JPMorgan, Palo Alto ve CrowdStrike hisselerinde daha fazla yükseliş bekliyor

Siber güvenlik hisselerinin daha fazla yükseliş alanı olabilir; JPMorgan, yapay zekâdaki son gelişmeleri Palo Alto Networks ve CrowdStrike gibi önde gelen oyuncular için tehditten çok bir itici güç olarak değerlendiriyor.

Banka, Anthropic'in Project Glasswing girişimi kapsamında gelişmiş yapay zekâ modeli Claude Mythos Preview'ı kullanıma sunmasının ardından her iki şirket için de "overweight" notunu yineledi.

JPMorgan, bunun mevcut oyuncuları bozmak yerine, onların evrilen siber güvenlik ekosistemindeki rollerini pekiştirdiğini savunuyor.

Anthropic ile ortaklık konumları güçlendiriyor

Anthropic'in Project Glasswing'i, yazılım açıklarını tespit etmek ve düzeltmek amaçlı AI araçlarını devreye almak için büyük teknoloji şirketleri de dahil olmak üzere 40'tan fazla firmayı bir araya getiriyor.

Palo Alto Networks ve CrowdStrike, bu girişimin kurucu ortakları arasında yer alarak inisiyatifin merkezine konumlanıyor.

JPMorgan analisti Brian Essex, işbirliğinin sektör için olumlu bir sinyal olduğunu söyledi.

“Glasswing'den kısa vadede alınan okuma, Güvenlik için yapıcı; özellikle kurucu ortaklar olarak adlandırılan ve rekabet hedefi olmaktan ziyade savunma yığınının temel katmanları olan CRWD ve PANW için,” diye yazdı Essex.

“İşbirliğini mantıklı bir adım ve Güvenlik sağlayıcılarının yapay zekâyla yapay zekâyı mücadele etme çabalarında vazgeçilmez ortaklar olduğuna dair bir gösterge olarak görüyoruz.”

Duyuru, yatırımcı duyarlılığını yükseltti; her iki şirketin hisseleri haberin ardından değer kazanarak bu yıl içindeki bazı önceki düşüşlerini tersine çevirdi.

Palo Alto hisseleri Çarşamba günü %2 arttı ve Salı günkü %4'lük yükselişi genişletti. Öte yandan CrowdStrike, oturumda %1,9 yükselerek bir önceki oturumdaki %6'lık kazancını takip etti.

Yapay zekâ kesinti riski değil, talep tetikleyicisi olarak görülüyor

Son haftalarda giderek daha sofistike hale gelen yapay zekâ modellerinin geleneksel siber güvenlik araçlarının yerini alabileceğine ilişkin endişeler ortaya çıkmıştı.

Bu korkular, Anthropic'in Mythos modeline ilişkin haberlerin ardından şiddetlenmiş ve sektör değerlemeleri üzerinde baskı yaratmıştı.

Ancak JPMorgan, son ortaklığın bu anlatıyı değiştirdiğine inanıyor. Doğrulanmış savunma kullanım durumlarına erişimi sınırlandırıp yerleşik sağlayıcılarla işbirliği yaparak Anthropic kendisini rakipten ziyade bir kolaylaştırıcı olarak konumlandırıyor.

“Anthropic güvenlik aracı alanına potansiyel bir bozucu olarak giriyordu; bugün ise mevcut oyuncularla ortaklık kuruyor ve model erişimini doğrulanmış savunma kullanımıyla sınırlıyor,” diye belirtti Essex.

Aynı zamanda, yapay zekâ işletmeler için saldırı yüzeyini genişleterek gelişmiş koruma ihtiyacını artırıyor. Essex, yapay zekânın “güvenlik zorluklarını artırdığını” ve “kurumsal yapay zeka kullanımının %50'den fazlasının BT görünürlüğü dışında kişisel örnekler aracılığıyla gerçekleştiğini” vurguladı.

Bu sözde “gölge yapay zekâ” trendinin siber güvenlik çözümlerine yönelik ek harcamaları tetiklemesi bekleniyor.

Güçlü temel göstergeler daha fazla yükselişi destekliyor

Kısa vadeli katalizörün ötesinde, JPMorgan her iki şirketin uzun vadeli görünümünü desteklemeye devam eden yapısal avantajlara işaret ediyor.

“İşletmeler gölge yapay zekâyı kontrol altına almaya başladıkça veya CISO'lardan BT dışındaki iş grupları için yapay zeka odaklı projeleri güvence altına almaları istendiğinde, güvenlik sağlayıcıları geleneksel güvenlik dışındaki bütçe kalemlerinden pay almaya başlıyor,” dedi Essex.

Essex ayrıca “PANW, CRWD gibi sağlayıcılarda veri bariyerleri, ağ etkileri ve geçiş maliyetleri gibi avantajlar sağlam durumda; bu tedarikçiler yapay zekâ ile ilişkili talepten fayda sağlayacak konumda” diye ekledi.

JPMorgan, Palo Alto Networks için 12 aylık hedef fiyatını 200$, CrowdStrike için 475$ olarak belirledi; bu da mevcut seviyelerden daha fazla yükseliş potansiyeli olduğunu ima ediyor.

Son volatiliteye ve yapay zekâ kaynaklı kesinti endişelerine rağmen, bankanın görüşü yapay zekâ odaklı güvenlik yönüne doğru olan kayışın önde gelen siber güvenlik firmalarının konumunu zayıflatmak yerine güçlendirebileceğini öne sürüyor.