İran gerilimleri petrol ve tahvil getirilerini yükseltince Asya piyasaları geriledi

Perşembe günü Asya genelinde hisse senedi piyasaları, ABD'nin İran'a yeni askeri saldırılar düzenlediğine dair haberler ve Kuveyt'le bağlantılı füze saldırıları yatırımcıları tedirgin edince ve Orta Doğu'da muhtemel bir barış anlaşması umutlarını zayıflatınca düştü.

Yatırımcılar tırmanan gerilimlere ve önemli ABD ekonomik veriler öncesi artan enflasyon endişelerine tepki verince petrol fiyatları sıçradı ve Hazine tahvili getirileri yükseldi.

ABD Başkanı Donald Trump'ın Hürmüz Boğazı'ndan yeniden geçişlerin başlaması için bir anlaşma sağlandığını öne süren İran raporunu reddetmesinin ardından yeniden başlayan düşmanlıklar, barış müzakereleri etrafındaki belirsizliği artırdı.

Petrol fiyatları sert şekilde toparlandı

ABD ordusu, İranlı bir insansız hava aracı operasyonunu hedef alan yeni saldırılar düzenlediğini açıkladı.

Tahran ise Kuveyt'teki bir ABD hava üssünü vurduğunu iddia etti.

Hürmüz Boğazı'ndan nakliyat hâlâ büyük ölçüde aksadığı için petrol fiyatları güçlü şekilde geri döndü.

Brent ham petrol 3.6% artışla varil başına $97.71'e yükseldi, ABD ham petrolü ise 3.8% artışla $92.05'e çıktı.

Petrol fiyatlarındaki sıçrama, enflasyonun daha uzun süre yüksek kalabileceği endişelerini artırarak Hazine tahvili getirilerini yukarı itti.

10 yıllık ABD Hazine tahvili getirileri, sürekli enerji fiyatı riskleri nedeniyle yatırımcıların enflasyon beklentilerini yukarı yönde revize etmesiyle 4 baz puan yükselerek 4.526% oldu.

Getiri artışı, daha önce kazançlara liderlik eden özellikle teknoloji hisseleri olmak üzere hisse piyasaları üzerinde de baskı yarattı.

Japonya'nın Nikkei endeksi 1.4% gerilerken, Güney Kore hisseleri 3.2% düştü.

MSCI'nin Japonya dışındaki Asya-Pasifik hisselerinin en geniş endeksi 2.1% değer kaybetti.

Japonya'dan gelen haberler ayrıca hükümetin yatırım ve ekonomik güvenliği güçlendirmeye yönelik önemli programların finansmanı için köprü tahvilleri ihraç etmeyi planladığını gösterdi.

Avrupa ve ABD vadeli işlemleri zayıflıyor

Piyasa zayıflığı Avrupa ve ABD'ye de sıçradı.

EUROSTOXX 50 vadeli işlemleri 1.2% düşerken, FTSE vadeli işlemleri 0.9% geriledi ve DAX vadeli işlemleri 1.0% değer kaybetti.

ABD'de S&P 500 vadeli işlemleri 0.3% gerilerken, Nasdaq vadeli işlemleri 0.8% düştü.

Enflasyon verileri odakta

Yatırımcıların ilgisi şimdi yaklaşan ABD kişisel tüketim harcamaları (PCE) verilerine kaydı; bu veriler Fed'in tercih ettiği enflasyon ölçülerini içeriyor.

Daha yüksek akaryakıt maliyetlerinin manşet PCE enflasyonunu üç yılın zirvesi olan 3.8% seviyesine çıkaracağı tahmin ediliyor.

Çekirdek enflasyonun aylık 0.3% artması ve yıllık oranın 3.3% seviyesine yükselmesi bekleniyor; bu da Fed'in 2% hedefinin oldukça üzerinde kalıyor.

Enflasyon beklentilerindeki yükseliş bazı Fed yetkililerini merkez bankasının gevşeme duruşunu yeniden değerlendirmeye yöneltti.

"Enflasyon hedefin oldukça üzerinde ancak çatışmanın büyüme üzerindeki etkisi hâlâ belirsiz olduğundan, Fed gerçek bir iki yönlü riskle karşı karşıya," diye yazdı NAB analistleri notlarında.

Piyasalar şu anda federal fon oranında yıl sonuna kadar 3.75% ile 4.0% aralığına çeyrek puanlık bir artış olasılığını yarı yarıya fiyatlıyor.

Dolar güçlenirken altın düşüşte

Daha yüksek ABD faiz beklentileri doları destekledi; dolar, para sepetine karşı 99.506 seviyesinde işlem gördü.

Dolar ayrıca dört haftanın en yüksek seviyesine çıktı ve Japon yeni karşısında 159.65'e ulaşarak daha önce Japon yetkililerin müdahalesini tetikleyen 160 seviyesine yaklaştı.

Euro 0.3% düşerek $1.1590 oldu; yine de Avrupa Merkez Bankası'nın olası bir faiz artışı beklentileri ortak para birimine bir miktar destek sağladı.

ECB Başekonomisti Philip Lane, politika yapıcıların daha yüksek enerji fiyatlarının daha geniş enflasyon beklentilerine yansımasını önlemeye odaklandıklarını söyledi.

Bu arada jeopolitik gerilimlere rağmen altın fiyatları ons başına $4,374'e düştü; bu, metalin hem güvenli liman varlığı hem de enflasyona karşı koruma olarak talebinin sınırlı olduğunu gösteriyor.