Dow pierde 620 puncte pe fondul creșterii petrolului și al tensiunilor cu Iranul

Acţiunile din SUA au închis în scădere miercuri, pe măsură ce creşterea preţurilor la petrol, avansul randamentelor la titluri de stat şi reînnoirea tensiunilor din Orientul Mijlociu au afectat sentimentul investitorilor, întrerupând seria de nouă sesiuni câştigătoare a S&P 500.

Dow Jones Industrial Average a scăzut cu 620,72 puncte, sau 1,21%, până la 50.687,07.

S&P 500 a coborât cu 0,74% până la 7.553,68, în timp ce Nasdaq Composite a pierdut 0,89%, încheind la 26.853,98.

Retragerea a survenit după o nouă escaladare a conflictului în care sunt implicate Statele Unite şi Iranul, care a împins preţurile energiei în sus şi a reaprins îngrijorările că inflaţia ar putea rămâne ridicată mai mult timp, complicând perspectiva de politică monetară a Federal Reserve.

Preţurile petrolului şi riscurile geopolitice apasă pe pieţe

Cotaţiile petrolului brut au urcat după ce atât SUA, cât şi Iranul au lansat noi lovituri în regiune.

Contractele futures pentru West Texas Intermediate au crescut cu 2,41% până la 96,02 USD pe baril, în timp ce Brent a avansat cu 1,89% până la 97,81 USD pe baril.

Ultima escaladare a urmat raportărilor că US Central Command a interceptat rachete balistice şi drone iraniene şi a efectuat "self-defense strikes" pe insula Qeshm.

Anterior, armata din Kuweit a spus că sistemele sale de apărare aeriană "interceptau ţinte ostile".

Preşedintele Donald Trump a comentat, de asemenea, situaţia în curs, afirmând că Iranul a fost de acord să nu deţină arme nucleare, dar avertizând că "îşi pot schimba părerea."

Investitorii s-au concentrat tot mai mult pe posibilitatea ca perturbările prelungite din Orientul Mijlociu, în special în jurul Strâmtorii Hormuz, să majoreze şi mai mult preţurile energiei.

Randamentele la titluri de stat urcă pe măsură ce investitorii reevaluează perspectiva Fed

Creşterea preţurilor la petrol a fost însoţită de un avans al randamentelor la titluri de stat, randamentul titlului pe 10 ani apropiindu-se de 4,5%, iar cel pe 30 de ani fiind aproape de 5%.

Datele privind piaţa muncii mai puternice decât se aşteptau şi expansiunea continuă în sectorul serviciilor au contribuit, de asemenea, la creşterea anticipaţiilor că ratele dobânzilor ar putea rămâne ridicate.

Conform datelor CME FedWatch, pieţele anticipează acum o probabilitate de peste 40% pentru o majorare a dobânzii de către Federal Reserve până la reuniunea din decembrie, mult peste aproximativ 9% în urmă cu o lună.

Preşedintele Federal Reserve din New York, John Williams, a declarat că politica monetară rămâne "în locul potrivit", în ciuda riscurilor persistente de inflaţie.

Beige Book al Federal Reserve a indicat, de asemenea, că activitatea economică s-a consolidat în săptămânile recente, în timp ce costurile energetice mai ridicate legate de conflict au avut efecte răspândite asupra companiilor.

Acţiunile din tehnologie şi managerii de active alternative scad

Titlurile din sectorul tehnologiei au adăugat la slăbiciunea pieţei, mai multe acţiuni majore legate de inteligenţa artificială înregistrând scăderi.

Nvidia şi Dell Technologies au scăzut ambele cu peste 3%, Oracle a pierdut peste 5%, iar Microsoft a înregistrat, de asemenea, o scădere în jur de 3%.

În ciuda slăbiciunii mai largi în rândul acţiunilor tehnologice cu capitalizare mare, titlurile din sectorul semiconductoarelor au arătat rezilienţă.

Marvell Technology, Intel, Qualcomm şi Sandisk au avut performanţe mai bune în sesiune, sugerând că entuziasmul investitorilor pentru infrastructura AI rămâne intact.

Managerii de active alternative au intrat, de asemenea, sub presiune după ce Partners Group, cu sediul în Elveţia, a anunţat că limitează retragerile dintr-un fond de private equity de 8,6 miliarde USD.

Dezvoltarea a afectat întregul sector, Blackstone, KKR, Blue Owl Capital şi Ares Management au înregistrat scăderi.

Între timp, GameStop a contrazis tendinţa pieţei după ce a raportat venituri trimestriale mai mari şi a anunţat un nou program de răscumpărare de acţiuni în valoare de 2 miliarde USD.