Temettülerle emekli olun: SCHD, DGRO ve DGRW ETF’leri için durum

Schwab US Dividend Equity (SCHD), iShares Core Dividend Growth (DGRO) ve WisdomTree US Quality Dividend Growth Fund (DGRW) ETF’leri temettü odaklı yatırımcılar için yatırım yapılabilecek en iyi fonlardan bazılarıdır.

Bu fonlar en yüksek getiriye sahip olmasa da, yıllar içinde orta düzeyde iyi performans gösterme konusunda kanıtlanmış bir geçmişe sahiptirler. SCHD %3,39 getiri sağlar ve beş yıllık bileşik yıllık büyüme oranı (CAGR) %12,8 iken DGRO %9,30 ve DGRW %2,94 büyümüştür.

Ek olarak, aşağıda gösterildiği gibi, üç fon son beş yılda iyi performans gösterdi. SCHD’nin toplam getirisi %83 iken DGRO ve DGRW sırasıyla %78 ve %98 arttı. SPDR S&P 500 ETF (SPY) bu dönemde teknoloji hisselerine daha fazla ağırlık vermesi nedeniyle %102 arttı.

Schwab ABD Temettü Hisse Senedi ETF’si (SCHD)

Schwab US Dividend Equity ETF, yönetimi altındaki varlıkları 60 milyar doların üzerinde olan popüler bir fondur. Temettü ödeme konusunda iyi bir geçmişe sahip şirketlerden oluşan Dow Jones US Dividend 100 Endeksini takip eder. Fon, temettülere ek olarak, akranlarına kıyasla daha iyi bir göreceli güce sahip şirketlere de bakar.

Dow Jones, fona şirket eklerken dört temel faktöre bakar. Toplam borca serbest nakit akışı, öz sermaye getirisi, belirtilen yıllık temettü ve beş yıllık temettü puanına bakar.

SCHD ETF, ABD ekonomisinin temel sektörlerine yayılmış 100 şirkete sahiptir. Firmaların çoğu finans sektöründedir ve Blackrock, US Bancorp, Fifth Third ve T Rowe Price gibi popüler isimleri içerir.

Diğer büyük kategori ise, her türlü hava koşuluna uygun bir sektör olarak yaygın olarak görülen sağlık hizmetidir. SCHD’deki en önemli sağlık hizmetleri isimlerinden bazıları Bristol Myers Squibb, Amgen, Abbvie ve Pfizer’dır.

SCHD ayrıca Fastenal, Ford, EOG Resources ve UPS gibi şirketlerde de hisselere sahiptir. Özellikle teknoloji sektöründe nispeten küçük bir maruziyeti vardır. Ayrıca Gayrimenkul Yatırım Ortaklıkları (REIT’ler), İş Geliştirme Şirketleri (BDC’ler) ve Ana Limited Ortaklıklara (MLP’ler) maruziyeti yoktur.

SCHD ETF, kurulduğu günden bu yana iyi performans gösterdi. En kötü ayı, %5,56 düştüğü 2018 ve %3,23 düştüğü 2022’ydi. İki yılda S&P 500 ve Nasdaq 100 endeksleri sırasıyla %4,56 ve %18,17 düştü.

iShares Core Temettü Büyüme ETF’si | DGRO

iShares Core Dividend Growth ETF, dikkate alınması gereken bir diğer popüler düşük maliyetli fondur. Uzun süredir temettülerini artırma geçmişine sahip şirketleri inceleyen Morningstar US Dividend Growth Index’i takip eder.

Bu endeks birkaç faktöre bakar. Örneğin, bir şirketin olumlu fikir birliği tahminleri olmalı ve ödeme oranı %75’in altında olmalıdır. Ek olarak, firmaların en az beş yıldır temettülerini artırma geçmişi olmalıdır.

Bu metrikleri kullanarak, fonun elinde 417 şirket var ve bunların çoğu S&P 500 endeksinde. Temel fark genel kompozisyondur. En üstteki kompozisyon finans şirketleri, ardından sağlık, teknoloji, endüstriyel ve temel tüketim malları şirketleri geliyor.

En büyük bileşenlerinden bazıları JPMorgan, Johnson & Johnson, Abbvie ve ExxonMobil gibi firmalardır. SCHD gibi, üstün temettü getirileri ile bilinen REIT’lere yatırım yapmaz.

DGRO, kurulduğu günden bu yana iyi bir performans gösterdi. Son dokuz yılın üçünde negatif getiri elde etti. En kötü yılı, %7,90 düştüğü 2022 ve %2,35 gerilediği 2018 yılıydı.

WisdomTree ABD Kaliteli Temettü Büyüme Fonu | DGRW

Dikkate alınması gereken diğer en iyi temettü ETF’si, WisdomTree US Quality Dividend Growth Index’i izleyen WisdomTree US Quality Dividend Growth Fund’dır. Bu endeks, temettü ödeme ve büyütme geçmişi olan 300’den fazla şirketten oluşur. 24’lük bir fiyat-kazanç oranına ve 6,6’lık bir ortalama fiyat-defter çarpanına sahiptir.

Diğer ikisinin aksine, DGRW ETF’nin teknoloji hisselerinde büyük bir ağırlığı vardır, bu da daha yüksek bir P/E çarpanına sahip olmasının nedenini açıklar. Teknoloji hisseleri fonun %27,8’ini oluştururken, bunu sağlık, endüstriyel, finansal ve temel tüketim malları takip eder.

Fonun en iyi şirketleri Microsoft, Apple, AbbVie, Broadcom, Johnson & Johnson ve Procter & Gamble gibi şirketlerdir. İlk on şirketin ağırlığı yaklaşık %37’dir ve bu da onu SCHD ve DGRO’dan biraz daha riskli hale getirir. Bir diğer dezavantajı ise %0,28’lik gider oranıyla emsallerine göre nispeten pahalı olmasıdır.

DGRW ETF’si de son on yılda üç yıl negatif getiri elde etti. En kötü yılları sırasıyla %6,34 ve %5,36 düştüğü 2022 ve 2018’di.

Açık olmak gerekirse: çoğu analist, getirileri birleştirmenin en iyi yolunun Nasdaq 100 ve S&P 500 endekslerini izleyenler gibi kıyaslama ETF’leri kullanmak olduğuna inanıyor. Yıllar geçtikçe, bu endeksleri yenmenin son derece zor olduğu açıkça görüldü. Yine de, DGRW, DGRO ve SCHD’ye yatırım yapmak kıyaslama endekslerini desteklemenin iyi bir yolu gibi görünüyor.