HPE hisselerinde nadir kupa ve kulp formasyonu; Dell sonuçları kilit katalizör

HP Enterprise hisseleri, en büyük rakibi Dell güçlü finansal sonuçlar açıkladıktan sonra uzatılmış işlemlerde %4 yükseldi; bu sonuçlar Dell hisselerini yaklaşık %10 artırdı. HPE, Salı kapanışı $50'dan hafifçe yükselerek $53.45'e çıktı ve odak şimdi kazançlara kayıyor.

Dell sonuçları HP Enterprise'ı yukarı çekti

HPE hisseleri, en büyük rakibi Dell güçlü finansal sonuçlar açıklayınca yükseldi ve işine dair daha fazla ayrıntı sundu. Bir açıklamada Dell, ikinci çeyrekte gelirinin %58 artarak $47 milyar olduğunu ve yıllık gelirin %69 artışla $192 milyar olmasının beklendiğini söyledi. Operasyonlardan Sorumlu Üst Yöneticisi (COO) şöyle dedi:

“Bu, AI sunucu işimizde en net şekilde görülüyor; 60,9 milyar dolarlık rekor sipariş aldık, 16,4 milyar dolarlık rekor gelir kaydettik ve çeyreği rekor 95 milyar dolarlık sipariş bakiyesiyle kapattık. Geleneksel sunucular ve ağ gelirleri %122 artarken, depolama %26 arttı.”

Bu kazançlar önemli çünkü Dell ile HP Enterprise benzer ürün ve hizmetler sunuyor. HPE de diğer büyük rakiplerde gördüğümüz gibi güçlü sonuçlar açıklayabilir; örneğin Lenovo Group ve Super Micro Computer'da olduğu gibi.

Son kazanç raporunda ise gelir %40 artışla $10.7 milyar oldu ve brüt marjlar 750 baz puan artarak %36.9'a yükseldi. Büyümeyi ağırlıklı olarak ağ gelirleri sağladı; bunlar %148 artışla $2.7 milyar olurken, bulut ve yapay zeka gelirleri çeyrekte %23 arttı.

Analistler, gelecek rakamların HP Enterprise'ın son çeyrekte gelirinin %30 artışla $12 milyar olduğunu göstereceğini tahmin ediyor. AI endüstrisindeki diğer şirketlerde gördüğümüz gibi, gelir ve hisse başına kâr (EPS) beklentilerin üzerinde gelebilir.

Tüccarlar gelir sipariş bakiyesi ve marjlara bakacak; bunların büyümeye devam etmesi bekleniyor. Dell örneğinde, brüt marj fiyatların yükselmeye devam etmesiyle geçen yılın aynı dönemindeki %18.3'ten %20.9'a yükseldi.

Bu rakamlar, şirketin değerlemesinin cazip göründüğü bir dönemde geliyor. İleriye dönük fiyat/kazanç oranı 15; teknoloji sektörü medyanı olan 22'nin çok altında. Ayrıca Nvidia ve AMD gibi diğer teknoloji şirketlerinden de daha düşük.

HPE hisselerinde kupa ve kulp formasyonu oluştu

HPE hisse grafiği | Kaynak: TradingView

Günlük grafik, HPE hisse fiyatının son birkaç haftada geri çekildiğini; Ağustos'taki $63.75 zirvesinden Salı günü $50.87'ye gerilediğini gösteriyor. Yakından bakıldığında hisse senedinin bir kupa ve kulp formasyonu oluşturduğu ve şu anda kulp bölümünde olduğu görülüyor. Bu formasyon genellikle güçlü bir sıçramaya yol açar.

Bu durumda kupanın derinliği %37. Kupanın üst kenarından aynı mesafenin ölçülmesi, hissenin uzun vadede ~$87.56'ya kadar toparlanabileceği anlamına geliyor. Bu görüş, hissenin kupanın üst kenarı olan $63.75'in üzerine çıkmasıyla teyit edilecek.