Nvidia'nın Güney Kore'deki 5 anlaşması: SK Hynix, Naver ve LG ne kazanıyor

Nvidia, Güney Kore'deki atılımını ülkenin yapay zekâ patlamasının bir sonraki aşaması için ne kadar merkezi hale geldiğini gösteren bir dizi anlaşmayla derinleştirdi.

Jensen Huang'ın Seul'deki yüksek profilli ziyareti sırasında açıklanan anlaşmalar, Nvidia'yı SK Hynix, SK Telecom, Naver, Doosan Group ve LG Group ile daha da yakınlaştırıyor.

Strateji iddialı görünüyor; Nvidia gelişmiş bellek tedarikini güvence altına almaya, yapay zeka veri merkezlerine yönelik talebi genişletmeye ve Güney Kore'yi robotlar, fabrikalar ve bulut altyapısı genelinde "fiziksel yapay zeka" için bir merkez olarak konumlandırmaya çalışıyor.

Anlaşmalar, Güney Kore piyasalarının en kötü çöküşlerinden biriyle karşı karşıya olduğu günde geldi; KOSPI endeksinin %8'den fazla düşmesi.

SK Hynix, Nvidia'nın yapay zeka tedarik zincirine daha fazla entegre oluyor

SK Hynix, Nvidia'nın Kore atılımından en belirgin ve doğrudan kazananı olarak öne çıkıyor.

Bellek çipi üreticisi, küresel yapay zeka veri merkezleri için gelişmiş bellek geliştirmek amacıyla Nvidia ile çok yıllı bir teknoloji ortaklığı imzaladı.

Huang, SK Hynix'in Nvidia'nın en büyük bellek ortağı olduğunu ve bu rolü sürdürmeye devam edeceğini söyledi.

Ayrıca Nvidia'nın her yıl SK Hynix'ten zaten "milyarlarca dolar" değerinde alım yaptığını ve bu harcamanın önemli ölçüde artacağını belirtti.

Bu önemli çünkü yapay zeka işi sadece grafik işlemcilere değil, yüksek bant genişlikli belleğe de büyük ölçüde bağlı.

Nvidia, yapay zeka modellerini çalıştıran çipleri tasarlıyor; ancak bu çiplerin veri merkezlerinde verimli çalışabilmesi için hızlı, özel belleğe ihtiyaçları var.

SK Hynix, Nvidia'nın yapay zeka sistemlerinde kullanılan HBM'e olan güçlü talep sayesinde bu pazarda şimdiden önemli bir tedarikçi haline geldi.

NH Investment & Securities'ten kıdemli analist Ryu Young-ho, SK Hynix-Nvidia ortaklığının bellek çiplerinin emtia bir üründen daha müşteri spesifik, daha yüksek değerli bir işe doğru evrildiği görüşünü güçlendirdiğini söyledi.

Naver ve SK Telecom'a bir yapay zeka fabrika yol haritası

Nvidia'nın Kore stratejisi aynı zamanda altyapıya da odaklanıyor; şirket yerel ortakların yapay zeka modellerini eğiten, çalıştıran ve ticarileştiren sistemleri kurmasını istiyor.

Naver, Nvidia teknolojisini kullanarak Gak Sejong veri merkezini genişletmeyi planlıyor; işe 2027 başlarına kadar 55 MW ile başlayacak.

Ardından kapasiteyi yurt dışında gigavat ölçeğine taşımayı hedefliyor.

Bu anlaşma Naver'ın bulut işini, üretken yapay zeka hizmetlerini, arama ürünlerini ve egemen yapay zeka hedeflerini güçlendirebilir.

Şirket ayrıca HyperCLOVA X büyük dil modelini ilerletmek amacıyla Nvidia'nın Nemotron Alliance'ına katılıyor.

SK Telecom benzer bir altyapı yoluna sahip olacak. Telekom operatörü, Nvidia teknolojisini kullanarak Güney Kore'de gigavat ölçeğinde bir yapay zeka bulutu inşa edecek ve ilk yapay zeka veri merkezinin 2027'de devreye girmesi bekleniyor.

LG ve Doosan, Nvidia'nın Kore bahisinin çiplerin ötesine geçtiğini gösteriyor

LG ve Doosan ile yapılan iş birlikleri, Nvidia'nın Kore stratejisinin sadece bellek ve bulutla sınırlı olmadığını ortaya koyuyor.

Huang, Nvidia'nın LG Group ile insansı robotlar ve geleceğin veri merkezi mimarisi üzerinde çalıştığını söyledi.

Ortaklık motor teknolojisi ve mekanik sistemleri içeriyor; bu, Huang'ın robotik teknolojilerinin Güney Kore'nin bir sonraki önemli büyüme alanlarından biri olabileceği yönündeki daha geniş görüşüyle doğrudan bağlantılı.

Kore, fiziksel yapay zekayı gerçek ürünlere dönüştürmek için gerekli üretim tabanına, elektronik uzmanlığına ve sanayi derinliğine sahip.

LG ayrıca Nvidia'ya, gelecekteki veri merkezlerinin artan hesaplama yükleriyle birlikte daha iyi soğutma, güç dağıtımı ve mekanik tasarım gerektireceği doğrultusunda AI altyapısının daha zorlu alanlarına giriş imkânı sunuyor.

Doosan'ın rolü farklı ama yine de stratejik.

Şirket, Nvidia teknolojisini kullanacak ve Nvidia'nın yüksek performanslı Blackwell çiplerinde kullanılan malzemeleri tedarik edecek.

Bu, sanayi grubunu yapay zeka donanımının arkasındaki fiziksel tedarik zincirine daha da yakınlaştırıyor.

Piyasa tepkisi, yatırımcıların uzun vadeli hikâyeyi kısa vadeli işlemlerden ayırmaları gerektiğini gösteriyor. Nvidia Seul'de olumlu anlaşmalar açıklarken bile, daha geniş küresel teknoloji satışları sırasında Kore çip hisseleri ağır baskı altında kaldı.

Bu da yatırımcıların şişmiş yapay zeka değerlemeleri ve faizlere duyarlı büyüme hisseleri konusunda endişeli olmaya devam ettiğini gösteriyor.