COWZ vs CALF vs BUL: Ce ETF cu flux de numerar gratuit este mai bine să cumpărați?

Fondurile tranzacționate la bursă (ETF) de la Pacer au devenit populare printre investitorii de valoare. Pe lângă denumirile lor unice, unele dintre aceste fonduri sunt foarte necorelate cu piața mai largă. Acest articol compară US Cash Cows Growth ETF (BUL), US Small Cap Cash Cows 100 ETF (CALF) și US Cash Cows 100 ETF (COWZ).

ETF Pacer US Cash Cows (COWZ)

ETF-ul COWZ este unul dintre cele mai mari fonduri de schimb axate pe valoare, cu active de aproape 24 de miliarde de dolari. Este un fond care se concentrează pe companiile americane cu o lungă experiență de creștere a fluxului de numerar liber.

Crearea portofoliului său urmează o cale unică, unde începe cu companiile Russell 1000. Apoi sortează aceste nume în funcție de fluxul lor de numerar liber, care este clasat în funcție de perioada de 12 luni (TTM). Compania selectează apoi 100 de firme care au cel mai mare randament al fluxului de numerar din TTM.

COWZ are 100 de companii, majoritatea din segmentul energetic. Ele sunt urmate de asistență medicală, produse de consum discreționare, tehnologie și produse de bază de consum. Cele mai importante companii din fond sunt ConocoPhillips, Marathon Petroleum, Exxon, Chevron și Ford Motor.

Pacer US SMALL Cap Cash Cows 100 ETF (CALF)

CALF este un fond similar cu COWZ, singura diferență fiind că se concentrează pe companiile mici. În timp ce fondul COWZ își începe examinarea pe indicele Russell 1000, CALF începe prin a verifica companiile S&P SmallCap 600. Inițial, clasifică aceste firme după randamentul fluxului de numerar liber și apoi selectează primele 100 de firme.

Companiile constitutive ale CALF sunt în cea mai mare parte în sectorul de consum discreționar și sunt apoi urmate de tehnologie, industria, energie și asistență medicală. Cele mai mari nume ale fondului sunt United Airlines, Expedia, Ovintiv, Flex, CF Industries și Jazz Pharmaceuticals.

Citește mai mult: 4 ETF-uri SWAN grozave: RWL, SCHD, DGRO, COWZ

Pacer US Cash Cows Growth ETF (BUL)

ETF-ul BUL, pe de altă parte, se concentrează și pe fluxul de numerar liber. Funcționează ca COWZ și CALF, singura diferență fiind că se concentrează pe companiile în creștere din SUA. Evaluează primele 100 de companii din indicele S&P 900 Pure Growth și apoi analizează primele 50 dintre ele.

31% dintre aceste companii sunt în segmentul de consum discreționar, în timp ce 29% sunt în sectorul industrial. Celelalte companii sunt în tehnologie, asistență medicală și produse de bază pentru consumatori. Unele dintre companiile de top din fond sunt Uber, Airbnb, Booking, Salesforce, Caterpillar și IBM.

COWZ vs. CALF vs BUL: mai bine cumpără?

După cum este descris mai sus, aceste fonduri sunt în mare măsură similare, singura diferență fiind indicele de bază care este analizat. Cealaltă diferență este raportul dintre costuri sau cheltuieli. COWZ este cel mai accesibil cu un raport al cheltuielilor de 0,49%. CALF are o rată a cheltuielilor de 0,59%, în timp ce BUL percepe 0,60%.

Analiștii recomandă să investești în fonduri low-cost, deoarece aceste comisioane se adună în timp. De exemplu, o investiție de 100.000 USD în COWZ va costa 490 USD pe an și 4900 USD în zece ani, excluzând efectul de capitalizare. O sumă similară investită în BUL va costa 600 USD și 6.000 USD în aceeași perioadă.

Ar trebui să luați în considerare investiția într-un ETF scump doar dacă are randamente mai bune. O privire mai atentă arată că COWZ are un randament total de minus 1,20% în acest an, în timp ce CALF și BUL au scăzut cu 11,46% în aceeași perioadă.

COWZ a revenit cu 16,5% în ultimii trei ani, în timp ce CALF a scăzut cu 2,0%, iar BUL a crescut cu 18%. După cum se arată mai sus, ETF-ul COWZ a returnat 192% în ultimii cinci ani, în comparație cu 157% ale CALF și BUL.

Prin urmare, performanța istorică arată că COWZ este un fond puțin mai bun pentru a investi decât CALF și BUL. De asemenea, a depășit indicele S&P 500 în aceeași perioadă. ETF-ul CALF, pe de altă parte, a fost cel mai slab performant în această perioadă.