Dow erholt sich, da Anleger aus dem Technologiesektor aussteigen; Nasdaq hinkt inmitten des Ausverkaufs von KI-Aktien hinterher

Der Dow Jones Industrial Average erholte sich am Dienstag, während der Nasdaq Composite ins Wanken geriet, da die Anleger ihre Mittel von hoch bewerteten Technologieaktien in defensivere Sektoren wie das Gesundheitswesen umschichteten.

Der Schritt spiegelte die erneute Vorsicht gegenüber Aktien im Zusammenhang mit künstlicher Intelligenz wider, die in diesem Monat aufgrund von Bewertungsbedenken und gemischten Gewinnergebnissen unter Druck standen.

Der Blue-Chip-Dow stieg um 548 Punkte oder 1,1 %, angetrieben von starken Gewinnen bei Merck, Amgen und Johnson & Johnson.

Der SandP 500 legte um 0,2 % zu, während der technologielastige Nasdaq um 0,2 % nachgab und damit den dritten Rückgang in fünf Sitzungen verzeichnete.

Die Rotation in Value-Aktien erfolgte, da die Anleger die hohen Bewertungen im Technologiesektor neu bewerteten und nach Stabilität in Sektoren mit niedrigeren Kurs-Gewinn-Multiplikatoren suchten.

Tech- und KI-Aktien rutschen aufgrund enttäuschender Prognosen ab

Der KI-Infrastrukturanbieter CoreWeave gehörte zu den größten Nachzüglern und stürzte um 15 % ab, nachdem er eine Umsatzprognose für das Gesamtjahr abgegeben hatte, die unter den Erwartungen der Wall Street lag.

Das Unternehmen prognostizierte einen Umsatz zwischen 5,05 und 5,15 Mrd. $ und verfehlte damit die Schätzung der von LSEG befragten Analysten von 5,29 Mrd. $.

Die Aktien von Nvidia belasteten ebenfalls die Stimmung und fielen um 2,5%, nachdem SoftBank bekannt gab, dass es seinen gesamten Anteil von 5,83 Mrd. $ an dem Chiphersteller verkauft hatte.

Der Verkauf löste erneut Sorgen über Gewinnmitnahmen bei KI-gebundenen Aktien aus.

Auch andere Chip- und Software-Namen folgten diesem Beispiel: Micron Technology fiel um 4 %, Oracle verlor 2,5 % und Palantir Technologies rutschte um 1 % ab.

Der Technology Select Sector SPDR Fund (XLK), der den Technologiesektor SandP 500 abbildet, fiel um fast 1 %.

Die Schwäche im Technologiesektor ist darauf zurückzuführen, dass die Verluste des Nasdaq seit Monatsbeginn 1 % übersteigen, was die wachsende Empfindlichkeit des Sektors gegenüber dem Bewertungsdruck unterstreicht.

Der KI-Handel, der zu Beginn des Jahres einen Großteil der Marktrallye auslöste, hat sich in den letzten Wochen angesichts von Gewinnmitnahmen und strafferen geldpolitischen Erwartungen abgekühlt.

Wirtschaftsdaten und Stock Mover

Die Anlegerstimmung wurde auch von neuen Arbeitsmarktdaten beeinflusst.

Ein Bericht von ADP zeigte, dass die Schaffung von Arbeitsplätzen im privaten Sektor in den vier Wochen bis zum 25. Oktober um durchschnittlich mehr als 11.000 pro Woche zurückging, was auf eine mögliche Verlangsamung des Beschäftigungswachstums hindeutet.

Die Daten standen im Gegensatz zum vorherigen Bericht von ADP, der Anfang des Monats Zuwächse zeigte, was auf eine sich abzeichnende Schwäche auf dem breiteren Arbeitsmarkt hindeutet.

Unter den Aktien fiel Fermi um 12%, nachdem es im dritten Quartal einen Verlust von 0,84 $ pro Aktie und einen Nettoverlust von 347 Mio. $ verzeichnet hatte.

Die eToro Group stieg um 10%, nachdem die Deutsche Bank die Aktie auf "Buy" hochgestuft hatte und dies mit starken Fundamentaldaten und einer attraktiven Bewertung begründete.

Maplebear (Instacart) legte um 7% zu, nachdem BMO die Aktie auf "Outperform" hochgestuft und das Unternehmen als "erstklassigen Anbieter von Lebensmittellieferungen" bezeichnet hatte.

Die Gemini Space Station fiel um 16%, nachdem sie einen unerwartet hohen bereinigten EBITDA-Verlust von 50,7 Mio. $ gemeldet hatte, obwohl der Umsatz die Prognosen übertraf.

Paramount Skydance stieg um 8% nach starken Gewinnen und Plänen für weitere Kostensenkungen und Preiserhöhungen beim Streaming.

Beyond Meat sank aufgrund der schwachen Prognose für das vierte Quartal um 6% und erzielte einen erwarteten Umsatz zwischen 60 und 65 Mio. $ und lag damit unter den Erwartungen der Analysten von 70 Mio. $.