Akcie Celestica vzrostly o 125 % za 12 měsíců: je další růst možný?

Akcie Celestica se v posledních letech dařilo díky probíhajícímu boomu v oblasti umělé inteligence (AI). Její americké akcie vzrostly za posledních 12 měsíců o 125 % a za posledních pět let o více než 4 500 %. Její ocenění ve výši $40 miliard z ní učinilo jednu z největších kanadských společností.

Akcie Celestica vzrostly během silného růstu

Akcie CLS byly v posledních 12 měsících v silném vzestupném trendu, protože její role v odvětví AI se stala výraznou. Její hlavní klienti jako Amazon, Google, Meta Platforms, Dell a HP Enterprise vynakládají stovky miliard dolarů na kapitálové výdaje. 

Data ukazují, že počet datacenter v USA v posledních letech vzrostl na 4 497. Většina těchto center se nachází ve Virginii, Texasu a Kalifornii. 

Celestica je v tomto odvětví klíčovým hráčem, protože pomáhá firmám navrhovat a vyrábět elektronické systémy a vyrábí komponenty jako serverové komponenty, síťové vybavení a napájecí systémy. 

Být klíčovým hráčem v tomto segmentu výrazně zvýšilo její tržby a vedení očekává další prostor pro růst. Její poslední výsledky ukázaly, že tržby v 1. čtvrtletí vzrostly o 53 % na $4.05 billion, což je v rámci naváděného rozmezí mezi $3.85 billion a $4.1 billion. 

Současně společnost uvedla, že hrubá marže vzrostla na 10,8 % po záporné marži -0,5 % ve stejném období loňského roku. Většina jejích tržeb pochází z Connectivity and Cloud Solutions (CCS), které vygenerovaly $3.24 billion, zatímco Advanced Technology Solutions (ATS) dosáhly $806 million.

READ MORE: What is the next sector that can benefit from AI boom? Nvidia offers a clue

Růst se zrychlí, což ospravedlňuje ocenění

Nejdůležitější je, že analytici jsou optimističtí, že růst Celestica se díky boomu AI zrychlí. Průměrný odhad mezi analytiky je, že tržby ve 2. čtvrtletí vzrostly o 51 % na $4.3 billion. Očekává se pak, že ve 3. čtvrtletí dosáhnou $5 billion, což je nárůst o 56 % meziročně.

Pro celý rok analytici očekávají, že tržby vzrostou o 54 % na $19.1 billion. Následující rok by pak měly přesáhnout $26.8 billion. S ohledem na poslední historii Celestica překonávala odhady, což naznačuje, že i nadále mohou být tržby a zisky lepší než konsenzus.

Tato čísla mohou pomoci ospravedlnit její ocenění. Data ukazují, že má očekávaný P/E (forward PE) 37, což je více než medián sektoru 33. Je také dražší společností než Nvidia. Její násobky jsou rovněž vyšší než pětiletý průměr 23.

Technická analýza ceny akcie CLS

Graf akcií Celestica | Zdroj: TradingView

Denní graf ukazuje, že akcie Celestica se v posledných dnech stáhly, což kopíruje výkon jiných titulů zaměřených na AI. Poklesly z maxima $473.40 na současných $352.

Akcie klesly pod 50denní klouzavý průměr, což potvrzuje medvědí proražení. Také vytvořily vzor připomínající hlavu a ramena s krční linií na $326. Dále procentní cenový oscilátor (Procentní cenový oscilátor, PPO) pokračuje v poklesu. 

Proto akcie pravděpodobně zůstanou v krátkodobém horizontu pod tlakem a následně se časem zotaví. To může znamenat pokles až na klíčovou podporu $243.