Previzualizare rezultate Applied Materials: va ajunge acțiunea la $625 sau $500?

Acțiunile Applied Materials au scăzut pentru a doua sesiune consecutivă, pe măsură ce traderii și-au concentrat atenția asupra viitorului raport de câștiguri al companiei. AMAT se tranzacționa în jurul valorii de $525 marți, în scădere cu aproximativ 30% față de maximul de la începutul anului de $740. 

Declinul recent al acțiunii va fi pus la încercare săptămâna aceasta, când compania își va publica cele mai recente rezultate financiare, iar investitorii caută indicii despre cerere, marje și perspectivă pentru divizia sa de echipamente pentru semiconductori.

Applied Materials beneficiază de boom-ul AI

Applied Materials este una dintre companiile de top din industria semiconductorilor. Deși nu produce cipuri, livrează echipamente folosite de companii precum Taiwan Semiconductor, Intel și GlobalFoundry pentru a fabrica aceste produse. 

Principalele sale produse includ sisteme de depunere, care aplică straturi ultr subțiri de material pe plachete de siliciu folosind depunere chimică din vapori (CVD), depunere fizică din vapori (PVD) și depunere atomică în straturi (ALD). De asemenea produce sisteme de etching, implantare ionică, planarizare chimico-mecanică (CMP) și alte soluții.

Afacerile companiei sunt în plină expansiune în contextul boom-ului continuu al inteligenței artificiale, clienți de top precum TSMC și Intel înregistrând o cerere robustă. Va beneficia și de consolidarea centrelor de date din Statele Unite, companii precum Tesla și TSMC dezvoltând proiecte în acest sens.

Cele mai recente rezultate financiare au arătat că activitatea sa a continuat să performeze, veniturile și marjele menținându-se. Veniturile au crescut cu 11% an/an în al doilea trimestru, la $7.9 billion. 

Marja brută a Applied Materials a continuat să crească, depășind pragul de 50%, susținută de prețuri mai mari și optimizări de costuri de fabricație. Marja operațională a urcat de la 30.7% la 32.7%.

AMAT va publica rezultatele

Acțiunile Applied Materials au reacționat moderat la un anunț major de la Nvidia, care a semnat un acord de $500 billion cu instituții financiare de top. Acordul va permite acestor companii să furnizeze finanțare clienților Nvidia, o mișcare care va avantaja firmele din lanțul de aprovizionare.

Estimarea medie a analiștilor este că veniturile au sărit cu 23.3% la $8.95 billion. Această creștere se va accelera în trimestrul al treilea la $9.54 billion. Pentru anul în curs, analiștii anticipează o creștere a veniturilor de 18% până la $33.2 billion. 

Se estimează, de asemenea, că profiturile Applied Materials vor continua să crească. Rezultatele de joi ar trebui să arate o creștere a EPS de la $2.48 la $3.39. 

Un raport de câștiguri și venituri mai puternic decât estimările va ajuta la justificarea evaluării sale. Acțiunea se tranzacționează acum la un raport preț-câștig estimat (forward P/E) de 42, dublu față de media sa pe cinci ani de 21. 

Analiză tehnică a prețului acțiunii Applied Materials

Graficul acțiunii AMAT | Sursa: TradingView

Graficul zilnic arată că acțiunea AMAT a înregistrat un rebound în ultimele zile, pe fondul cumpărărilor în corecție în titluri AI. A sărit de la un minim de $434 pe 29 iulie până la nivelul curent de $525. 

Acțiunea a rămas acum deasupra punctului major S/R (pivot) al liniilor Murrey Math de $500. De asemenea, a format un model mic de tip cap și umeri inversat, care deseori conduce la o inversare bullish.

Prin urmare, este probabil ca acțiunea să revină către nivelul puternic de pivot invers de $625, în creștere cu 20% față de nivelul curent. Pe de altă parte, o scădere sub suportul de $450 va invalida perspectiva bullish.