ANF hisse senedi analizi: Wyckoff, Abercrombie'nin %52 düşebileceğini öne sürüyor

Abercrombie & Fitch (ANF) hissesi bu yıl düşüşe geçti ve en iyi performans gösteren perakende hissesi olarak ortaya çıktığı 2023 ve 2024'te elde ettiği kazanımların bir kısmını sildi. ANF, 29 Ocak'tan bu yana en düşük seviyesi olan 100 dolara düştü. Peki, ANF hissesi kazanç raporu öncesinde iyi bir satın alma mı?

Abercrombie & Fitch'in büyümesi azaldı

ANF, son yıllarda perakende sektöründe en iyi performans gösteren şirketlerden biri oldu. Yatırımcılar, bu gelişmeyi yönetimin dönüşüm çabalarına bağlıyor.

Abercrombie & Fitch'in gelirleri 2021'de 3,12 milyar dolardan 2023'te 4,2 milyar doların üzerine çıktı. Birçok gencin işine geçmesiyle son on iki aylık (TTM) gelir 4,8 milyar doların üzerine çıktı.

Şirket ayrıca yıllık net kârını 2023'te 328 milyon dolara, son on iki ayda ise 537 milyon dolara çıkararak oldukça karlı bir hale geldi.

Bu büyüme, şirketin işini ve hisse senedi fiyatını hızlandırmaya yardımcı oldu ve hisse senedi fiyatı 2023'te 13,6 dolardan geçen yılın mayıs ayında yaklaşık 200 dolara yükseldi.

İş yörüngesinin yavaşladığına dair endişeler var. En son finansal sonuçlar, Abercrombie & Fitch'in gelirinin, benzer büyüme kalıplarına sahip olan temel A&F ve Hollister markalarının yardımıyla %14 artarak 1,2 milyar dolara çıktığını gösterdi.

Şirketin Amerika'daki net satışları %14 artışla 986 milyon dolara yükselirken, EMEA bölgesi %15 artışla 182 milyon dolara, daha küçük APAC bölgesi ise %32 artışla 41 milyon dolara ulaştı.

Asıl endişe Abercrombie & Fitch'in zirveye ulaşmış olması. Analistler 2024'teki yıllık gelirinin %15 yıllık artışla 4,93 milyar dolar olmasını ve ardından 2025'te 5,28 milyar dolar olmasını bekliyor. Bu, %15'ten %7'ye bir yavaşlama anlamına gelecek.

ANF kazançları önde

ANF hisse senedi fiyatı için bir sonraki önemli katalizör, 5 Mart'ta açıklanacak olan finansal sonuçları olacak.

Bu sonuçlar, şirketin faaliyetleri hakkında daha fazla bilgi verecek ve çeyrek boyunca daha fazla müşteri çekmeye devam edip etmediğini gösterecek.

Ortalama tahmine göre Abercrombie & Fitch geliri bir yıl öncesinin aynı dönemine göre %7,9 artışla 1,57 milyar dolar olacak. Çoğu analistin odaklandığı ileriye dönük rehberliğin 1,08 milyar dolar, yıllık %6,2 büyüme oranı olması bekleniyor.

ANF'nin hisse başına kazancının bir yıl önce yaptığı 2,97 dolardan daha yüksek olan 3,56 dolara ulaşması bekleniyor. Bu, yıllık EPS'nin 10,68 dolara ulaşmasına yol açacak. Şirketin hisse başına kazancının son birkaç çeyrekte olduğu gibi beklenenden daha iyi olma ihtimali yüksek.

Analistler ANF hisse senedi fiyatı konusunda genel olarak iyimser; ortalama tahmin 177 dolar, mevcut 101,4 dolardan daha yüksek.

Daha fazlasını okuyun: Abercrombie & Fitch hissesi: netlik anı yaklaşıyor

ANF hisse senedi fiyat analizi

ANF hisse senedi grafiği | Kaynak: TradingView

Devam eden Abercrombie & Fitch hisse senedi fiyat hareketini açıklamanın en iyi yolu Wyckoff Teorisi olarak bilinir . Yukarıda gösterildiği gibi, hisse senedi yıllarca dar bir aralıkta kalır. Bu aralıklı fiyat hareketi, bu teorinin birikim aşamasının bir parçasıdır.

ANF hisse senedi fiyatı daha sonra kar payı aşamasına girdi ve 2023'te 13 dolardan 200 dolara yaklaştı. Kar payı aşaması, daha yüksek talep ve yaygın olarak FOMO olarak bilinen bir fırsatı kaçırma korkusuyla karakterize edilir.

Mayıs 2024'te rekor seviyeye ulaştığından beri dağıtım aşamasında kaldı. Bu aşama, piyasada boğalar ve ayılar arasında yoğun bir mücadele ile karakterize edilir.

Abercrombie & Fitch hissesi şu anda 5 Ağustos'taki en düşük seviyesi olan 121,70 dolar desteğinin ve Nisan ayındaki en düşük salınımı olan 108,70 doların altına düştü.

En önemlisi, 100$'daki %50 Fibonacci Geri Çekilme noktasının biraz altına indi, bu da yatırımcılar arasında panik satışını tetikleyecek bir hareket. Bu nedenle, ANF hisse senedi fiyatı %61,8 geri çekilme noktası olan 80$'a düşecek. Bu görüş, mevcut seviyenin yaklaşık %21 altında, ardından mevcut noktadan %52 aşağıda olan 47,75$ geliyor.