توقعات مؤشر TSX المركب قبل نتائج Barrick Gold وFranco-Nevada

لقد ارتفع مؤشر TSX المركب هذا العام، حتى مع تراجع أسعار الذهب. فقد قفز بنسبة 14.35% هذا العام وبنسبة 30% خلال الاثني عشر شهرًا الماضية متفوقًا على S&P 500. سيكون هذا الأسبوع مهمًا للمؤشر الكندي إذ ستعلن شركات كبرى مثل Barrick Gold وFranco-Nevada وConstellation Software عن نتائجها المالية.

أهم أسهم مؤشر TSX المركب التي ستعلن نتائجها

قفز مؤشر TSX المركب إلى مستوى قياسي هذا العام وسط ارتفاع أسهم شركات من قطاعات مختلفة. 

ارتفعت أسهم BlackBerry بنسبة 138% هذا العام، مما جعلها أفضل أداء في المؤشر. جاء هذا الارتفاع مع تحول الشركة نحو قطاع الذكاء الاصطناعي (AI)، حيث تقدم خدمات متعددة مثل البرمجيات والاتصالات.

قفزت أسهم Bird Construction بنسبة 134% بعد أن أصبحت مطورًا رئيسيًا لمراكز البيانات في كندا وأسواق أخرى. 

ساهمت شركات قطاعي الذهب والفضة أيضًا في دعم المؤشر رغم أن الأسعار انزلقت إلى سوق هابطة. ارتفعت أسهم Aya Gold & Silver بنسبة 88%، بينما شهدت أسهم Russel Metals وMontage Gold وAltius Minerals وAbra Silver Resource ارتفاعات مزدوجة الأرقام.

الحافز المهم التالي للمؤشر هو نتائج شركات كبرى مثل Barrick Gold وFranco-Nevada وConstellation Software التي ستُعلن يوم الثلاثاء هذا الأسبوع.

أسماء أخرى بارزة يجب مراقبتها تشمل Hydro One وPan American Silver وExchange Income. ومع ذلك، ستأتي أهم تقارير الأرباح في وقت لاحق من هذا الشهر عندما تعلن البنوك الكبرى بما في ذلك Scotiabank وBank of Montreal (BMO) وRoyal Bank of Canada (RBC) وTD Bank عن نتائجها. 

تتواجد هذه الشركات ضمن أكبر مكوّنات المؤشر، ما يعني أن أرباحها وتوجيهاتها يمكن أن تؤثر بشكل كبير على السوق الأوسع.

التركيز على بنك كندا (BoC) بعد نتائج قوية

تفاعل مؤشر TSX المركب أيضًا مع أرقام التوظيف الأسبوع الماضي التي أظهرت قفزة في التوظيف خلال يوليو. أضافت كندا أكثر من 75k وظيفة في يوليو، بينما فقدت الولايات المتحدة 23,000 وظيفة. انخفض معدل البطالة إلى 6.4%، وهو أدنى مستوى منذ عامين. أضافت كندا 18,200 وظيفة في يونيو.

مع ذلك، وعلى الرغم من قوة سوق العمل وارتفاع التضخم، يتوقّع المحلّلون أن يحافظ بنك كندا على أسعار الفائدة ثابتة. سيرغب البنك في مراقبة ما إذا كان النمو صحيًا قبل اتخاذ الخطوة التالية. 

بالنظر إلى الأمام، سيتفاعل مؤشر TSX المركب مع تقرير التضخم الاستهلاكي الأمريكي المقبل. يتوقع الاقتصاديون أن تُظهر البيانات تراجعًا طفيفًا في التضخم خلال يوليو مع هبوط أسعار الطاقة. ستساعد هذه الأرقام الاحتياطي الفيدرالي (Fed) عند اتخاذه قرار سعر الفائدة التالي.

كما سيتأثر المؤشر بسوق الطاقة، حيث أسعار النفط ترتفع وسط توترات في الشرق الأوسط. قدمت إيران مطالب جوهرية قبل استئناف محادثاتها مع الولايات المتحدة. 

التحليل الفني لمؤشر TSX

مخطط مؤشر TSX المركب | المصدر: TradingView

يُظهر الرسم اليومي أن مؤشر TSX المركب كان في موجة ارتفاع قوية هذا العام ويجلس الآن عند أعلى مستوياته التاريخية. لقد أعاد اختبار الجانب العلوي من القناة الصاعدة.

يحظى المؤشر بدعم من المتوسط المتحرك الأسي لمدى 100 يوم (EMA)، بينما ارتفع مؤشر المتوسط الاتجاهي (ADX) إلى 16، وهو أعلى مستوى منذ 29 أبريل. تُعدّ زيادة ADX علامة على استمرار زخم الصعود.

لذلك، السيناريو الأكثر احتمالًا هو استمراره في الصعود مع استهداف المتباعدين للمقاومة الرئيسية عند 37,000 نقطة. سيتأكد هذا الرأي إذا تحرك المؤشر فوق الجانب العلوي من القناة الصاعدة. 

السيناريو البديل هو تراجعه وإعادة اختبار الجانب السفلي من القناة الصاعدة عند 35,500.