CVS Health-aktiekursen er i bedring: 12. februar bliver afgørende

CVS Health-aktien har bevæget sig fra en af ​​de dårligste resultater i S&P 500-indekset i 2024 til den næstbedste i år. Den er steget i de sidste seks på hinanden følgende uger og svæver på sit højeste niveau siden 2. december. Den er steget med over 33 % fra sit laveste punkt i december.

CVS Health står over for store udfordringer

CVS Health, den største apotekskæde i USA, har gennemgået store udfordringer i de seneste par år.

Detailtyveri er blevet udbredt, og dens strategi med at låse nogle varer inde har slået mange potentielle kunder fra.

Omkostningerne ved at drive forretning er steget i de fleste stater, og det blev tvunget til at betale omkring 5 milliarder dollars for at afvikle sin opioidregning.

Desuden står det over for betydelig konkurrence fra virksomheder som Amazon og Walmart, der har investeret betydelige summer i medicinalindustrien.

CVS og Walgreens Boots Alliance er også blevet beskyldt for at deltage i prisstigninger i USA. De er især blevet kritiseret for, at deres apotek gavner virksomheder, der handler med producenter.

CVS har også stået over for udfordringen med et svagt forbrug i USA på grund af inflation og høje renter.

Alle disse udfordringer har betydet, at mens dens årlige omsætning vokser, har rentabiliteten været et problem. CVS Health tjente $356 milliarder i 2023, op fra $321 milliarder i det sidste regnskabsår.

CVS-overskudsproblemer

De seneste kvartalsresultater viste, at CVS Health havde over 95,4 milliarder USD i omsætning, en stigning fra 89,76 milliarder USD i samme periode i 2023. Driftsindtægterne faldt dog med over 2,58 milliarder USD til 352 millioner USD, mens indtjeningen pr. aktie faldt til 1,09 USD. .

Det store resultatfald skyldtes omstruktureringsprocessen, der kostede det over 1,2 milliarder dollars. Denne omstrukturering omfattede fyringer og butikslukninger. CVS har allerede lukket hundredvis af mislykkede butikker i USA.

CVS Healths ledelse arbejder på at forbedre sin forretning. Det er ved at ombygge nogle af sine butikker for at øge deres appel. Vigtigst af alt overvejer det at vende sit Aetna-opkøb for at bryde sig selv fra hinanden.

Derfor vil den kommende indtjening, planlagt den 12. februar, give mere farve på, hvad man kan forvente senere i år. Analytikere forventer, at CVS tjente 97 milliarder dollars i fjerde kvartal, hvilket bringer dets årlige tal op på 371 milliarder dollars. CVS forventes at tjene $386 milliarder i 2025.

CVS's omstruktureringsomkostninger forventes at føre til et fald i indtjening pr. aktie (EPS) til $5,2. Det vil så stige til $6,04 i år.

Et argument for at købe CVS Health-aktier giver mening, da det nylige nedbrud har gjort det til et stærkt undervurderet selskab. Det har et fremadrettet P/E-forhold på 18, meget lavere end sektorens gennemsnit på 29.

Læs mere: Her er grunden til, at CVS Health-aktien kan stige i 2025

CVS Health aktiekursanalyse

Det daglige diagram viser, at CVS-aktien er faldet kraftigt fra sidste års højeste på $100,45 i 2022 til et lavpunkt på $43. Det har dannet en faldende kanal vist i sort. Denne kanal dannede en række højere højder og højere nedture.

Aktien er vendt tilbage efter bundet på $43, et bemærkelsesværdigt niveau siden det var det laveste sving i 2019. Dette opsving har fået den til at hoppe til oversiden af ​​den faldende kanal. Opsvinget var på linje med vores tidligere CVS-prognose.

CVS Health-aktien er forblevet under 50-dages og 100-dages glidende gennemsnit. Derfor vil mere opside blive bekræftet, hvis aktien bevæger sig over den faldende kanal. Hvis dette sker, vil det næste punkt at se på $77,05.

Det andet scenarie er, hvor CVS Health aktiekursen rammer oversiden af ​​den faldende kanal og derefter genoptager den nedadgående trend.