Piețele asiatice scad pe fondul tensiunilor cu Iranul; petrolul și randamentele urcă

Piețele de acțiuni din întreaga Asie au scăzut joi, după ce relatările despre noi lovituri militare ale SUA asupra Iranului și atacuri cu rachete legate de Kuweit i-au neliniștit pe investitori și au diminuat optimismul privind un posibil acord de pace în Orientul Mijlociu.

Prețurile petrolului au sărit, iar randamentele titlurilor de trezorerie au urcat, pe măsură ce investitorii au reacționat la intensificarea tensiunilor și la îngrijorările tot mai mari privind inflația înainte de date economice-cheie din SUA.

Reluarea ostilităților a sporit incertitudinea legată de negocierile de pace, după ce președintele SUA, Donald Trump, a respins un raport iranian care sugera că s-ar fi ajuns la un acord pentru reluarea traficului prin Strâmtoarea Hormuz.

Prețurile petrolului se redresează puternic

Armata SUA a declarat că a efectuat noi lovituri vizând o operațiune iraniană cu drone.

Teheranul, între timp, a susținut că a atacat o bază aeriană americană din Kuweit.

Cu navigația prin Strâmtoarea Hormuz încă puternic perturbată, prețurile petrolului s-au redresat brusc.

Brent crude rose 3.6% to $97.71 a barrel, while US crude climbed 3.8% to $92.05.

Saltul prețurilor petrolului a adăugat la îngrijorarea că inflația ar putea rămâne ridicată mai mult timp, împingând randamentele titlurilor de trezorerie în sus.

Randamentele titlurilor de trezorerie americane pe 10 ani au crescut cu 4 basis points, la 4.526% pe măsură ce investitorii și-au ajustat așteptările inflaționiste în creștere din cauza riscurilor persistente privind prețurile energiei.

Creșterea randamentelor a pus presiune și pe piețele de capital, în special pe acțiunile din sectorul tehnologic care anterior conduceau câștigurile.

Indicele Nikkei din Japonia a scăzut cu 1.4%, în timp ce acțiunile din Coreea de Sud au coborât cu 3.2%.

Cel mai larg indice MSCI al acțiunilor din Asia-Pacific, în afara Japoniei, a scăzut cu 2.1%.

Rapoartele din Japonia au mai indicat că guvernul intenționează să emită obligațiuni de punte pentru a finanța programe-cheie menite să stimuleze investițiile și securitatea economică.

Contractele futures din Europa și SUA se depreciază

Slăbiciunea pieței s-a extins în Europa și în Statele Unite.

EUROSTOXX 50 futures fell 1.2%, FTSE futures dropped 0.9%, and DAX futures declined 1.0%.

În Statele Unite, S&P 500 futures eased 0.3%, în timp ce Nasdaq futures au pierdut 0.8%.

Date despre inflație în prim-plan

Atenția investitorilor s-a îndreptat acum către datele privind cheltuielile de consum personale (PCE) din SUA, care includ măsurile de inflație preferate de Rezerva Federală.

Higher fuel costs are expected to push headline PCE inflation to a three-year high of 3.8%.

Core inflation is forecast to rise 0.3% monthly, lifting the annual rate to 3.3%, remaining well above the Fed’s 2% target.

Creșterea așteptărilor inflaționiste i-a determinat pe unii oficiali ai Fed să reconsidere politica de relaxare a băncii centrale.

"Cu inflația mult peste obiectiv, dar cu impactul conflictului asupra creșterii încă incert, Fed se confruntă cu un risc veritabil în ambele sensuri," au declarat analiștii de la NAB într-o notă.

Piețele evaluează în prezent o probabilitate de 50-50 pentru o creștere de un sfert de punct a ratei fondurilor federale până la un interval de 3.75% până la 4.0% până la sfârșitul anului.

Dolarul se întărește, aurul scade

Așteptările privind rate mai mari ale dobânzilor din SUA au susținut dolarul, care s-a tranzacționat la 99.506 împotriva unui coș de valute.

The dollar also climbed to a four-week high against the Japanese yen at 159.65, approaching the 160 level that previously triggered intervention from Japanese authorities.

Euro a scăzut cu 0.3% la $1.1590, deși așteptările privind o posibilă majorare a dobânzilor de către Banca Centrală Europeană au oferit oarecare sprijin monedei unice.

Economistul-șef al BCE, Philip Lane, a declarat că factorii de decizie rămân concentrați pe prevenirea transmiterii creșterii prețurilor energiei către așteptările inflaționiste mai largi.

Între timp, prețurile aurului au scăzut la $4,374 pe uncie, în ciuda tensiunilor geopolitice, sugerând o cerere limitată pentru metal fie ca activ de refugiu, fie ca instrument de compensare împotriva inflației.