أسهم Rolls‑Royce في طريقها إلى 2,000p مع بقاء مخاطرة فنية رئيسية

ظل سعر سهم Rolls‑Royce مستقراً قرب ذروته القياسية، مدعومًا بالطلب المستمر على منتجاته في مجالات مثل الطيران المدني والدفاع وأنظمة الطاقة. قد يكون هذا التوقف هدوءًا قبل عاصفة محتملة مع استهداف المشترين لمستوى المقاومة الرئيسي عند 2,000p.

يتوقع المحللون نمو إيرادات وأرباح Rolls‑Royce

تسير Rolls‑Royce Holdings بشكل جيد، بدعم الطلب المستمر على منتجاتها في أسواق الطيران المدني وأنظمة الطاقة والأسواق المرتبطة بالطاقة.

أظهرت أحدث نتائجها المالية ارتفاع الربح التشغيلي بنسبة 46% في النصف الأول من العام إلى £2.5 billion. وقفز التدفق النقدي الحر بنسبة 24% إلى £2 billion، مع ارتفاع هامش التشغيل بمقدار 3.1 نقطة أساس إلى 22.5%.

تحققت هذه المؤشرات، إلى جانب ارتفاع الإيرادات، في فترة صعبة للشركة. قفزت أسعار الألومنيوم والمعادن الأخرى في النصف الأول مع تجدد الحرب بين الولايات المتحدة وإيران. وفي الوقت نفسه، شهدت حركة السفر بعض الاضطراب مما أثر على نشاطها في الطيران المدني.

تستفيد الشركة أيضًا من مجالات أخرى. على سبيل المثال، تزيد من طاقة أنظمة الطاقة للاستفادة من نمو قطاع مراكز البيانات. كما تخطط لتعزيز قدرة الصيانة والإصلاح والتجديد (MRO) عبر أعمالها.

اقرأ المزيد: أبرز الأسباب التي تجعل سعر سهم Rolls‑Royce مرشحًا للصعود فوق 1,500p

يُظهر تقرير الإجماع على موقعها أن المحللين يتوقعون استمرار نمو الشركة، ما قد يساعد في تبرير قيمتها. من المتوقع أن تبلغ إيراداتها السنوية £22.7 billion، مع نمو التدفق النقدي الحر إلى £3.8 billion.

بالنظر إلى المستقبل، من المتوقع أن تقفز الإيرادات إلى £25.3 billion في 2027، وتصل إلى £27.8 billion بعد عام. كما من المتوقع أن يقفز الربح الأساسي قبل الضريبة (PBT) إلى £4.8 billion في العام المقبل وإلى £5.5 billion بعد عام. في السنوات القليلة الماضية، أدت Rolls‑Royce أفضل من تقديرات المحللين.

خطر رئيسي على الشركة هو أن سعر سهم Rolls‑Royce مبالغ فيه بشدة. تُظهر بيانات HL أن للشركة نسبة سعر إلى ربح تبلغ 52. وانتقلت نسبة السعر إلى الربح المتوقعة إلى 33.2، وهي أعلى من متوسط مؤشر FTSE 100 البالغ 17. وهي أيضًا أعلى من متوسط مؤشر S&P 500 البالغ 20، وحتى أعلى من شركات شهيرة مثل Nvidia وMicron.

نسبة السعر إلى الأرباح المتوقعة لعشر سنوات تبلغ 18.4، وهو مستوى أقل بكثير من المستوى الحالي.

المؤشرات الفنية لسعر سهم Rolls‑Royce تشير إلى مكاسب لكن يوجد مخاطرة

مخطط RR | المصدر: TradingView

يُظهر المخطط اليومي أن سهم RR كان في اتجاه صعودي قوي خلال الأشهر القليلة الماضية والآن يحوم قرب أعلى مستوى له على الإطلاق. تحرك فوق مستوى المقاومة الرئيسي عند 1,510p (أعلى مستوى في 6 يوليو)، ثم أعاد اختباره. التحرك فوق ذلك المستوى أبطَل نمط القمة المزدوجة.

ظل السهم فوق المتوسط الأسي لفترة 100 يوم (EMA)، وهو مؤشر على سيطرة المشترين. كما استمر مؤشر القوة النسبية (RSI) في الصعود ويقترب من مستوى ذروة الشراء.

لذلك، فإن مسار أقل المقاومة هو صعودي، مع أن الهدف الرئيسي التالي الذي يجب مراقبته هو المستوى النفسي عند 2,000p. مع ذلك، هناك مخاطرة تتمثل في أن السهم شكل نمط قِمع صاعد قد يؤدي إلى تراجع.