Nikkei 225: Bu hafta Japon hisseleri için ana tetikleyiciler

Nikkei 225 Endeksi, yatırımcıların son makro veriler sonrasında Japonya Merkez Bankası (BoJ) faiz artışı ihtimalini yükseltmesiyle Pazartesi günü hafifçe geriledi. Endeks 65,325 seviyesine düştü; bu yılki en yüksek noktasından %10 aşağıda. Bu makale, bu hafta Japon hisse senetleri için öne çıkan bazı tetikleyicileri inceliyor.

Nikkei 225 Endeksi önemli Japon makro verilerine tepki verecek

Nikkei 225 Endeksi, Japonya’nın sanayi üretiminin Temmuz’da yıllık %3.6 ve aylık %0.1 artış gösterdiğini ortaya koyan raporun ardından geri çekildi. Aylık artış, beklenen %0.7’lik daralmadan daha iyi gerçekleşti. 

Başka bir rapor Temmuz’da perakende satışların %4 arttığını ve bu verinin de medyan tahmin olan %3.2’nin üzerinde olduğunu gösterdi. Bu veriler Japon ekonomisinin göreli olarak iyi durumda olduğunu işaret ediyor. 

Bu raporlar, istatistik kurumunun nispeten güçlü Tokyo enflasyon verilerini yayımlamasından iki gün sonra geldi. Haftanın ilerleyen günlerinde S&P Global son imalat ve hizmet PMI verilerini yayımlayacak. 

Bu veriler Japon ekonomisi hakkında daha fazla bilgi sağlayacak ve beklentileri şekillendirecek. Çoğu analist artık BoJ’un bu yılın ilerleyen dönemlerinde faiz artıracağı tahmininde bulunuyor. Bu, Japon tahvil getirilerinin bu hafta yüksek seviyelerde kalmasının kısmen açıklaması.

ABD-İran gerilimleri

Nikkei 225 Endeksi, yatırımcıların ABD ve İran’daki son gelişmelere tepki vermesiyle düşüyor. ABD, gece boyunca Hürmüz Boğazı yakınlarındaki İran roket fırlatıcılarını hedef alarak sınırlı saldırılar düzenledi.

Saldırılar sınırlı olsa da, yetkililer askeri yönden güçlü konumda olduklarını düşündükleri için İran’ın muhtemelen misilleme yapacağı öngörülüyor. Bir tırmanış ham petrol fiyatlarını yükseltecek; Brent ve West Texas Intermediate sırasıyla yaklaşık $90 ve $85 seviyelerine yükselebilir. 

Japonya Hürmüz Boğazı’na ve petrol ithalatına önemli ölçüde bağımlı olduğundan kriz, ekonomi ve önde gelen şirketler üzerinde etkili olabilir. 

Jackson Hole ve önemli ABD makro verileri

Nikkei 225 Endeksi, geçen haftaki Jackson Hole Sempozyumu’na da tepki veriyor; burada Kevin Warsh son derece şahin bir açıklama yaptı. Warsh, ABD enflasyonunun hâlâ yüksek seviyede olduğunu ve Fed’in enflasyonu %2 hedefine çekmek için elinden geleni yapacağını belirtti.

Bunun ardından çoğu trader faiz artışı olasılığını yükseltti. Çoğu analist artık Fed’in Aralık toplantısında faiz artıracağı beklentisine sahip; bu hamle enflasyonu %2 hedefine çekmeyi amaçlıyor.

Buna paralel olarak Japon hisseleri, ABD’den gelecek olan nonfarm payrolls (NFP) ve imalat ile hizmet PMI’ları gibi makro verilerden etkilenecek.

Nikkei 225 Endeksi teknik analizi

Nikkei 225 Endeksi grafiği | Kaynak: TradingView

Günlük grafiğe göre Nikkei 225 Endeksi son birkaç gündür baskı altında; bu ayın başında 69,577’den mevcut 65,361 seviyesine geriledi. Endeks 50 günlük hareketli ortalamanın altına indi ve 64,653 ana destek seviyesinin altına düşmek üzere.

Relative Strength Index (RSI) ve MACD göstergeleri aşağı yönlü sinyal veriyor. Bu nedenle endeks muhtemelen daha da gerileyecek ve psikolojik 65,000 seviyesine doğru hareket edebilir.