Prețul acțiunilor HSBC formează o lumânare doji — pregătește terenul pentru un raliu?

Prețul acțiunilor HSBC a rămas într-un interval restrâns în ultimele luni, în timp ce investitorii îi evaluează performanța. Joi era tranzacționat la 1,320p, în creștere cu 4,2% față de minimul acestei săptămâni. Ar putea fi pregătit pentru noi câștiguri pe termen scurt după formarea unui model extrem de bullish.

Prețul acțiunilor HSBC formează o lumânare de inversare bullish

Graficul zilnic arată că acțiunile HSBC au revenit de la un minim de 1,267p miercuri până la un maxim de 1,320p. O privire mai atentă arată că titlul a format un model de lumânare „dragonfly doji”. Acest model constă într-o umbră inferioară lungă și un corp foarte mic, ceea ce sugerează că acțiunea a deschis și închis la același preț. 

Acțiunea a format, de asemenea, ceea ce pare a fi un model de lumânare „abandoned baby”. Acest model apare când o lumânare mică se deschide mult mai jos și este separată de celelalte lumânări. De obicei survine în timpul unui trend descendent și conduce frecvent la o inversare bullish puternică. 

De asemenea, acțiunea a găsit suport deasupra mediei mobile exponențiale (EMA) pe 100 de zile, un semn foarte bullish în analiza tehnică. Prin urmare, există probabilitatea ca titlul să continue să urce pe termen scurt, posibil către nivelul cheie de rezistență la 1,400p, câteva puncte sub maximul din acest an de 1,416p. O mișcare peste acel nivel ar indica noi câștiguri, posibil către 1,500p.

Graficul acțiunilor HSBC | Sursă: TradingView

Afacerile HSBC transmit semnale mixte

HSBC, cea mai mare bancă europeană după active și capitalizare de piață, parcurge o strategie de redresare de durată sub conducerea lui Georges Elhedery. Într-o declarație recentă, compania a îndemnat angajații să nu se opună inteligenței artificiale (AI), afirmând că tehnologia va duce la pierderi de locuri de muncă, dar va crea și altele noi. 

El a spus că, pe măsură ce compania a început concedierile, acestea ar putea costa peste 20.000 de persoane locurile de muncă. Aceste posturi ar reprezenta aproximativ 10% din forța de muncă totală, o măsură menită să reducă costurile și să îmbunătățească profitabilitatea. De asemenea, vizează reducerea costurilor, inclusiv prin privatizarea Hang Seng Bank.

În rezultatele recente, compania a raportat câștiguri mixte. Pe partea negativă, a comunicat că profitul înainte de impozitare din primul trimestru a fost de 9,4 miliarde USD, sub așteptările analiștilor. Veniturile au sărit la 18,6 miliarde USD, peste cele estimate la 18,49 miliarde USD.

Profiturile s-au redus din cauza pierderilor mari din credite, care au urcat la 1,3 miliarde USD, cu 400 milioane USD mai mult decât în aceeași perioadă a anului trecut. Compania a menționat că pierderile au fost legate de fraudă din cauza expunerii la MFS, o firmă britanică care s-a prăbușit la începutul acestui an. Această expunere a determinat compania să încetinească strategia de credit privat, la un an după anunțarea lansării acesteia.

În același timp, HSBC a punctat impactul războiului în curs dintre SUA și Iran, care a condus la perturbări majore în unele dintre activele sale cheie. A menținut că rentabilitatea capitalului tangibil (RoTE) va fi de 17%, dar a spus că acest lucru va depinde de modul în care se va încheia războiul.

Pentru investitori, HSBC oferă un raport risc-recompensă atractiv, deoarece are potențial de extindere a afacerii în China. Obiectivul este să devină un manager important de averi în țară. În același timp, compania oferă un randament al dividendului de 4,13%, mai mare decât 3,62% al Lloyd’s și 2,45% al Barclays.