Prețul acțiunilor Palantir formează un tipar riscant, deoarece persistă un risc persistent

Prețul acțiunilor Palantir a scăzut în ultimele zile, pe măsură ce raliul recent s-a estompat și investitorii au început să înregistreze profituri pe fondul îngrijorărilor privind evaluarea. PLTR a scăzut timp de cinci zile consecutive, atingând un minim de 167 de dolari, cel mai scăzut nivel din 1 decembrie și ~20% de la cel mai înalt nivel din 2025. 

Acțiunile Palantir au scăzut pe fondul îngrijorărilor privind evaluarea

Acțiunile PLTR s-au retras și au intrat într-o piață tehnică bear, pe măsură ce investitorii rămân îngrijorați de evaluarea sa. Aceste îngrijorări au crescut pe măsură ce a depășit media estimării analiștilor de pe Wall Street.

Datele compilate de MarketBeat arată că estimarea medie a 24 de analiști este de 172 de dolari, mai mică decât maximul istoric de 207 dolari, atins în noiembrie anul trecut. 

Cel mai optimist analist este cel de la Bank of America, care prevede o creștere la 255 de dolari. Analiștii Mizuho estimează că va ajunge la 205 dolari, în timp ce Dan Ives de la Wedbush îl estimează crescând la 200 de dolari. Majoritatea analiștilor, însă, consideră că acțiunea are o scădere mai mare, Northland Securities și RBC așteptându-se să scadă la 18 și, respectiv, 50 de dolari. 

Majoritatea analiștilor apreciază că Palantir este o afacere solidă, a cărei creștere se accelerează. Totuși, există îngrijorări legate de evaluarea ridicată și vânzările din interior.

Palantir are o capitalizare de piață de peste 400 de miliarde de dolari, o sumă semnificativă pentru o companie cu venituri anuale de 2,3 miliarde de dolari în 2024. Analiștii se așteaptă ca rezultatele financiare să arate că veniturile sale au crescut la 4,41 miliarde de dolari anul trecut și 6,3 miliarde de dolari anul acesta, reprezentând 53% și, respectiv, 43%.

Palantir are un raport preț-câștig anticipat de 231, mult mai mare decât cel al altor companii. Mediana sectorului este 24,80, în timp ce metrica de evaluare este mult mai mare decât a altor companii. 

Un exemplu bun este Nvidia, care înregistrează o rată de creștere mai mare și are o marjă mai mare.  Palantir are o marjă de profit net de 28%, mult mai mică decât cea de 53% a Nvidia. Totuși, Nvidia are un raport preț-câștig anticipat de 40. 

Conducerea Palantir indică metrica de evaluare a regulii 40, care analizează creșterea veniturilor și profitabilitatea. În acest caz, conducerea a menționat că raportul său de regulă de 40 era de 114%, ceea ce înseamnă că afacerea sa echilibrează bine veniturile și profitabilitatea.

Creșterea comercială a Palantir se accelerează 

Cele mai recente rezultate au arătat că veniturile Palantir au crescut cu 63% în trimestrul al treilea, ajutate de afacerile comerciale din SUA, ale căror venituri au crescut cu 121%.  Veniturile guvernamentale au crescut cu 52%, ajungând la 486 milioane de dolari, pe măsură ce veniturile guvernului SUA au continuat să crească.

Afacerea comercială a Palantir a continuat, de asemenea, să meargă bine după închiderea acesteia. 204 tranzacții de cel puțin 1 milion de dolari și 91 de tranzacții de cel puțin 5 milioane de dolari. Această creștere va continua probabil pe măsură ce tot mai multe companii adoptă tehnologia pentru a obține un avantaj față de concurenți. De asemenea, companiile folosesc tehnologia sa pentru a economisi costuri, Lear reducând costurile cu aproximativ 30 de milioane de dolari anual.

Compania a anunțat recent și un parteneriat amplu cu Nvidia. Ca parte a acordului, modelele Nvidia vor fi disponibile prin AIP. 

Prin urmare, afacerea Palantir va continua să accelereze, cu venituri anuale care vor atinge pragul de 10 miliarde de dolari fie în 2028, fie în 2029. Problema principală, însă, este că există puține modalități de a justifica evaluarea, deoarece profitul net va fi de aproximativ 3 miliarde de dolari, oferindu-i un raport preț-câștig anticipat ipotetic de 133.

Îngrijorările legate de evaluare explică probabil și de ce cei mai importanți din interior au continuat recent să vândă aceste acțiuni. Insiders au vândut acțiuni în valoare de peste 849 de milioane de dolari în ultimele 12 luni, iar participația lor a scăzut la 12,93%. Acești insideri includ persoane precum David Glazer, Alexander Karp, Ryan Taylor și Shyam Sankar.

Analiză tehnică a prețului acțiunilor Palantir

Graficul zilnic arată că prețul acțiunii PLTR s-a prăbușit de la maximul de la începutul anului de 207 dolari până la actualul 167 de dolari. Această retragere a fost în concordanță cu prognoza noastră anterioară PLTR.

O analiză mai atentă arată că a rămas la mediile mobile exponențiale (EMA) pe 50 de zile și 100 de zile. 

De asemenea, a format un model de tip cap și umeri, un semn comun de inversare bearish în analiza tehnică. Acest model seamănă foarte mult și cu un diamant, care este un alt semn de inversare.

Prin urmare, există riscul ca aceasta să scadă în săptămânile următoare, posibil până la nivelul cheie de suport la 150 de dolari.