Prognozele privind stocurile Intel și AMD: INTC, AMD se pregătesc pentru câștiguri

Prețurile acțiunilor Advanced Micro Devices (AMD) și Intel (INTC) vor fi în centrul atenției săptămâna aceasta, în timp ce cei doi giganți ai semiconductorilor își vor publica rezultatele financiare. AMD va fi primul marți, în timp ce Intel Corporation va urma joi.

Cele două companii de semiconductori s-au diferențiat în acest an și au avut performanțe slabe față de colegii lor. Acțiunile AMD au scăzut cu 5% anul acesta, în timp ce acțiunile Intel au scăzut cu peste 37%. În schimb, ETF-ul iShare Semiconductor (SOXX) a crescut cu aproape 20%, în timp ce ETF-ul VanEck Semiconductor (SMH) a crescut cu aproape 40%.

Previzualizarea câștigurilor AMD

AMD, una dintre cele mai mari companii de semiconductori, s-a descurcat bine de-a lungul anilor, deoarece veniturile sale au crescut de la 6,7 miliarde de dolari în 2019 la peste 22,6 miliarde de dolari în 2023. Această creștere a avut loc pe măsură ce compania a continuat să preia cota de piață în industria procesoarelor de la Intel.

Creșterea s-a produs și din cauza achizițiilor sale strategice. Cea mai importantă achiziție a fost Xilinx, o companie care produce soluții adaptive pentru industria semiconductoarelor.

AMD deține acum o cotă de piață de 33% în industria CPU, o creștere mare de la 17,5% în 2016. Cota Intel a scăzut de la peste 80% în 2015 la 63% în prezent. Această tendință va continua probabil pe măsură ce problemele Intel continuă.

Chiar săptămâna trecută, a fost dezvăluit că Intel a găsit cauza principală a unei probleme care afectează cipurile sale din generațiile a 13-a și a 17-a. Problema a dus la o tensiune ridicată și, potrivit The Verge, nu poate fi rezolvată.

Aceste probleme, împreună cu provocările de producție ale Intel, au determinat AMD să ia cote de piață.

Cu toate acestea, recent, există semne că traiectoria de creștere a AMD s-a estompat. Cele mai recente rezultate financiare au arătat că veniturile sale au crescut de la 5,35 miliarde USD în T1'23 la peste 5,4 miliarde USD în T1'23. Nvidia, care este condusă de Jensen Huang, vărul CEO al AMD, a crescut cu 200% în același trimestru.

În același timp, AMD nu mai este motorul de creștere care era acum câțiva ani, în timp ce profiturile sale au scăzut. Venitul său net a fost de 123 de milioane de dolari în primul trimestru.

Analiștii se așteaptă ca veniturile AMD pentru al doilea trimestru să fie de 5,72 miliarde de dolari, în creștere cu 6,8% față de aceeași perioadă din 2023.

Aceste necazuri s-au întâmplat deoarece AMD este mai expus industriei PC-urilor decât Nvidia. Pentru a rezolva criza, AMD a lansat recent mai multe produse semiconductoare axate pe AI. Iar analiștii se așteaptă ca compania să capteze aproximativ 10% din piața AI în viitor.

Analiza prețului acțiunilor AMD

Revenind la graficul zilnic, vedem că prețul acțiunilor AMD a fost în cădere liberă anul acesta, așa cum am prezis. A scăzut de la aproximativ 190 de dolari în iulie la 140 de dolari. Pe parcurs, acțiunile s-au prăbușit sub mediile mobile de 200 de zile și 50 de zile și punctul cheie la 140,97 dolari, cea mai scăzută variație pe 2 mai.

Prin urmare, calea celei mai puține rezistențe pentru AMD este descendentă, următorul punct de urmărit fiind la 130 USD. Cu toate acestea, în unele cazuri, vedem că acțiunile foarte tulburate cresc după câștigurile lor, ceea ce s-ar putea întâmpla în cazul Intel. Dacă se întâmplă acest lucru, s-ar putea ridica la media mobilă pe 50 de zile la 152 USD.

Previzualizarea câștigurilor Intel

Intel, la fel ca AMD, a urmat alte companii de semiconductori anul acesta. Pe lângă necazurile menționate mai sus, există îngrijorări cu privire la strategia sa de a deveni cel mai mare producător de cipuri din SUA va fi cea potrivită.

Estimarea medie este că veniturile Intel vor fi de 12,94 miliarde de dolari, cu câteva puncte sub cele 12,95 miliarde de dolari pe care le-a făcut cu un an mai devreme. Pentru anul, analiștii se așteaptă ca veniturile sale să fie de 55,6 miliarde de dolari, cu 2,7% peste cele de 54,23 miliarde de dolari din 2023.

Analistii se asteapta ca profitul pe actiune al Intel sa fie de 0,10 USD, o mica crestere fata de 0,13 USD pe care l-a obtinut in T2'23.

Intel a scăzut din cauza problemelor continue care au cauzat daune permanente în milioane de laptop-uri. Aceste provocări înseamnă că AMD va continua probabil să câștige cotă de piață, deoarece procesoarele sale sunt unele dintre cele mai bune.

La fel ca AMD, Intel a lansat, de asemenea, semiconductori de inteligență artificială mai avansati, deoarece încearcă să concureze cu Nvidia. Cu problemele de calitate ale Intel, nu este clar dacă acești semiconductori vor câștiga cotă de piață.

Analiza prețului acțiunilor Intel

Graficul INTC de la TradingView

Graficul zilnic arată că prețul acțiunilor INTC a atins vârful la 50,91 USD la începutul acestui an și a scăzut la 30 USD. A format un model încrucișat al morții - în care mediile mobile de 200 de zile și 50 de zile se încrucișează - pe 26 aprilie.

Acțiunile Intel au rămas sub media mobilă importantă pe 200 de zile de atunci. De asemenea, a scăzut în ultimele 10 zile consecutive și se apropie de punctul cel mai scăzut pe 3 iulie.

Prin urmare, stocul va continua probabil să scadă, deoarece vânzătorii țintesc minimul până în prezent de 29,7 USD. O pauză sub acest punct va duce la mai multe dezavantaje.