Toast-lager er steget i vejret: kunne TOST stige til $70?

Toast-aktiekursen er på vej til at stige for anden uge i træk med stigninger, da investorer strømmer tilbage til fintech-virksomheder. Dens stigning accelererede torsdag, efter at selskabet offentliggjorde stærke økonomiske resultater og øgede dets fremadrettede guidance. Den er nu hoppet med over 172 % fra sit laveste niveau i 2022 og svæver på sit højeste sving siden januar samme år.

Fintech-aktier klarer sig godt

Toast aktiekursstigning afspejler andre virksomheder i den finansielle teknologiindustri. For eksempel er PayPal-aktien steget med over 50 % i år og svæver på sit højeste niveau siden februar 2023.

Tilsvarende sprang Affirm-aktien til $50, meget højere end lavpunktet i august på $22, mens Block, moderselskabet til Square , er steget med over 80% fra dets laveste 2023.

Dette opsving sker på et tidspunkt, hvor de fleste af disse virksomheder oplever moderat - men rentabel vækst. Dette er en skarp kontrast til, hvad de gjorde tidligere, da de alle fokuserede på vækst for enhver pris.

De fleste af disse firmaer har skåret arbejdere ned for at bevare kontanter. De har også arbejdet på at booste deres tilbud, da konkurrencen er stigende. Det meste af denne konkurrence kommer fra andre teknologigiganter som Amazon, Google og Apple.

Toast-aktien steg efter indtjening

TOST-aktiekursen sprang med næsten 20% i efter-timerne og nåede op på $39, det højeste niveau i næsten tre år.

Disse tal viste, at dens årlige tilbagevendende omsætning eller ARR steg med 28% i tredje kvartal til $1,6 milliarder. Denne vækst skete, da detailudgifterne i restauranter fortsatte med at klare sig godt i kvartalet.

Nogle af dets topkunder som Sweetgreen, Cava og Joe Coffee har rapporteret om stærk vækst, hvor mange af dem har åbnet nye butikker. Alt i alt steg butiksplaceringerne med 28 % år-til-år til 127.000.

Dens bruttobetalingsvolumen (GPV) steg med 24 % i kvartalet til 41,7 milliarder dollar. Omsætningen steg fra $1,032 milliarder i Q3'23 til $1,3 milliarder i Q3'24. Det meste af denne indtægt kom fra dets teknologiløsninger, efterfulgt af dets abonnementer og hardware. Omsætningen på ni måneder steg også fra $2,8 milliarder i 2023 til $3,6 milliarder.

Den vigtigste del af Toasts forretning er, at den gav et overskud i sidste kvartal, da væksten i omsætningen faldt sammen med reducerede omkostninger.

Ledelsen øgede også sin omsætningsforventning for fjerde kvartal og årligt. Dets abonnementsindtægter og afdeling for finansiel teknologi forventes at vokse med mellem 32% og 35% til mellem $370 millioner og $380 millioner.

For året ser analytikere, at dens abonnementsindtægter kommer på mellem 1,39 milliarder dollars og 1,4 milliarder dollars.

Læs mere: Toastaktier handles med rabat: Goldman Sachs

Væksten skal fortsætte

En sandsynlig katalysator for Toast aktiekursen er, at Federal Reserve er begyndt at sænke renten, et tegn på, at inflationen er faldende.

Lavere takster vil i teorien føre til flere forbrugerforbrug, især i restaurationsbranchen, hvilket vil føre til mere salg.

Den anden vigtige katalysator for TOST-aktien er, at den kan fortsætte med at vinde markedsandele, især blandt mindre restaurantmærker.

Som sådan mener analytikere, at Toasts årlige omsætning vil vokse med 26% i år til $4,88 milliarder. De forventer også, at omsætningstallet vil bevæge sig til 6,02 milliarder dollars i det kommende år.

Derudover mener analytikere, at Toast nu er trådt ind i en ny æra med profitabel vækst. De ser det tabe 29 cent per aktie i år efterfulgt af et overskud på 29 cent i 2025.

Alligevel er den vigtigste udfordring, der kan skade virksomheden, at konkurrencen i kassebranchen vil blive intensiveret, efterhånden som virksomheder søger at vinde markedsandele. Nogle af de mest bemærkelsesværdige konkurrenter er firmaer som Square for Restaurants, Clover, Lightspeed og TouchBistro.

Et andet centralt spørgsmål er, at virksomhedens værdiansættelse er relativt strakt, da virksomheden nu er vurderet til næsten 20 milliarder dollars. Derfor er den nødt til at beholde sin omsætning og overskud for at retfærdiggøre denne væksttendens.

Læs mere: Goldman Sachs: Køb Carnival-, Micron-, Toast- og Pfizer-aktier

Toast aktiekursanalyse

Det daglige diagram viser, at TOST aktiekursen har været i et stærkt rally i de seneste par måneder. Det krydsede for nylig det vigtige modstandspunkt ved $27,86, hvor det dannede et dobbelt-top-mønster mellem maj og juli i år. At bevæge sig over dette niveau ugyldiggjorde et af de mest bearish tegn på markedet.

Aktien er forblevet over 50-dages og 100-dages glidende gennemsnit, hvilket signalerer, at tyre har kontrol. Også Relative Strength Index (RSI) og MACD-indikatorerne har alle peget opad og er på deres overkøbte niveauer.

Derfor vil Toast-aktiekursen sandsynligvis fortsætte med at stige, da tyre målretter sit rekordhøje niveau på $69,70. For at gøre det skal aktierne krydse det psykologiske niveau ved $50. Hvis dette sker, betyder det, at det vil springe med over 100% fra det nuværende niveau.