Dow futures vystoupily o 116 bodů: 5 věcí před otevřením trhu

Futures amerických akciových indexů v pátek mírně vzrostly, když investoři vstřebávali výrazné překonání očekávání ze strany Apple a užívali si dozvuk výjimečného dubnového růstu, který S&P 500 přinesl nejlepší měsíční výkon za více než pět let.

Zisky byly však omezeny prudkým výprodejem Robloxu po razantním snížení výhledu, setrvale zvýšenými cenami ropy souvisejícími s konfliktem mezi USA a Íránem a sezónním kalendářem, který historicky přináší od května slabší výnosy pro akciové trhy.

5 věcí, které je třeba vědět před otevřením Wall Street

1. Futures si drží zisky po rekordním dubnovém závěru

Futures na S&P 500 posílily o 0,13 %, futures Dow přidaly přibližně 0,2 % (zhruba 116 bodů), zatímco futures Nasdaq 100 klesly o 0,13 %.

Pohyby následovaly silnou seanci ve čtvrtek, kdy S&P 500 vzrostl o 1,02 % a uzavřel nad hranicí 7 200 bodů poprvé, zatímco Nasdaq vyskočil o 0,89 % a Dow přidal 790 bodů.

Za měsíc S&P 500 vzrostl o 10,4 % — svůj nejsilnější duben od listopadu 2020 — Nasdaq poskočil o 15,3 %, svůj nejlepší měsíc od dubna 2020, a Dow si připsal 7,14 %, svůj největší měsíční nárůst od listopadu 2024.

2. Apple překonal očekávání v tržbách, ale upozornil na rostoucí náklady na paměti

Apple oznámil tržby za fiskální druhé čtvrtletí ve výši 111,2 miliardy USD, meziročně +17 % a nad odhady analytiků, s čistým ziskem na akcii 2,01 USD, překonávajícím odhady 1,95 USD.

Tržby z iPhonů vzrostly o 22 % na přibližně 57 miliard USD, což je rekord za březnové čtvrtletí, zatímco segment Services dosáhl historického maxima téměř 31 miliard USD.

Akcie v pátek v premarketu posílily přibližně o 3 %.

3. Roblox klesl kvůli snížení výhledu; Reddit prudce vzrostl

Roblox prudce klesl v after-hours obchodování — zhruba o 21 % — poté, co online herní platforma snížila výhled celoročních objednávek na rozmezí 7,33 miliardy až 7,6 miliardy USD, z dřívějšího rozmezí 8,28 miliardy až 8,55 miliardy USD.

Snížení bylo způsobeno nižším zapojením uživatelů poté, co společnost zavedla opatření pro věkové omezení na své platformě, což snížilo počet denně aktivních uživatelů a vyvolalo negativní recenze v obchodech s aplikacemi, a k tomu se přidaly tlaky z řady státních soudních dohod týkajících se bezpečnosti dětí.

Reddit naopak výrazně posílil poté, co společnost vydala optimistický výhled tržeb na čtvrtletí; výhled na druhé čtvrtletí překonal odhady Wall Street.

4. Ropa zůstává překážkou i přestože energetické akcie poskytují podporu

Ceny ropy v pátek vzrostly po volatilní čtvrteční seanci, kdy červnový kontrakt Brent dosáhl čtyřletého maxima 126,41 USD za barel, než se ustálil na 114,01 USD; červencový kontrakt vzrostl v ranním asijském obchodování o 1,11 % na 111,63 USD.

I když byly energetické akcie jedním z hlavních hybatelů dubnového širokého trhu, vyšší ceny ropy nadále komplikují makroprostředí tím, že udržují inflaci nad cílem v hlavních ekonomikách a posilují neochotu centrálních bank snižovat sazby.

5. Sezónní vzory zvyšují obezřetnost

Samotný kalendář může představovat další zkoušku.

Od roku 1945 S&P 500 v průměru připsal přibližně 2 % od května do října, ve srovnání s přibližně 7 % od listopadu do dubna — rozdíl, který dal vzniknout dobře známému rčení „prodejte v květnu“.

S trhy vstupujícími do tohoto historicky slabšího období při vyšších oceněních může být na místě selektivnější přístup.