Îți place ETF-ul SCHD? SUA este o alternativă excelentă cu randament de 10%.

Prețul acțiunilor Schwab US Dividend Equity ETF (SCHD) a crescut timp de cinci zile consecutive și s-a tranzacționat la 84,15 USD, cu câteva puncte sub maximul său istoric de 84,56 USD. A crescut cu 12% anul acesta, în timp ce randamentul său total a fost de peste 18%.

Fondul Liberty All-Star Equity (SUA) se descurcă și mai bine, deoarece acțiunile sale au crescut cu 9,87%, în timp ce randamentul său total a fost de 18,90%. A învins chiar și fondurile tranzacționate la bursă Invesco QQQ (QQQ) și SPDR S&P 500 (SPY), a căror rentabilitate totală a fost de 15% și 16%.

Boost Rezerva Federală

Acțiunile americane s-au descurcat bine în acest an, ajutate de așteptările tot mai mari că Rezerva Federală va începe să reducă ratele dobânzilor în prima sa întâlnire.

Fed își va începe ședința de politică monetară de două zile marți și apoi va emite decizia privind rata dobânzii miercuri.

Economiștii sunt de acord că banca va începe să reducă ratele în această întâlnire. Cei mai mulți dintre ei se așteaptă fie la o reducere de 0,25%, fie la o reducere de 0,50%, în timp ce senatorul Elizabeth Warren pretinde o reducere gigantică de 0,75%.

De obicei, Fed reduce ratele cu un număr atât de mare atunci când există o urgență economică. În cazul de astăzi, însă, economia merge bine, inflația în scădere și piața muncii fiind îngustă.

Scăderile ratelor dobânzilor vor trage probabil investitorii înapoi la acțiunile americane. În plus, mulți dintre acești investitori au păstrat peste 6,1 trilioane de dolari active în fonduri cu randament ridicat de pe piața monetară.

Celălalt catalizator pentru SCHD ETF și Fondul SUA este că câștigurile corporative au fost relativ puternice. Un raport al FactSet arată că companiile au înregistrat o creștere a câștigurilor de peste 10% în al doilea trimestru.

Creșterea estimată a câștigurilor pentru al treilea trimestru pentru companiile din indicele S&P 500 va fi de 4,9%. Dacă această estimare este corectă, va marca al cincilea trimestru consecutiv de creștere a câștigurilor.

Din punct de vedere istoric, acțiunile tind să se descurce bine atunci când Fed reduce ratele dobânzilor. De exemplu, acțiunile au șters câștigurile realizate în martie 2020 și apoi au crescut la un nivel record în timpul pandemiei.

SCHD este un fond excelent pentru investitorii de dividende

SCHD a apărut ca unul dintre cele mai bune ETF-uri pentru investitorii concentrați pe dividende. Performanța sa a fost notabilă deoarece nu a fost condusă de companiile de tehnologie. În schimb, este formată în mare parte din companii din industrii tradiționale, cum ar fi financiar, asistență medicală, produse de consum de bază și industria. Companiile de tehnologie reprezintă mai puțin de 10% din fond.

Unele dintre cele mai mari companii din fond sunt Lockheed Martin , AbbVie, Home Depot, Blackrock și Coca-Cola. De asemenea, are participații semnificative în firme precum Amgen, Verizon și Bristol Myers Squibb .

Fondul s-a descurcat bine de-a lungul anilor. Cel mai rău an al său a fost în 2018, când a avut un randament negativ de 5,56%. Apoi a scăzut cu 3,23% în 2022 și cu 0,31% în 2015. În acești trei ani, S&P 500 a scăzut cu 4,56%, 18% și, respectiv, 0,2%.

Randamentul său total în ultimii cinci ani a fost de 81,20%, subperformant indicilor S&P 500 și Nasdaq 100, care au crescut cu 102% și 155%. SCHD are un randament al dividendelor de 3,40% și o rată de creștere anuală compusă pe 10 ani de 11%, mai mare decât mediana sectorului de 6,28%.

Fondul de acțiuni Liberty All-Star | STATELE UNITE ALE AMERICII

Fondul Liberty All-Star Equity (SUA) este o altă alternativă excelentă pentru fondul SCHD ETF. Are un randament al dividendelor de 10,42%, ceea ce înseamnă că o investiție de 100.000 USD în fond va aduce un randament brut de peste 10.000 USD.

Există două diferențe principale între fondurile SCHD și SUA. În primul rând, SCHD este un fond tranzacționat la bursă care urmărește companiile în indicele Dow Jones 100. Liberty All-Star Equity Fund este un fond închis (CEF) care urmărește companiile și aplică o anumită levier.

În al doilea rând, există o diferență în compoziția lor. Cea mai mare componentă a fondului SUA este sectorul financiar, care reprezintă 21,22% din active, urmat de tehnologia informației, asistența medicală, produsele de consum discreționare și industria, care reprezintă 21,18%, 13,07%, 12,20% și, respectiv, 7,9%.

Cele mai mari companii din fond sunt Microsoft, Alphabet, Amazon, UnitedHealth, NVIDIA, Visa, Servicenow și S&P Global. Primele 20 de companii ale sale reprezintă aproximativ 33% din fond, ceea ce îl face mai diversificat.

O diferență suplimentară este că Fondul SUA este gestionat în mod activ, ceea ce înseamnă că managerul cumpără și iese din poziții în mod regulat. Unele dintre cele mai recente achiziții au fost Baxter, Novo Nordisk, O'reilley Automotive și Skyworks Solutions.

Fondul SUA s-a descurcat bine de-a lungul timpului, randamentul său total fiind de 80%, comparativ cu S&P 500 de 102,8%. Cel mai important, fondul tranzacționează în mod constant cu o reducere la valoarea activului net (NAV), ceea ce înseamnă că spread-ul se poate reduce atunci când Fed începe să reducă ratele.

Principalul dezavantaj al investiției la Fondul SUA este că este relativ scump, cu o rată a cheltuielilor de 1,01%, ceea ce este masiv. În schimb, fondul SCHD costă doar 0,06%.