimii ani, dar această creștere este compensată de dificultățile companiei în a obține noi parteneriate. Nu a semnat niciun acord substanțial cu un retailer în ultimele luni. De asemenea, lansarea către clienții existenți, precum Kroger, a fost lentă.

Celălalt aspect pozitiv este că Ocado lucrează pentru a-și crește profitabilitatea. A raportat un EBITDA ajustat de 121 de milioane de lire sterline, în creștere față de 51 de milioane de lire sterline în anul precedent. Fluxul său de numerar liber sa îmbunătățit de la o pierdere de 381 de milioane de lire sterline la 163 de milioane de lire sterline.

Ocado se confruntă cu provocări majore în viitor, inclusiv încetinirea afacerii sale de tehnologie și logistică. Cel mai recent, există semne de război al prețurilor cu Aldi, care ar putea duce la o creștere mai lentă în acest an.