MAGS: Sind die „Magnificent 7“ der beste ETF, den man für Geld kaufen kann?

Der Roundhill Magnificent 7 ETF (MAGS) ist in diesem Jahr zu einem schnell wachsenden ETF geworden, was auf die starke Performance der meisten seiner Bestandteile zurückzuführen ist. Er stieg kürzlich auf ein Rekordhoch von 40,37 USD, was deutlich über seinem Allzeittief von 30,20 USD lag. Außerdem wurden Vermögenswerte im Wert von über 240 Millionen USD hinzugewonnen.

Magnificent 7-Diagramm

Den glorreichen Sieben geht es gut

Die Unternehmen, die zu den „Glorreichen Sieben“ gehören, sind die weltweit wichtigsten. So regieren beispielsweise Microsoft Azure, Amazon AWS und Google Cloud die Welt. AWS hat einen Marktanteil von 31 %, während Azure und Google Cloud 24 % bzw. 11 % haben.

Das bedeutet, dass die drei Unternehmen einen Marktanteil von über 66 % kontrollieren. Sie betreiben die weltweit größten Banken, Flughäfen, Versicherungen und Transportunternehmen. Vor allem betreiben sie aber auch Tausende von Technologieunternehmen auf der Welt. Facebook.

Anthropics Claude läuft auf AWS, während ChatGPT auf der Infrastruktur von Microsoft läuft. Google Gemini läuft auf Google Cloud. Twitter läuft auf Amazon Web Services. Andere Unternehmen, die auf diese Cloud-Anbieter angewiesen sind, sind Firmen wie Twilio, CrowdStrike und Palantir.

Die anderen „Magnificent 7“-Unternehmen haben führende Marktanteile. Apple entwickelt die fortschrittlichsten Technologiegeräte, während Meta Platforms der größte Player in der Social-Media-Branche ist. Tesla ist das größte Unternehmen in der Elektrofahrzeugbranche.

Nvidia, ein wichtiger Bestandteil des MAGS ETF, hat sich zum größten Player in der Halbleiterindustrie entwickelt. Das Unternehmen ist die treibende Kraft hinter allen Spitzentechnologien wie künstlicher Intelligenz, Bitcoin-Mining und Cloud-Computing.

Am wichtigsten ist jedoch, dass diese Unternehmen in ihrer Bilanz auf einem Berg an Bargeld sitzen. Daten von SeekingAlpha zeigen, dass die Bilanzen dieser sieben Unternehmen über 438 Milliarden US-Dollar an Bargeld verfügen.

Die meisten Unternehmen im ETF wachsen noch immer. Microsoft hat ein Umsatzwachstum von 12 %, während Tesla und Meta ein Umsatzwachstum von 14 % bzw. 16 % verzeichnen.

Bedenken bezüglich „Die glorreichen Sieben“

Dennoch gibt es Bedenken hinsichtlich einiger Mitglieder. Apple wächst nicht mehr, da die meisten Menschen ihre iPhones nicht mehr so oft ersetzen wie früher. Tesla steht vor Herausforderungen, da der Markt für Elektrofahrzeuge gesättigt ist. Das Unternehmen hat kürzlich seinen schlechtesten Ergebnisbericht seit Jahren veröffentlicht.

Auch Metaplattformen stehen vor großen Herausforderungen. Facebook wird oft als soziales Medium für alte Leute angesehen, während die Nutzerbasis von Instagram sinkt. Instagram ist eine der am häufigsten gelöschten Apps weltweit.

Meta Platforms hatte auch Probleme, WhatsApp zu monetarisieren, ein Unternehmen, das es 2024 für Milliarden gekauft hat. Daher glaube ich, dass das Unternehmen im nächsten Jahrzehnt Probleme haben wird, da die Konkurrenz durch Unternehmen wie TikTok zunimmt.

Ein weiterer Grund zur Sorge ist, dass einige der Unternehmen stark überbewertet sind. Nvidia hat ein KGV von 38, was die Aktionäre mit dem starken Wachstum begründen. Apple hat ein KGV von 26, was für ein Unternehmen, das nicht wächst, teuer ist.

Ist MAGS ein guter ETF zum Kaufen?

Der MAGS ETF wird oft als der beste ETF angesehen, den man für Geld kaufen kann, da er die wichtigsten Unternehmen der heutigen Welt hält. Wenn ich einen solchen ETF entwickeln würde, würde ich einige andere Qualitätsunternehmen wie JPMorgan (JPM), Visa (V), Mastercard (MA) und sogar Energieunternehmen wie ExxonMobil und Chevron in Betracht ziehen.

Neben den oben genannten Risiken gibt es Bedenken hinsichtlich der Konzentration auf den Technologiesektor. Dieser ist nicht direkt mit anderen Branchen wie Energie, Konsumgütern, Finanzen und Versorgungsunternehmen verbunden.

Obwohl sich der ETF wahrscheinlich weiterhin gut entwickeln wird, birgt er einige wichtige Risiken, die Sie kennen sollten.