The Trade Desk hisseleri çöktü: kazanç öncesi fırsat mı?

The Trade Desk hisse fiyatı çakıldı, büyüme endişeleri sürerken milyarlarca dolar değer silindi.

Son beş hafta boyunca kesintisiz düştü ve Nisan 2020'den bu yana en düşük seviyesine geriledi.

Bunun sonucu olarak piyasa değeri 68 milyar dolardan bugün 9,5 milyar dolara geriledi.

The Trade Desk hisse senedi teknik analizi

Haftalık grafik, The Trade Desk hisse fiyatının Aralık 2024'ten bu yana çakılarak şu anki $24.28 seviyesine indiğini gösteriyor.

Kısa süre önce kilit destek seviyesi olan $43'ün ve Temmuz 2022'deki en düşük seviye olan $38.30'un altına düştü.

Hisse tüm hareketli ortalamaların ve Supertrend göstergesinin altına çakıldı; bu, ayıların şu anda kontrolü elinde tuttuğuna işaret ediyor. Bu göstergelerin altında kalmaya devam etmesi ayıların kontrolünü sürdürdüğünün bir işaretidir.

The Trade Desk hisseleri aşırı satılmış duruma geldi; Göreli Güç Endeksi (RSI) 23'e düşerek geçen yıl Nisan'daki en düşük seviyesine indi.

Benzer şekilde, Stokastik Osilatör ve diğer osilatörler son birkaç ayda düşmeye devam etti.

Bu nedenle, duyarlılık bu kadar zayıf kaldığı için The Trade Desk hisse fiyatının finansal sonuçlarını açıkladıktan sonra toparlanma ihtimali var.

Bu olursa, takip edilmesi gereken bir sonraki kilit hedef 2022'deki en düşük seviyesi olan $38.30 olacaktır.

TTD hisse fiyatı grafiği | Kaynak: TradingView 

The Trade Desk bu hafta sonuçlarını açıklayacak

The Trade Desk, Walmart, Toyota, Unilever ve Danone gibi popüler isimler de dahil olmak üzere reklamverenler gibi şirketlere reklam teknolojisi çözümleri sunan önde gelen bir teknoloji şirketidir.

Şirketin hisse fiyatı çöktü son birkaç ayda, çünkü yatırımcılar işin seyri ve sektörde artan rekabet konusunda endişeli kaldı.

Bu seyir daha fazla yatırımcının şirketi not düşürmesine yol açtı.

Örneğin, Weiss'ün analistleri notunu 'tut' seviyesinden 'sat' seviyesine düşürdü; Citigroup ve Rosenblatt da hedeflerini düşürdü.

En son not düşürme Citizens'ten geldi; Citizens hisseyi 'market outperform' seviyesinden 'market outperform' seviyesine düşürdü ve Amazon ile AppLovin gibi şirketlerden kaynaklanan artan rekabeti gerekçe gösterdi.

Ayrıca, programatik reklamcılığın operasyonel karmaşıklığını azaltacak olan üretken yapay zeka konusunda endişeler var. Rapor şöyle dedi:

"Özellikle, Amazon'un DSP teklifine agresif şekilde yöneldiğine inanıyoruz; reklamverenleri çekmek için programatik garantili anlaşmalarda bildirilen ücretlerin 1% gibi düşük bir komisyon oranına kadar indiği bildirildi."

Olumlu tarafta, şirketin hâlâ iyi işler yaptığına dair işaretler var.

En son sonuçlar, kazançları tahminleri karşılamasa da işinin iyi gitmeye devam ettiğini gösterdi.

Geliri 2024'ün aynı dönemindeki 628 milyon dolardan 739 milyon dolara yükseldi.

Net geliri önceki 94 milyon dolardan 116 milyon dolara yükseldi.

En önemlisi, net müşteri tutma oranı %95'e yükseldi.

Wall Street analistleri umutlu ki şirket Çarşamba güçlü finansal sonuçlar açıklayacak.

Ortalama tahmin, gelirinin %13,45 artarak $845 milyon'a yükseldiği ve yıllık rakamının $2.85 milyar'a geldiği yönünde.

The Trade Desk ayrıca nispeten değeri düşmüş durumda; ileriye dönük fiyat-kazanç oranı beş yıllık ortalama 64'ten 14,25'e geriledi. İleriye dönük PEG oranı önceki 1.12'den 0.48'e düştü.

Rule-of-40 değerleme çarpanı da elverişli. İleriye dönük gelir büyümesi %18 ve FAVÖK marjı %22, bu da ona %40'lık bir çarpan veriyor.