Nikkei 225 na hraně před výsledky SoftBank, japonský jen klesá

Index Nikkei 225 se dnes, August 6, propadl o více než 1.25% poté, co se stáhly technologické společnosti jako Softbank, Kioxia Holdings, Tokyo Electron a Advantest. Pokles byl také způsoben obnoveným sestupným trendem japonského jenu navzdory zásahu Bank of Japan (BoJ) a americké vlády. Index klesl na 65,455 bodů ze svého maxima od začátku roku 72,845.

Softbank, Kioxia a Tokyo Electron klesly

Technologické společnosti, které táhly index Nikkei 225 k historickému maximu, se v poslední době vydaly opačným směrem a jejich volatilita vzrostla.

Akcie Softbank dnes klesly o 6% a jsou více než 30% pod svým maximem od začátku roku. Tento pokles nastal, zatímco obchodníci čekali na zveřejnění výsledků, které by měly přinést více informací o podnikání společnosti.

Společnost byla v posledních týdnech pod tlakem. Například Arm Holdings, jedna z jejích největších investic, klesla z 450 USD na současných 274 USD. OpenAI, další významná firma v jejím portfoliu, čelí značnému konkurenčnímu tlaku ze strany společností jako Anthropic a Moonshot. Tyto tlaky rostou a donutily ji snižovat ceny a odložit plánované IPO.

Kioxia Holdings, další významná společnost v indexu Nikkei 225, klesla o více než 8 % v důsledku propadu firem z oblasti paměťových čipů. Nyní je více než 55 % pod svým historickým maximem, což odráží výkonnost jiných paměťových firem jako Samsung, SK Hynix, a SanDisk. Tento pokles probíhá navzdory doloženému růstu tržeb a ziskovosti při rostoucích cenách pamětí.

Další společnosti v technologickém sektoru také ustoupily, a to i přesto, že velké technologické firmy jako Microsoft, Meta Platforms a Alphabet potvrdily pokračování výdajů v tomto roce.

Japonský jen obnovil svůj sestupný trend

Index Nikkei 225 také reaguje na vývoj japonského jenu. Kurz USD/JPY klesl z maxima od začátku roku 163.97 na 155.20 poté, co zasáhly BoJ a americká vláda.

Mediální zprávy naznačují, že BoJ v minulém týdnu utratila více než 50 miliard USD na obranu jenu. Současně americká vláda částečně vyměnila některé své držby eur za jeny a představitelé slíbili další pomoc.

V poslední době se však japonský jen opět oslabil a pár USD/JPY vzrostl na 157.72. Tento vývoj je podobný dubnovému scénáři po zásahu BoJ, kdy pár klesl na 155.60 a následně obnovil vzestupný trend až na desetileté maximum 163.97.

Existuje proto riziko, že BoJ nyní začne zvyšovat úrokové sazby, aby zmenšila propast vůči Spojeným státům. Takový krok by měl určité dopady na japonské akcie.

Technická analýza indexu Nikkei 225

Graf Nikkei 225 | Zdroj: TradingView

Denní graf naznačuje, že index by v následujících dnech nebo týdnech mohl zaznamenat býčí proražení. Důvodem je to, že postupně vytvořil klesající kanál, který je součástí formace býčí vlajky. Retestoval horní stranu tohoto kanálu a dokončil tak pattern proražení a retestu.

Index se rovněž nadále drží nad 100denním klouzavým průměrem, který mu poskytl nejsilnější podporu. Cesta s nejmenším odporem je tedy směrem vzhůru, přičemž dalším klíčovým cílem je psychologická hladina 70,000.