Futures na Nasdaq klesají o 290 bodů: 5 věcí před otevřením trhu

Futures amerických akcií byly v pondělí smíšené, když nové vyostření mezi USA a Íránem zasáhlo akcie polovodičových firem a přimělo investory ke konzervativnějšímu začátku týdne.

Futures indexu Nasdaq 100 vedly pokles, taženy dolů názvy vyrábějícími paměťové čipy, zatímco futures na Dow byly mírně výše.

Pohyb přišel poté, co Írán uvedl, že uzavřel Hormuzský průliv, což posunulo ceny ropy výše a znovu oživilo obavy z inflace.

Wall Street nyní čelí hned několika zkouškám: volatilita čipového sektoru, výsledky bank, data o inflaci a první kongresové svědectví předsedy Fedu Kevina Warsha by mohly rozhodnout, zda býčí rallye v akciích vydrží.

5 věcí, které je třeba vědět před otevřením Wall Street

1. Futures na Nasdaq vedou pokles

Futures na S&P 500 klesly o 0,3 %, zatímco futures na Nasdaq-100 poklesly o 0,9 %. Futures na Dow Jones Industrial Average se téměř nezměnily.

Tento rozdíl naznačil, že investoři neprodávají celé trhy rovnoměrně.

Tlak byl soustředěn v technologických a polovodičových akciích, kde je nedávný momentum obchod nejvíce vystaven realizaci zisků a geopolitickým šokům.

2. Akcie čipových výrobců utrpěly největší ztráty

Akcie výrobců paměťových čipů patřily mezi nejvýraznější předobchodní ztráty.

Micron Technology klesl o 5,2 %, Western Digital ztratil 6 %, Seagate poklesl o 4,8 % a SanDisk se propadl o 6,6 %. ETF iShares Semiconductor klesl o 2,7 %.

Akcie SK Hynix kótované v USA klesly o 9,3 % po mimořádném debutu na Nasdaq v pátek.

Pohyb naznačil, že investoři přehodnocují expozici vůči AI čipům po prudkém růstu, i když dlouhodobá poptávka po pamětech a hardwaru pro datová centra zůstává silná.

3. Nárůst cen ropy obnovuje riziko inflace

Futures na ropu vzrostly o více než 2 %, když obchodníci začali oceňovat obnovené riziko kolem Hormuzského průlivu, klíčové trasy pro globální energetické toky.

Írán a USA si v Zálivu vyměnily útoky, zatímco tvrzení Teheránu, že průliv uzavřel, vzbudilo pochybnosti o minuloměsíční dohodě o přechodném urovnání.

Analytici vnímají nárůst cen ropy a geopolitický stres jako přímou hrozbu pro momentum obchod, zvláště pro technologické a čipové akcie.

Vyšší ceny energií mohou také zkomplikovat boj Fedu s inflací.

4. Sezóna výsledků bude dalším testem

S&P 500 je letos stále vzhůru více než 10 % a méně než 1 % pod svým rekordním uzavřením z počátku června. Tato odolnost nyní čelí testu ve formě výsledků firem.

JPMorgan Chase, Goldman Sachs a Morgan Stanley zveřejní výsledky tento týden, následovat budou sledované společnosti včetně Netflixu, GE a UnitedHealth.

LSEG IBES očekává, že zisky společností zahrnutých v S&P 500 vzrostou meziročně o 23,7 %, přičemž technologický sektor stále odvádí většinu práce.

5. Na obzoru CPI a svědectví Warsha

Úterní americký index spotřebitelských cen (CPI) by mohl přenastavit očekávání ohledně sazeb, pokud se tlaky v energetice začnou promítat do inflace. Později v týdnu následují údaje o cenách výrobců a maloobchodních tržbách.

Warsh má také přednést své první svědectví o měnové politice před Kongresem.

Trhy nyní oceňují alespoň jedno zvýšení sazeb o 25 bazických bodů do konce roku, což udržuje růstové akcie citlivé na změny sazeb zranitelné.