UBS lance un appel audacieux sur l’action Peloton, et les actions de PTON doublent presque à partir d’ici

Peloton Interactive Inc (NASDAQ : PTON) a grimpé de près de 20 % mercredi après qu’un analyste senior d’UBS a émis une note ultra-haussière en sa faveur.

Dans sa note de recherche de ce matin, Arpine Kocharyan a relevé la société de fitness connectée à « acheter » et a relevé son objectif de cours à 11 $, indiquant une hausse potentielle de plus de 80 % par rapport à sa clôture précédente.

L’action Peloton a gagné de manière assez significative depuis le début du mois d’avril mais, même en incluant le rallye d’aujourd’hui, elle est actuellement en baisse d’environ 8,0 % par rapport à son sommet du 9^juin.

Qu’est-ce qui pourrait faire grimper l’action Peloton au second semestre 2025 ?

Un analyste d’UBS s’est montré positif sur les actions de PTON aujourd’hui, principalement parce que « nous constatons de meilleures tendances en matière de données pour l’entreprise en termes de trafic et d’utilisateurs actifs ».

Arpine Kocharyan est convaincue que la baisse nette des abonnés se stabilisera au cours de l’année à venir (FY26) - ce qui, selon elle, contribuera à débloquer une nouvelle hausse significative de l’action Peloton.

Selon elle, les visites interactives sont restées stables d’une année sur l’autre en juin, ce qui représente une amélioration significative par rapport à la baisse de 11 % enregistrée en mai.

De plus, « les utilisateurs actifs sont devenus positifs en mai/juin après des baisses depuis le début de l’année », a déclaré l’analyste à ses clients dans sa note de recherche.

UBS est optimiste à l’égard de Peloton Interactive Inc, car la croissance continue du chiffre d’affaires et l’engagement des dirigeants à réduire les coûts pourraient également entraîner une hausse de l’EBITDA de la société en 2026.

Les actions de PTON pourraient se redresser après les résultats du T2 le 7 août

Peloton s’est activement engagé dans la réduction de l’empreinte de sa salle d’exposition afin de réduire sa dette en 2025.

Le fabricant d’équipements d’exercice devrait publier ses résultats financiers du deuxième trimestre le 7^août.

Le consensus prévoit qu’il perdra 6 cents par action au deuxième trimestre de son exercice, soit moins que les 8 cents par action qu’il a perdus au même trimestre l’an dernier.

Si la société cotée au Nasdaq a réussi à dépasser les attentes la semaine prochaine, la publication de ses résultats pourrait s’avérer un vent arrière majeur pour que le cours de l’action PTON progresse davantage au second semestre de cette année.

Selon l’analyste d’UBS Kotcharian :

« Nous estimons que l’augmentation des prix de +11-12 % de l’abonnement de fitness connecté pourrait entraîner une augmentation d’environ 90 à 100 millions de dollars des revenus annualisés, nette de l’impact d’un désabonnement plus élevé, et une hausse de l’objectif de 200 millions de dollars + d’économies de coûts annualisés de PTON, PTON annualisant également les économies de coûts annualisés au cours de l’exercice 26. »

Vaut-il la peine d’investir dans Peloton Interactive Inc aujourd’hui ?

Dans l’ensemble, si Peloton publie un rapport meilleur que prévu le 7 août, cela pourrait valider la thèse haussière de l’analyste d’UBS et raviver la confiance des investisseurs.

Avec l’amélioration des indicateurs d’utilisation, la dynamique de réduction des coûts et le pouvoir de fixation des prix potentiel, les actions de la société de fitness connectée pourraient être sur le point de rebondir de manière significative, ce qui rendra les semaines à venir cruciales pour la trajectoire de l’action PTON.

Ce qui convient également de mentionner, c’est qu’UBS n’est pas la seule entreprise de Wall Street à rester optimiste sur les actions Peloton avant les prochains résultats du deuxième trimestre de la société.

La note consensuelle de Peloton Interactive se situe actuellement à « surpondérer » avec un objectif moyen d’environ 9,40 $, ce qui indique une hausse potentielle de 30 % supplémentaires par rapport aux niveaux actuels.