انخفاض داو مع بقاء وول ستريت حذرة أمام غموض هرمز وبيانات التضخم

بدأت وول ستريت الأسبوع بشكل متردد يوم الاثنين مع موازنة المستثمرين بين الغموض المحيط بإعادة فتح مضيق هرمز وأسبوع حافل ببيانات التضخم وأرباح الشركات التي قد تُشكّل توقعات سياسة الاحتياطي الفيدرالي.

انخفض مؤشر داو جونز الصناعي 79 نقطة. ظل مؤشر S&P 500 شبه ثابت، بينما تراجع مؤشر ناسداك المركب 0.13%.

يركز المشاركون في السوق الآن على تقارير مؤشر أسعار المستهلكين والمنتجين المقبلة، بينما يراقبون التطورات في الشرق الأوسط التي قد تؤثر على أسعار الطاقة والمعنويات العامة للسوق.

تبقى تطورات هرمز محط الاهتمام مع ارتفاع أسعار النفط

ظل اهتمام المستثمرين منصبًا على المفاوضات حول مضيق هرمز، وهو مسار حيوي لشحن النفط عالميًا.

قالت إيران إنها قريبة من التوصل إلى اتفاق نهائي مع عُمان بشأن ممرات شحن جديدة عبر المضيق، لكنها أكدت أن الولايات المتحدة يجب أن تستوفي عدة شروط قبل إعادة فتح الممر المائي.

بينما خففت بوادر التقدّم بعض المخاوف من اضطرابات الإمداد الطويلة الأمد، استمر الغموض بشأن المفاوضات في دعم أسعار النفط.

ارتفع خام غرب تكساس الوسيط الأمريكي بنحو 1% ليصل إلى حوالى $79 للبرميل، في حين زاد خام برنت بنحو 1% ليتداول قرب $84.

تُعد إعادة فتح مضيق هرمز عاملًا رئيسيًا في تقليل مخاوف الإمداد التي غذّت ارتفاع أسعار النفط وتوقعات التضخم خلال الأشهر الماضية.

واصلت الأسواق أيضًا تقييم الإشارات المختلطة القادمة من واشنطن بعد أن أشارت التعليقات الأخيرة إلى استمرار محدودية المفاوضات مع إيران رغم دلائل سابقة على اقتراب صفقة.

بيانات التضخم وتوقعات الاحتياطي الفيدرالي تهيمنان على آفاق السوق

يستعد المستثمرون لأسبوع حاسم من البيانات الاقتصادية، حيث من المتوقع أن توفر تقارير مؤشري أسعار المستهلكين والمنتجين رؤية جديدة حول آفاق التضخم وقرار السياسة التالي للاحتياطي الفيدرالي.

تواصل الأسواق احتساب احتمالية أقل لرفع أسعار الفائدة في سبتمبر بعد تقرير الوظائف غير الزراعية الأضعف من المتوقع في يوليو الذي أظهر أن الاقتصاد الأمريكي فقد وظائف بشكل غير متوقع.

وفق بيانات CME FedWatch، يخصّص المتداولون الآن احتمالًا يقارب 44% لرفع الفائدة في سبتمبر، مقابل 67% قبل أسبوع.

ساعدت بيانات سوق العمل الأضعف على دعم الأسهم بتخفيف المخاوف من أن يحتاج الاحتياطي الفيدرالي لمزيد من تشديد السياسة النقدية.

على الرغم من استمرار المخاوف بشأن التضخم، يدعم التفاؤل في السوق توقع أن اعتدال ضغوط الأسعار وثبات السياسة النقدية قد يساهمان في استمرار الارتفاع الحالي.

الأرباح القوية تدعم الأسهم رغم بداية متحفظة

دخلت الأسهم الأمريكية الأسبوع بعد تسجيل أقوى أداء أسبوعي لها منذ أبريل.

أنهى مؤشر S&P 500 الأسبوع الماضي عند إغلاق قياسي، في حين لامس مؤشر داو جونز الصناعي أيضًا مستويات قياسية. كما دعم استمرار قوة أسهم التكنولوجيا أداء ناسداك.

وفق بيانات LSEG، تجاوز 85.1% من أصل 436 شركة من مكوّنات S&P 500 التي أعلنت نتائج الربع المنتهي في يونيو توقعات المحللين، وهو معدل أعلى بكثير من المتوسط التاريخي.

رفعت J.P. Morgan هدفها لمؤشر S&P 500 لنهاية العام إلى 8,000 من 7,800، مستشهدة بصلابة أرباح الشركات وتزايد الثقة في أن الاستثمار الضخم المرتبط بالذكاء الاصطناعي من قبل مقدمي الخدمات السحابية الضخمة سيترجم إلى نمو أقوى في الإيرادات.

يُعد جدول أرباح هذا الأسبوع أخف لكنه يشمل نتائج من Applied Materials وCisco، بينما سيراقب المستثمرون أيضًا تقارير شركات من بينها On Holding وCava Group وSuper Micro وCoreWeave.

من بين الحركات الملحوظة، تراجع سهم Intel بنسبة 3.6% بعد إعلانها عن عرض أسهم عادي بقيمة $15 مليار.

تراجع سهم Apple بنسبة 2% بعد أن خفضت Jefferies تصنيف السهم إلى «أداء أدنى» من «احتفاظ».

في مكان آخر، سجل سهم GameStop مكاسب في التداول بعد تقرير أفاد بأن الشركة تدرس سحب عرضها المقترح بقيمة $56 مليار لشراء eBay.