Banca Centrală a Braziliei ordonă lichidarea Will Financeira după prăbușirea Banco Master

Miercuri, Banca Centrală a Braziliei a ordonat lichidarea extrajudiciară a Will Financeira SA Crédito, Financiamento e Investimento, cunoscută și sub numele de Will Bank, după ce a decis mai devreme în acea zi măsuri de rezolvare aplicate anterior Banco Master.

La 18 noiembrie 2025, banca centrală a emis un decret de lichidare a Banco Master din cauza problemelor cu Will Financeira cauzate de legăturile strânse cu grupul-mamă.

Actul semnat de președintele Băncii Centrale, Gabriel Galípolo, menționează că măsura se datorează compromisului condiției economice și financiare a Will Financeira, precum și insolvenței sale, precum și legăturii cu dobânda derivată din exercitarea controlului de către Banco Master.

Decretul elimină Will Financeira din sistemul financiar național brazilian și suspendă operațiunile acestuia.

Impactul asupra deponenților și rolul FGC.

Ca urmare a lichidării, certificatele de depozit ale Will Financeira sunt acum asigurate de Fondul de Garantare a Creditului (FGC) al Braziliei, până la un plafon de 250.000 R$ per CPF (numărul de înregistrare al contribuabilului fizic).

FGC a fost abordată în legătură cu acoperirea, dar nu a răspuns până la momentul publicării.

Va veni lichidarea Financeira după ce FGC a început să efectueze plăți pentru certificatele de depozit ale Banco Master la începutul acestei săptămâni, în urma unei suspendări de două luni?

Se preconizează că fondul va distribui aproximativ 40,6 miliarde de R$ către aproximativ 800.000 de investitori, ceea ce îl face cea mai mare garanție emisă vreodată în Brazilia.

Până acum, aproape 600.000 de cereri au fost înregistrate, iar 448.000 de creditori au finalizat procesul de aplicare.

Administrare și înghețări de active

EFB Regimes Especiais de Empresas Ltda. a fost numită de Banca Centrală ca lichidator, înlocuind aceeași firmă care gestiona lichidarea Banco Master.

Conform legii care reglementează lichidarea extrajudiciară, controlorii și foștii directori ai Will Financeira și-au blocat activele.

Printre aceștia se numără Daniel Vorcaro, Armando Miguel Gallo Neto, Felipe Wallace Simonsen, Will Holding Financeira, Master Holding Financeira și 133 Investments and Holdings.

A acoperit activele regizorilor anteriori Felipe Felix Soares de Sousa și Ricardo Saad Neto.

Înghețarea activelor este concepută pentru a conserva activele în timp ce se stabilește amploarea obligațiilor și a pretențiilor creditorilor.

Context și raționament de reglementare

Lichidarea Will Financeira amplifică impactul procesului lansat împotriva Banco Master și reflectă pași mai ampli făcuți de autoritatea monetară pentru închiderea instituțiilor insolvabile.

Lichidarea extrajudiciară este folosită atunci când Banca Centrală stabilește că recuperarea nu mai este posibilă.

În cadrul acestui regim, activitățile sunt suspendate, iar instituția este exclusă permanent din sistemul financiar.

Această strategie diferă de Regimul Temporar de Administrare Specială, care permite continuarea activităților chiar și după înlăturarea directorilor, oferind timp pentru restructurare sau o posibilă vânzare.

În cazul Banco Master, autoritatea de reglementare a crezut inițial că vor apărea potențiali cumpărători, permițând băncii să rămână sub administrație specială până la 120 de zile.

Totuși, tranzacția a eșuat, ceea ce a dus la lichidare.

Profilul financiar al Will Financeira

Înființată în 2017 și cumpărată de Banco Master în 2024, Will Bank a avut active în valoare de 14,4 miliarde R$ în prima jumătate a anului, conform cifrelor Băncii Centrale.

Instituția a înregistrat o pierdere de 244,7 milioane R$ și o avere netă de aproximativ 300 milioane R$. Până în septembrie, Will Financier avea 6,5 miliarde de R$ în depozite la termen și niciun depozit la vedere.

Will Bank face parte din Master, dar funcționează sub conducerea Banco Master Múltiplo, a cărei licență nu a fost revocată recent.

Banco Master Múltiplo a fost plasat sub Regimul Temporar de Administrație Specială, care permite continuarea operațiunilor în timp ce restructurarea este finalizată.

Consecințele pieței și plăților

Chiar înainte de notificarea oficială a lichidării, Mastercard a încetat să mai recunoască tranzacțiile cu carduri emise de Will Bank după ce tranzacțiile clienților nu au fost validate în sistemul de plăți.

Mastercard oferea garanții pentru obligațiile Will Bank și a achiziționat participații mari în Westwing și BRB, Banco de Brasília.

Împreună, măsurile evidențiază eforturile Băncii Centrale de a atenua consecințele prăbușirii grupului Banco Master, asigurând totodată funcționarea generală a sistemului financiar al Braziliei.