Alertă roșie: Prețul acțiunilor Axon a format un model foarte riscant

Prețul acțiunilor Axon a fost unul dintre cele mai performante din ultimii ani, pe măsură ce cererea de dispozitive Taser a crescut vertiginos. Prețul acțiunilor AXN a crescut cu peste 800% în ultimii cinci ani, comparativ cu indicele S&P 500, care a crescut cu 91%. A crescut cu 130% în ultimele 12 luni, aducând capitalizarea sa de piață la peste 53 de miliarde de dolari.

Creșterea axonilor continuă

Axon Enterprises este unul dintre cei mai mari jucători din industria securității. Este o firmă de top care operează în mare parte ca monopol în SUA, furnizând dispozitivele sale Taser către unitățile de aplicare a legii din întreaga țară.

De asemenea, Axon și-a extins ofertele de-a lungul anilor pentru a include și alte produse, cum ar fi camere video portabile și drone. Aceste produse au fost la mare căutare, pe măsură ce percepția privind creșterea ratei criminalității în SUA continuă.

Acest lucru, la rândul său, a dus la o creștere a veniturilor sale anuale, care au crescut de la peste 680 de milioane de dolari în 2020 la peste 2,2 miliarde de dolari în ultimele douăsprezece luni (TTM). Axon a devenit, de asemenea, o companie profitabilă, profitul său anual crescând la 377 de milioane de dolari anul trecut, față de o pierdere de 69 de milioane de dolari în 2021.

Cele mai recente rezultate au arătat că veniturile Axon au crescut cu 31% în ultimul trimestru, ajutate de soluțiile sale software care au continuat să câștige cotă de piață și au o cerere robustă.

Compania a generat un profit net de 88 de milioane de dolari, reprezentând o marjă de 14,6%.

Analiștii se așteaptă ca afacerea Axon să continue să prospere în următorii ani. Estimarea veniturilor medii pentru al doilea trimestru este de 640 de milioane de dolari, în creștere cu 27% față de aceeași perioadă a anului trecut.

Veniturile anuale ale Axon pentru următorii doi ani vor fi de 2,6 miliarde de dolari, respectiv 3,25 miliarde de dolari, reprezentând o rată anuală de creștere de peste 20%, mai mare decât a altor companii din industrie.

Îngrijorările legate de evaluare rămân

Există îngrijorări cu privire la Axon și produsele sale, inclusiv siguranța acestora. Principala preocupare pe piața bursieră este că afacerea sa a devenit extrem de supraevaluată, deoarece capitalizarea sa de piață a crescut la peste 53 de miliarde de dolari.

Evaluarea Axon implică un raport preț-vânzări de 16 pentru 2026, mai mare decât cel al majorității companiilor cu creștere mai rapidă și marjă de profit mai mare.

Axon are un raport preț-câștig prevzut de 102, ceea ce îl face mai scump decât companiile populare de inteligență artificială precum Palantir, NVIDIA și Amazon.

De asemenea, are un raport preț-valoare contabilă de 21, ceea ce o face una dintre cele mai supraevaluate companii de pe Wall Street. Aceasta înseamnă că va trebui să continue să crească într-un ritm mai rapid pentru a justifica această evaluare.

Prețul acțiunilor Axon a depășit trei puncte maxime.

Celălalt risc cu care se confruntă prețul acțiunilor Axon este acela că a format un model de grafic triplu pe graficul zilnic. Acest model este caracterizat de trei vârfuri, care, în acest caz, se află la punctul de rezistență de 700 USD, în timp ce linia de rezistență este la 475 USD, cel mai scăzut nivel din 7 aprilie.

Prin urmare, există riscul ca prețul acțiunilor Axon să scadă în următoarele săptămâni. Dacă se întâmplă acest lucru, nu se poate exclude o scădere până la nivelul de 480 de dolari. O mișcare peste nivelul triplu maxim va indica noi câștiguri.