Dow na rekordní úrovni, slabá data o zaměstnanosti zmírnila obavy z růstu sazeb Fedu

Index Dow Jones Industrial Average ve čtvrtek vystoupal na rekordní maximum poté, co slabší než očekávaný americký údaj o zaměstnanosti snížil očekávání krátkodobých zvýšení úrokových sazeb Federálního rezervního systému, zatímco technologické akcie a akcie polovodičových společností pokračovaly v nedávném poklesu.

30 akcií v indexu Dow vzrostlo o 560 bodů, neboli 1.10%, a uzavřelo na 52,865.24 po dosažení historického intradenního maxima 52,805.12.

Index zaznamenal také čtvrtý po sobě jdoucí týdenní zisk, nejdelší vítěznou sérii od října 2024.

S&P 500 klesl o 0.06% na 7,478.66, zatímco Nasdaq Composite klesl o 0.87% na 25,813.75, protože slabost ve výrobcích čipů zatížila technologické tituly.

Trhy v USA budou v pátek uzavřené kvůli oslavám Dne nezávislosti.

Slabý údaj o zaměstnanosti zmírnil očekávání zvyšování sazeb Fedu

Investorské sentiment podpořil červnový údaj o zaměstnanosti mimo zemědělství, který ukázal, že ekonomika USA přidala 57,000 pracovních míst, což bylo výrazně méně, než očekávali ekonomové.

Reuters uváděl odhady 110,000 pracovních míst, zatímco ekonomové dotazovaní Dow Jones předpovídali 115,000 nových pracovních míst.

Míra nezaměstnanosti činila 4.2%, oproti očekávání 4.3%.

Po zveřejnění zprávy výnos dvouletého amerického státního dluhopisu poklesl, protože investoři zvýšili očekávání, že Federální rezervní systém může odložit další zvyšování úrokových sazeb.

Očekávání zářijového zvýšení sazeb také oslabily; data CME FedWatch ukazují, že pravděpodobnost klesla na 55% ze 64.1%.

„Jak se učíme, jak se reakční funkce Fedu utváří pod [předsedou Fedu Kevinem] Warshem, tento výsledek ubírá část tlaku na instituci bojující s inflací, aby v krátkodobém horizontu zvyšovala sazby,“ řekl Bradford Smith, portfolio manažer ve Janus Henderson Investors, v reportáži CNBC.

„To řečeno, Warsh na své první tiskové konferenci poznamenal, že údaje o zaměstnanosti nabývají významu až po třetí revizi a do té doby se stávají ‚ozvěnami historie,‘“ pokračoval. „S mírným uklidněním inflace pohonných hmot pravděpodobná určitá měkkost na poli zaměstnanosti udrží Fed alespoň na příštím zasedání v klidu.“

Prodej polovodičů doléhá na technologický sektor

Technologické akcie zůstaly pod tlakem, když investoři pokračovali v rotaci z akcií polovodičových společností po dřívějších silných ziscích sektoru.

VanEck Semiconductor ETF klesl o 5.2%, v čele s 13% propady Teradyne a KLA. Nvidia ztratila 2.1%, zatímco Micron Technology poklesl o 6%.

Tesla také klesla i přes to, že oznámila dodávky za druhé čtvrtletí překračující odhady analytiků, zatímco Bending Spoons klesla den poté, co vlastník Vimea při svém debutu na Nasdaq posílil o 40%.

Týdenní zisky zůstávají zachovány i přes rotaci trhu

Přes rozporuplné čtvrteční obchodování hlavní americké indexy stále mířily k solidním ziskům za týden zkrácený svátkem.

S&P 500 si připsal více než 1.8%, zatímco Dow a Nasdaq postoupily o více než 1.7% a 2.4%.

Investoři také sledovali geopolitický vývoj poté, co ceny ropy klesly po komentářích zprostředkovatele Kataru, které naznačovaly, že Írán a Spojené státy dosáhly pokroku v jednáních zaměřených na ukončení konfliktu na Blízkém východě, což zmírnilo jeden ze zdrojů inflačních obav pro finanční trhy.