Dow spada piąty dzień z rzędu, ropa rośnie, a Fed utrzymuje stopy

Wall Street zakończył środową sesję mieszanymi wynikami, gdy inwestorzy zmierzyli się ze zbiegiem czynników wpływających na rynek: gwałtownym wzrostem cen ropy spowodowanym eskalacją amerykańskiej blokady irańskich portów, decyzją Rezerwy Federalnej w sprawie stóp procentowych, która okazała się bardziej podzielona niż oczekiwano, oraz kluczowymi wynikami finansowymi czterech gigantów technologicznych z tzw. „Magnificent Seven” raportowanymi po zamknięciu rynku.

Dow Jones Industrial Average spadł o 280.12 punktów, czyli 0.57%, zamykając się na poziomie 48,861.81, odnotowując piątą z rzędu sesję spadkową.

S&P 500 nieco spadł o 0.04% do 7,135.95, podczas gdy Nasdaq Composite zdołał zanotować minimalny wzrost o 0.04% i zamknął się na 24,673.24.

Ceny ropy rosną na obawach przed blokadą Iranu

Ropa naftowa dominowała narrację rynkową po raz drugi z rzędu. Ceny gwałtownie wzrosły po tym, jak Wall Street Journal podał, że prezydent Donald Trump polecił współpracownikom przygotować się na przedłużoną blokadę irańskich portów.

Wzrosty przyspieszyły po informacji Axios, że Trump odrzucił propozycję Iranu dotyczącą ponownego otwarcia Cieśniny Ormuz, a amerykańska blokada morska ma pozostać w mocy, dopóki nie zostanie osiągnięte porozumienie rozwiązujące obawy dotyczące irańskiego programu nuklearnego.

Kontrakty terminowe na US West Texas Intermediate wzrosły o 7.17%, zamykając się na poziomie $107.16 za baryłkę, podczas gdy międzynarodowy benchmark Brent poszedł w górę o 6.78% i zakończył sesję na $118.80 za baryłkę.

Urzędnik Białego Domu potwierdził również, że Trump spotkał się z najwyższymi rangą przedstawicielami Chevron i innych firm energetycznych, by omówić możliwe kroki mające uspokoić rynki ropy, jeśli blokada miałaby trwać miesiącami.

Zakłócenie podaży na nowo rozbudziło obawy o szerszą inflację.

Fed utrzymuje stopy przy najbardziej podzielonym głosowaniu od 1992 roku

Fed zakończył, co prawdopodobnie było jego ostatnim posiedzeniem pod przewodnictwem Jerome’a Powella, utrzymując podstawową stopę procentową bez zmian w przedziale 3.5% do 3.75%, zgodnie z szerokimi oczekiwaniami rynku.

Decyzja jednak była daleka od jednomyślnej — Federalny Komitet Otwartego Rynku zagłosował 8-4 za utrzymaniem stóp, co oznacza pierwszy raz, gdy czterech członków sprzeciwiło się od października 1992 r., przy czym członkowie podawali różne powody swoich głosów.

Podwyższone ceny ropy „podniosą ogólną inflację” w krótkim terminie, powiedział Powell na późniejszej konferencji prasowej.

Powell potwierdził również, że będzie nadal pełnił funkcję członka Rady Gubernatorów Fed przez nieokreślony czas po zakończeniu swojej kadencji jako przewodniczący w maju, a Kevin Warsh, nominowany przez Trumpa następca, wydaje się być na drodze do objęcia stanowiska.

Analitycy zauważyli, że pozostanie Powella w Radzie Gubernatorów może sprawić, że Fed będzie mniej skłonny do obniżek stóp, ponieważ gubernatorzy mianowani przez Trumpa wciąż stanowiliby jedynie trzech z siedmiu członków Rady, a nie większość.

Wyniki finansowe „Magnificent Seven” w centrum uwagi

Duża część uwagi inwestorów w środę skupiła się na wynikach publikowanych po zamknięciu sesji przez cztery firmy z „Magnificent Seven”: Alphabet, Amazon, Meta Platforms i Microsoft.

Czwórka ta znajduje się pod zwiększoną obserwacją pod kątem tego, czy ich duże nakłady kapitałowe na sztuczną inteligencję przekładają się na wymierne zwroty.

Microsoft opublikował wyniki fiskalnego trzeciego kwartału lepsze od oczekiwań, z chmurą i AI napędzającymi szeroko zakrojony wzrost, choć akcje potaniały o 2% w handlu pozasesyjnym.

Alphabet pokonał prognozy przychodów i zysków za pierwszy kwartał, a jego dział usług chmurowych wyłonił się jako główny motor wzrostu.

Meta Platforms dostarczyła przychody za pierwszy kwartał lepsze od prognoz, lecz nie sprostała oczekiwaniom w zakresie wzrostu liczby użytkowników i nakładów kapitałowych, co spowodowało silny spadek kursu akcji w handlu przedłużonym.

Nastrój w sektorze technologicznym został zachwiany dzień wcześniej po tym, jak Wall Street Journal podał, że OpenAI niedawno nie osiągnął własnych celów przychodowych i wzrostu użytkowników.

Środa przyniosła jednak pewne ulgi w tym względzie, gdy Seagate Technology i NXP Semiconductors skoczyły odpowiednio o ponad 11% i 25% po tym, jak obie firmy opublikowały wyniki lepsze od oczekiwań i podały pozytywne prognozy przychodów.

Indeks Philadelphia SE Semiconductor wzrósł w ciągu dnia o 1.5%.

Ponadto, akcje Starbucks wzrosły po podwyższeniu rocznej prognozy zysku, a Visa zyskała po tym, jak firma płatnicza podniosła prognozę wyników na cały rok.

Akcje Robinhood Markets spadły po tym, jak broker internetowy nie spełnił oczekiwań co do zysku za pierwszy kwartał.