سهم Atlassian في خطر حيث يبيع المطلعون أسهم TEAM باهظة الثمن

انخفض سعر سهم Atlassian إلى سوق هابطة حيث يواصل المطلعون إغراق الأسهم ، ومع اشتداد المخاوف بشأن مسار أعمالها. تراجع TEAM إلى أدنى مستوى له عند 200 دولار ، بانخفاض يزيد عن 38٪ عن أعلى مستوى له هذا العام. 

المطلعون يبيعون أسهم TEAM

أحد الأسباب الرئيسية لانهيار سعر سهم Atlassian هو أن المطلعين يواصلون بيع الأسهم هذا العام. باع سكوت فاركوهار ، المؤسس ، أسهما تزيد قيمتها عن 1.67 مليون دولار في 7 يوليو. 

هذا البيع هو استمرار للأحداث التي وقعت خلال السنوات القليلة الماضية. تظهر البيانات التي جمعتها Barchart أن المطلعين لديهم 942,562 سهما ، تبلغ قيمتها حاليا أكثر من 188 مليون دولار في الأشهر الثلاثة الماضية. 

قام هؤلاء المطلعون أيضا بإغراق أكثر من 4 ملايين سهم تزيد قيمتها عن 800 مليون دولار في الأشهر ال 12 الماضية. الأكثر مبيعا هم سكوت ومايكل كانون بروكس ، الرئيس التنفيذي. 

الأهم من ذلك ، لم يشتري أي شخص من الداخل الأسهم في الأشهر ال 12 الماضية ، وفقا للبيانات المتاحة للجمهور.

غالبا ما ينظر إلى البيع الداخلي على أنه علامة حمراء في سوق الأسهم لأن هؤلاء الأفراد لديهم دائما معلومات أكثر من المستثمرين الآخرين. في الواقع ، كان أداء سعر سهم TEAM أقل من شركات البرمجيات النظيرة منذ أن بدأ المطلعون في بيع الأسهم. لا يزال سهم TEAM أقل بنسبة 58٪ من أعلى نقطة في عام 2021.

اقرأ المزيد: سعر سهم Atlassian (TEAM) معرض للخطر حيث يقوم الرؤساء التنفيذيون المشاركون بتفريغ الأسهم

لا تزال مخاوف النمو قائمة وسط المنافسة المتزايدة

قد لا يكون اسم Atlassian مألوفا لكثير من الناس. ومع ذلك ، فإن العديد من الشركات تعرفها جيدا بسبب شعبية منتجاتها وخدماتها.

توفر شركة Atlassian ، وهي شركة أسترالية ، بعض أدوات إدارة المشاريع والتعاون المعروفة مثل Jira و Loom و Confluence و Trello. تستخدم أكثر من 300,000 شركة منتجاتها ، والتي تقع في مجالات مثل تطوير البرمجيات وإدارة الخدمات وإدارة العمل. 

كانت أعمال Atlassian في مسار قوي على مر السنين ، حيث قفزت إيراداتها السنوية من 1.4 مليار دولار في عام 2020 إلى أكثر من 4.35 مليار دولار العام الماضي. 

ومع ذلك ، فإن التحدي هو أن أعمالها أصبحت مشبعة للغاية بحيث توجد مخاوف بشأن ما إذا كانت ستحافظ على مسارها الصعودي. بعض المنافسين الأكثر شعبية هم أمثال Asana و Smartsheet و Notion و Slack. 

أظهرت أحدث النتائج أن إيرادات Atlassian ارتفعت من 1.12 مليار دولار في الربع الثالث من عام 24 إلى أكثر من 1.356 مليار دولار هذا العام. كما تحسن هامش الربح الإجمالي من 82.1٪ إلى 83.8٪ ، بينما ارتفع التدفق النقدي من العمليات إلى 652 مليون دولار. 

كانت معظم إيراداتها في قطاع السحابة ، تليها مراكز البيانات والسوق. الولايات المتحدة هي أكبر سوق لها.

يأمل المحللون أن يستمر نمو إيراداتها على الرغم من البيئة التنافسية. متوسط تقدير الإيرادات هو أن نموها سيكون 19.9٪ إلى 1.36 مليار دولار ، بينما سيصل الرقم السنوي إلى 5.2 مليار دولار. 

أفضل طريقة لتقييم Atlassian هي النظر في مقياس قاعدة 40 ، والذي ينظر إلى الربح والنمو. في حالتها ، يبلغ نمو إيراداتها الآجلة 19٪ ، بينما يبلغ هامش الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك وإطفاء الدين ناقص 1.5٪ ، مما يمنحها مقياس قاعدة 40 بنسبة 17.5٪ ، مما يجعلها مبالغ فيها.

تحليل سعر سهم Atlassian

الرسم البياني لسعر سهم TEAM | المصدر: TradingView

يظهر الرسم البياني الأسبوعي أن سعر سهم TEAM ارتفع إلى 325 دولارا في وقت سابق من هذا العام ثم انخفض إلى 200 دولار حاليا. يحوم عند المتوسطات المتحركة الأسية لمدة 50 يوما و 200 يوم (EMA).

لا يزال السهم أقل من مستوى المقاومة الرئيسي عند 257 دولارا ، وهي أعلى نقطة في 29 يونيو. كما أنه فوق خط الاتجاه الصاعد الذي يربط أدنى التقلبات منذ عام 2023. 

لذلك ، من المرجح أن يستمر السهم في الانخفاض مع بيع المطلعين وتشكيل نمط الراية الهبوطية. إذا حدث هذا ، فسيكون المستوى التالي الذي يجب مراقبته عند 136 دولارا ، وهو أدنى تأرجح في 5 أغسطس.