Morgan Stanley: GE Vernova, Lam Research ve United Airlines hisselerini alın

Morgan Stanley, ikinci çeyrek kazanç sezonu başlarken görece daha iyi performans gösterebilecek üç hisse belirledi. Wall Street bankası, güçlü çeyreklik sonuçlar açıklamaları beklentisiyle en iyi seçimleri arasında GE Vernova NYSE:GEV, Lam Research (NASDAQ: LRCX) ve United Airlines (NASDAQ: UAL) hisselerini öne çıkardı. 

GE Vernova 

GE Vernova hissesi, yapay zeka dönemindeki elektrik ekipmanı talebinin artmasının desteğiyle bu yıl iyi performans gösterdi. Bu yıl %61 yükseldi ve son 12 ayda neredeyse %100 arttı.

Ancak son dönemde hisse dalgalandı ve şu anda tüm zamanların en yüksek seviyesinin birkaç puan altında bulunuyor. Yine de Morgan Stanley analistleri, şirketin 22 Temmuz'daki kazanç açıklamasının ardından toparlanacağını düşünüyor. Yeni gaz türbini sözleşmelerinin desteğiyle beklenenden daha güçlü rakamlar açıklanmasını bekliyorlar.

Yönetim, gaz türbini rezervasyonlarını 2030'a kadar satabileceğini zaten ima etti. Morgan Stanley'den Michael Wilson şöyle dedi:

“Sermaye harcamaları (capex) veri merkezlerinin ötesine genişliyor ve üretimin yeniden yurtiçine kaydırılması (reshoring) eğilimi, uluslararası üretimin yurtiçi üretime göre daha maliyetli hale gelmesiyle ABD sanayi ekonomisinin sürdürülebilir bir büyüme döngüsüne girebileceğini gösteriyor.”

MarketBeat verileri, analistler arasında GEV hissesi için ortalama hedefin 1.089 $ olduğunu, bunun mevcut 1.067 $'ın biraz üzerinde olduğunu gösteriyor. Bernstein'ın hedefi 1.206 $ iken Jefferies hedefi yakın zamanda önceki 1.350 $'dan 1.210 $'a düşürdü.

United Airlines

Morgan Stanley ayrıca United Airlines için de olumlu görüşlü; şirketin yılın geri kalanı için pozitif bir ileriye dönük rehberlik açıklaması bekleniyor. Hisse bu yıl %7 yükseldi ve yıl içindeki en düşük seviyesinden %43 arttı. Bu toparlanma, ABD ile İran arasındaki ateşkesin başlamasıyla gerçekleşti ve bu durum jet yakıtı fiyatlarını düşürdü.

Risk ise iki ülkenin çatışmayı yeniden tırmandırması ve bunun petrol fiyatlarını yukarı çekmesi. Brent ve WTI bu hafta her ikisi de 80 $'ın üzerine sıçradı; bu da jet yakıtı fiyatlarının yükselmesi anlamına gelecek. Morgan Stanley şunları yazdı:

“Havayolu talebi ve rezervasyon niyeti sağlıklı kalıyor; yedi ardışık fiyat artışı talepte yıkıma yol açmadan absorbe edildi. Petrol fiyatları düşüş eğilimindeyse, havayolu şirketlerinin fiyatları geri çekmesi muhtemel değil; ancak sürdürülebilir talep ana test olmaya devam edecek.”

Analistler genel olarak hisse için iyimser; Susquehanna, Cowen, Goldman Sachs, BMO ve Bernstein bu ay hedef fiyatlarını yükseltti. 

DAHA FAZLA OKUYUN: United Airlines ve American birleşmesinin gerçekleşmesinin muhtemel olmamasının başlıca nedenleri

Lam Research

Morgan Stanley analistleri, hisseleri bu yıl iki kattan fazla artan Lam Research için de olumlu görüşlü. Haziran'da 437 $ ile rekor seviyeye ulaştıktan sonra Lam hisseleri %20 düşerek şu an 346 $'a geriledi.

Morgan Stanley, şirketin tahminlerden daha iyi gelir ve kar açıklayacağına inanıyor. Ardından geçmişte olduğu gibi hisse başına kazancını (EPS) artıracağı öngörülüyor. Açıklamada şöyle denildi:

“Yapay zeka talebi, token fiyatlarındaki artış ve ekosistemin geneline yayılan devam eden güç sayesinde, son piyasa geri çekilmelerine rağmen sağlam kalmaya devam ediyor. Yeni ekipman siparişleri iyileşiyor.” 

Değerleme endişeleri sürse de analistler Lam Research için iyimserliğini koruyor. Şirketin öngörülen fiyat/kazanç (F/K) oranı 62; Nvidia, Micron ve SanDisk gibi diğer önde gelen şirketlerden çok daha yüksek. 

Stifel hedef fiyatını 325 $'dan 425 $'a yükseltti, Needham ise hedefi 300 $'dan 390 $'a çıkardı. Hedeflerini yükselten diğer analistler arasında Mizuho, Susquehanna ve Cantor Fitzgerald bulunuyor.

DAHA FAZLA OKUYUN: Applied Materials hissesi, Meta'nın AI çip planının yarı iletken hisselerini yukarı çekmesiyle sıçradı