Proč akcie Nvidia v pátek znovu vzrostly o 2 %

Akcie Nvidia NVDA v pátek vzrostly poté, co Amazon potvrdil svůj závazek k procesorům výrobce pro umělou inteligenci a zvýšil své plány kapitálových výdajů, což posílilo důvěru investorů v pokračující poptávku po infrastruktuře pro AI.

Akcie si připisovaly 2,6 % na $199.07 v poledním obchodování, čímž navázaly na ve čtvrtek více než 2% nárůst.

Rally postavila Nvidia na cestu, aby si znovu vymohla postavení nejhodnotnější veřejně obchodované společnosti na světě od Applu, jehož akcie se propadly po nejnovější finanční zprávě.

Amazon posiluje partnerství s Nvidií

Amazon dal dalšímu sentimentu impulz poté, co zvýšil odhad ročních kapitálových výdajů na $220 miliard z $200 miliard, čímž zdůraznil pokračující investice do infrastruktury pro AI.

Generální ředitel Andy Jassy také zopakoval dlouhodobý závazek Amazon Web Services k procesorům Nvidie navzdory tomu, že společnost nadále vyvíjí vlastní čipy pro AI.

„Máme...pokračující hluboké partnerství s Nvidií a budeme i nadále dělat z AWS nejlepší místo pro provoz čipů Nvidia, protože máme zákazníky, kteří budou na Nvidii běžet, jak daleko dokážeme předvídat,“ řekl Jassy během výsledkové konference společnosti.

Jeho komentáře pomohly zmírnit obavy, že by Amazonovy procesory Trainium mohly rychle nahradit produkty Nvidie napříč AWS.

Zároveň Jassy připustil, že Amazon zkoumá další způsoby komercializace svých interních čipů.

„Máme rostoucí počet zákazníků, kteří mají zájem, abychom jim poskytovali trénink a čipy odděleně od našeho cloudu,“ uvedl.

„Aktivně vedeme tyto diskuse a zkoumáme to. Očekávám, že je reálná šance, že to v budoucnu uděláme.“

Zatímco Amazon pokračuje v rozšiřování strategie vlastního křemíku, jeho komentáře naznačily, že grafické procesory Nvidie by měly zůstat středobodem nabídky AWS pro AI v dohledné budoucnosti.

Akcie se zotavují po nedávném tlaku

Páteční zisky rozšířily zotavení Nvidie po několika týdnech tlaku, který způsobily obavy o výdaje na AI, struktury financování a rostoucí konkurenci v polovodičovém průmyslu.

Důvěra investorů také ochabla po zprávách, že čínská společnost začala masově vyrábět klíčové zařízení pro výrobu čipů, což vyvolalo otázky ohledně konkurenčního prostředí.

Samostatně The Wall Street Journal uvedl, že Nvidia jedná o přibližně $250 miliard záruky financování na podporu pronájmu velkého datového centra projektu OpenAI v Ohiu.

Navrhované uspořádání by pomohlo OpenAI zajistit příznivější financování a zároveň podpořilo dlouhodobou poptávku po procesorech Nvidie pro AI.

Zpráva však také vyvolala mezi některými investory obavy, že financující dohody mezi Nvidií a jejími zákazníky připomínají kruhové financování z doby dotcom bubliny.

Burry rozšiřuje medvědí sázky

Skepsi investorů vůči oceněním v oblasti AI také zdůraznil Michael Burry, investor nejlépe známý tím, že předpověděl kolaps amerického hypotečního trhu.

Burry rozšířil své medvědí pozice v celém sektoru polovodičů, zvýšil počet put opcí navázaných na Nvidii a zároveň přidal krátké pozice spojené s Micron Technology, iShares Semiconductor ETF a Invesco QQQ Trust.

V posledních příspěvcích na X argumentoval, že dlouhodobé výhledy tržeb Nvidie se stále více spoléhají na finanční dohody, a nedávno uvedl, že pětileté kreditní default swapy společnosti šly „parabolicky“ kvůli tomu, co popsal jako „kruhové utrácení v biblickém měřítku.“