AUD/USD: výhled při rostoucích šancích na zvýšení sazeb RBA a Fedu

Australský dolar dnes, 3. září, zůstal pevný, když investoři upravovali svá očekávání vůči RBA a Federálnímu rezervnímu systému na zbytek roku. Pár AUD/USD se obchodoval na 0.7165, o několik bodů pod srpnovým maximem 0.7207. 

Rostou očekávání zvýšení sazeb RBA

Obchodníci se připravují na zvýšení úrokových sazeb ze strany Federálního rezervního systému a Reserve Bank of Australia (RBA) už možná v tomto měsíci.

Polymarket uvádí, že pravděpodobnost, že RBA zvýší sazby v září, vzrostla na 67 %. Tyto šance se zvýšily poté, co USA a Írán obnovily kinetickou aktivitu, což vedlo k růstu cen ropy. 

Austrálie také tento týden zveřejnila silná makrodata. Zpráva S&P Global ukázala, že PMI služeb dosáhl v srpnu 53.2, což je více než očekávaných 52.9. Hodnota PMI 50 a více obvykle znamená, že sektor roste. Kompozitní PMI dosáhl 52.7, rovněž nad očekávanými 52.50.

Další zpráva zveřejněná ve středu ukázala, že australská ekonomika ve druhém čtvrtletí vzrostla o 2.1 %, více než očekávaných 1.8 %. Ve 2Q vzrostla o 0.4 % po růstu o 0.3 % v 1Q na mezičtvrtletní bázi. 

Tento růst nastal i přesto, že Reserve Bank of Australia (RBA) se letos ukázala jako nejjestřábější centrální banka. Už letos provedla tři zvýšení sazeb a představitelé nechávají možnost dalších zvýšení otevřenou.

Klíčovou obavou je, že inflace v Austrálii zůstávala v posledních měsících na zvýšené úrovni. Tento trend se pravděpodobně udrží nyní, když USA a Írán obnovily kinetickou aktivitu, což vede k růstu cen energií. Brent, globální benchmark, vzrostl na $95.68, zatímco West Texas Intermediate (WTI) vzrostl na $91.

Rostou šance na zvýšení sazeb ze strany Fedu

Stejná situace probíhá v USA, kde pravděpodobnost, že Fed tento měsíc zvýší sazby, podle Polymarket vyskočila na 55 %. Tyto šance stouply poté, co Kevin Warsh na sympoziu v Jackson Hole přednesl velmi jestřábí prohlášení.

V něm naznačil, že banka má obavy o stav inflace, která v uplynulých pěti letech setrvává nad cílem 2 %.

Nyní se pozornost přesouvá k nadcházející zprávě o amerických nonfarm payrolls (NFP), která poskytne obraz o trhu práce. Ekonomové očekávají, že data ukážou, že v srpnu ekonomika vytvořila více než 80k pracovních míst.

Technická analýza AUD/USD

Graf AUDUSD | Zdroj: TradingView

Denní graf ukazuje, že pár AUD/USD by mohl být v následujících dnech na pokraji medvědího obratu. Vytvořil se totiž vzestupný klín, jehož dvě linie se blíží ke sblížení.

Také dvě linie procentního cenového oscilátoru (Percentage Price Oscillator, PPO) provedly medvědí křížení, zatímco Relative Strength Index (RSI) se začíná obracet dolů.

Proto je nejpravděpodobnějším scénářem pokles páru AUD/USD, potenciálně k hlavní podpoře na 0.700.