Vyplývají další podrobnosti o mega IPO Anthropic: co víme

Anthropic, obří společnost v oblasti umělé inteligence (AI), plánuje v následujících týdnech spustit největší IPO. V souvislosti s tím vycházejí najevo další podrobnosti, včetně volby bankéřů a termínu uveřejnění prospektu.

Goldman Sachs a Morgan Stanley obsadí hlavní role

Jedním z pečlivě sledovaných kroků, kdykoli velká společnost jako Anthropic vstupuje na burzu, je výběr bankéřů, kteří povedou proces. Podle zpráv budou v tomto případě role zastávat Morgan Stanley a Goldman Sachs. Morgan Stanley převezme roli „lead left“ (hlavní koordinátor), zatímco Goldman Sachs bude stabilizačním agentem a zajistí, aby se akcie po IPO obchodovaly hladce.

Další banky, které se očekávají v konsorciu, jsou Barclays a JPMorgan. Nakonec si všechny tyto firmy pravděpodobně rozdělí poplatky přesahující 500 milionů dolarů. Při posledním IPO SpaceX si rozdělily fond 500 milionů dolarů, přičemž Goldman Sachs a Morgan Stanley si vzaly po 100 milionech dolarů. 

Prospekt Anthropic může být podán už tento týden

Dalším důležitým aspektem je podání prospektu, běžně známého jako S‑1. Jde o klíčový dokument, který sděluje všechny zásadní informace o společnosti: popis podnikání, zisky, tržby a volné peněžní toky. 

Dokument je zásadní zejména proto, že Anthropic dosud působila jako soukromá společnost a nebyla povinna veřejně zveřejňovat žádné dokumenty. Po vstupu na burzu bude nyní muset poskytnout více informací, aby investoři mohli činit fundovaná rozhodnutí. 

Prospekt rovněž pomůže při roadshow, tedy při prezentačním turné vedení směrem k investorům. Podle FT bude tento prospekt podán u SEC již tento týden.

Celkový adresovatelný trh (TAM) Anthropic

Anthropic v posledních měsících učinila několik významných oznámení. Management například odhaduje celkový adresovatelný trh na 30 bilionů dolarů, tedy více než SpaceX s 28 biliony dolarů. 

Nejnovější zveřejněné informace také ukázaly, že její tržby letos nadále prudce rostou, přičemž běžící roční tržby dosáhly ke konci července $65 billion. To představuje sedminásobné zvýšení oproti loňsku a převyšuje to, co generoval OpenAI.

Anthropic předstihla OpenAI díky zaměření na své modely, které jsou v oboru považovány za nejpokročilejší. Tento růst jí umožňuje účtovat vyšší ceny než OpenAI tím, že se soustředí na korporátní klientelu. 

Rizikem však je, že tento růst přichází za obrovských nákladů: společnost měsíčně utrácí miliardy dolarů. Plátí SpaceX přes $1.5 billion měsíčně za výpočetní kapacitu a navíc uzavřela další nedávné dohody.

Nadcházející IPO Anthropic prospěje některým z jejích největších investorů. Podíl Amazonu ve společnosti překročí $400 billion díky jeho investici $8 billion. Dalšími společnostmi, které z toho budou těžit, jsou Google a Nvidia.