Stoc de materiale aplicate (AMAT): aici vine crucea morții

Prețul acțiunilor Applied Materials (AMAT) a fost supus unei presiuni intense în acest an, deoarece investitorii au continuat să pună sub semnul întrebării creșterea acestuia. A scăzut cu peste 28% de la cel mai înalt nivel din acest an, ceea ce înseamnă că s-a mutat pe o piață ursară.

Applied Materials este un factor tehnologic de top

Applied Materials este una dintre companiile de top din industria semiconductoarelor, unde furnizează sisteme utilizate pentru fabricarea cipurilor. Produsele sale sunt folosite de unele dintre cele mai mari companii din industria semiconductoarelor, cum ar fi Taiwan Semiconductor, Samsung, Intel și Micron.

De exemplu, Applied Materials este un jucător de top în tehnologii precum epitaxie, procesare termică rapidă (RTP), depunere fizică în vapori (PVD), depunere chimică în vapori (CVD) și depunere electrochimică (ECD).

AMAT are, de asemenea, afacerea Applied Global Services, care gestionează consultanță fabuloasă, echipamente subfab, software de automatizare și programe de asigurare a lanțului de aprovizionare.

În plus, Applied Materials este un jucător de top în industria display-urilor, unde produce produse utilizate în televizoare, smartphone-uri, laptopuri și alte produse de larg consum.

De-a lungul timpului, AMAT a devenit unul dintre cei mai mari jucători din industriile cheie care se dezvoltă rapid. De exemplu, în timp ce NVIDIA este cunoscută pentru afacerea sa de inteligență artificială, Applied Materials este implicată în culise.

Veniturile din Applied Materials au evoluat bine în ultimii ani, deoarece cererea pentru soluțiile sale a continuat să crească. Veniturile sale anuale au trecut de la 14,6 miliarde USD în 2018 la peste 26,5 miliarde USD în ultimul an financiar.

Această creștere a fost în cea mai mare parte organică, deoarece compania nu a făcut nicio achiziție majoră în ultimii câțiva ani.

În schimb, s-a concentrat pe îmbunătățirea ofertelor și pe câștigarea cotei de piață. De exemplu, a câștigat cota de piață pe piața DRAM cu zece puncte în ultimul deceniu.

De asemenea, se așteaptă să crească în industria DRAM cu 10% până la 6,5 miliarde de dolari în următorii câțiva ani, ajutat de 4F2. De asemenea, conducerea consideră că tranziția la 3D DRAM îi va spori oportunitatea adresabilă cu două cifre.

Citiți mai multe: Prognoza vânzărilor pentru materiale aplicate dezamăgește

Afacerile AMAT au blocat

Cele mai recente rezultate financiare au arătat că afacerea sa a stagnat. Veniturile sale în ultimul trimestru au crescut cu 8%, până la 6,78 miliarde de dolari, ajutate de afacerea cu sisteme de semiconductori ale cărei venituri au crescut la 4,9 miliarde de dolari. Veniturile sale de turnătorie și logică au reprezentat 72% din segmentul de sisteme de semiconductori.

Veniturile din Applied Global Services au crescut ușor la 1,58 miliarde USD, în timp ce afacerea sa mai mică de afișaje a crescut la 251 milioane USD.

Aceste cifre înseamnă că afacerea cu materiale aplicate crește într-un ritm mai lent în comparație cu alte companii populare de semiconductori precum Nvidia și Super Micro Computer.

Citiți mai multe: Stoc de materiale aplicate: niveluri AMAT cheie de urmărit

Câștigurile din materiale aplicate

Următorul catalizator important pentru prețul acțiunilor Applied Materials va fi câștigurile sale, care sunt programate pentru 11 noiembrie.

Analistii se asteapta ca veniturile sale vor ajunge la 6,95 miliarde de dolari, o crestere cu 3,5% fata de aceeasi perioada a trimestrului trecut. Aceasta va fi urmată de o creștere la 7,2 miliarde de dolari în următorul trimestru.

Pentru anul financiar anual, analiștii se așteaptă ca rezultatele sale să arate că veniturile sale vor fi de 27,12 miliarde de dolari, o 2,3% față de anul trecut. Acest venit va fi urmat de 30 de miliarde de dolari în anul financiar următor.

Applied Materials are un randament la dividende forward de aproximativ 0,87%, care este destul de mai mic decât alte companii. Ca atare, investind în el, randamentul total al investiției va fi probabil mai mic decât al altor firme.

Pe partea pozitivă, analiștii cred că acțiunile sale ar trebui să se tranzacționeze la 231 USD, aproximativ 26% față de nivelul actual.

Analiza stocului de materiale aplicate

Graficul AMAT de la TradingView

Graficul zilnic arată că prețul acțiunilor AMAT a fost într-o tendință de urs puternic în ultimele zile. A format un model triple-top la 213,50 USD. În cele mai multe perioade, acesta este unul dintre modelele cele mai bearish de pe piață.

Acțiunea este, de asemenea, pe cale să formeze un model încrucișat de moarte, ca mediile mobile exponențiale pe 200 și 50 de zile (EMA) în apropierea lor. În majoritatea perioadelor, o încrucișare a morții este unul dintre modelele cele mai descendente de pe piață. Această încrucișare s-a format deja la utilizarea mediei mobile ponderate (WMA).

Prin urmare, acțiunile vor avea probabil o erupție ursoasă, deoarece vânzătorii țintesc următorul nivel de suport important la 171,53 USD, cel mai scăzut punct din august.