AppLovin aktiekursprognos: köpa dippen eller sälja ripan?

AppLovins aktiekurs har imploderat under de senaste månaderna eftersom oron för dess värdering fortsatte. Det föll också efter att en kortsäljarrapport varnade för dess affärspraxis och antydde att den kan fortsätta att falla snart. Den har kraschat med över 55 % från sin högsta nivå i år, vilket bringar marknadsvärdet till över 84 miljarder dollar.

Officiella uttalanden visar att AppLovin växer

AppLovin är ett teknikföretag som tillhandahåller lösningar till företag i USA och andra länder. Dess AppDiscovery-verktyg hjälper till att matcha applikationer med rätt användare, vilket ökar antalet nedladdningar.

Dessutom har företaget MAX-lösningen, som hjälper utvecklare att maximera sina annonsintäkter genom att köra auktioner i realtid för annonsutrymme.

Det viktigaste är att företaget har flyttat mer in i reklambranschen, där det kopplar annonsörer till över 1,5 miljarder användare via mobilappar och anslutna tv-apparater.

AppLovins verksamhet har vuxit snabbt under de senaste åren eftersom fler företag har flyttat in i dess ekosystem. Dess årliga intäkter steg från 1,4 miljarder USD 2020 till över 4,7 miljarder USD förra året, vilket motsvarar en årlig tillväxt på 213 %.

AppLovins ledning menar att företaget har mer utrymme att växa under de kommande åren i takt med att fler företag flyttar in på dess plattform. Man förväntar sig också att accelerera tillväxten genom att lägga ett långsiktigt bud på TikTok, det gigantiska kinesiska sociala medieföretaget.

Analytiker förväntar sig att AppLovins verksamhet kommer att fortsätta att gå bra i år. Den genomsnittliga uppskattningen är att dess kvartalsintäkter kommer att växa med 30 % förra kvartalet och 29,5 % under nästa kvartal.

Den årliga omsättningen förväntas komma in på 5,67 miljarder dollar, en årlig ökning med 20 %, följt av 6,9 miljarder dollar nästa år. Ändå varnade Muddy Waters Research för att några av de officiella siffrorna var lite överdrivna.

APP aktievärdering oro

Wall Street-analytiker är optimistiska om AppLovin-aktien, som de tror att den har mer uppsida framöver. Den genomsnittliga uppskattningen är att aktien kommer att klättra till 444 dollar, en kraftig ökning från nuvarande 236 dollar.

Några av de mest hausse är från företag som Goldman Sachs, Piper Sandler, Morgan Stanley och Wells Fargo. Huvudfallet för företaget är att det har mer utrymme att växa på grund av dess avancerade artificiella intelligensfunktioner.

Men värderingsoro kvarstår. De senaste uppgifterna visar att företaget har en terminskurs i förhållande till vinst på 42,3, mycket högre än andra populära teknikföretag som Microsoft och Adobe.

AppLovin har ett rejält pris-till-försäljningsförhållande på 17,4 och ett företagsvärde till EBITDA-multipel på 35. Därför måste företaget fortsätta växa sin verksamhet avsevärt för att motivera denna värdering.

AppLovin aktiekurs teknisk analys

Det dagliga diagrammet visar att APP-aktiens kurs har kraschat kraftigt de senaste månaderna. Denna nedgång ligger i linje med vår tidigare uppskattning som du kan se här , här , och här . Vårt argument i dessa artiklar var att aktien steg så snabbt, vilket exponerade den för en kraftig tillbakagång.

Det dagliga diagrammet visar att AppLovin-aktiekursen har varit i en stark nedåtgående trend under de senaste månaderna då den sjunkit från en topp på 524 USD i mars till nuvarande 235 USD. Det har sjunkit under 50-dagars och 100-dagars exponentiellt rörligt medelvärde (EMA), ett tecken på att björnar tar kontroll.

Ytterligare nedgångar från den nuvarande nivån kommer att öka oddsen för att aktien bildar ett dödskors, ett riskabelt mönster som händer när de två glidande medelvärdena korsar varandra.

Därför är vägen för det minsta motståndet för AppLovin-aktien baisse, med nästa punkt att se är på $200, den lägsta svingen den 7 april. Ett avbrott under den nivån kommer att signalera mer nedåt till $175.