AppLovin-aktien er steget: spænding for gennemsnitlig tilbagevenden i 2025

AppLovin-aktiekursen er gået parabolsk i år og er steget med 760 % og er blevet den bedst præsterende spiller i Russell 1000-indekset. APP's stigning har været med til at omdanne det lidet kendte til en 134 milliarder dollars. Så har APP-aktien mere opad i 2025?

AppLovin aktiekurs er blevet meget overkøbt

Det ugentlige diagram viser, at APP-aktiekursen har været en af ​​de bedst præsterende virksomheder i USA. Efter at have nået bunden på $7,4 i 2023, er den steget med over 4.945%.

Rallyet accelererede, efter at aktien steg over nøglemodstandsniveauet på $115,73, det højeste sving i november 2021. Det var oversiden af ​​kop- og håndtagsmønsteret, et populært bullish tegn.

AppLovin-aktien er forblevet over 50-ugers og 100-ugers eksponentielle glidende gennemsnit, et tegn på, at tyre har kontrol.

Relative Strength Index (RSI) er flyttet til det overkøbte niveau på 77. På samme måde har MACD og Stokastisk Oscillator alle peget opad.

Derfor er der en risiko for, at aktien vil have en gennemsnitlig tilbagevenden, en situation, hvor et aktiv falder og bevæger sig til dets vigtigste glidende gennemsnit. Et sandsynligt scenario er, hvor aktien falder til nøglestøtten ved $200. Et træk over det højeste niveau for år til dato på $418 vil ugyldiggøre det bearish synspunkt.

Læs mere: Er der flere gevinster forude for AppLovin?

Værdiansættelsesbekymringer er fortsat

De fleste analytikere mener, at amerikanske aktier er stærkt overvurderede. Nylige data viser, at S&P 500-indekset har et forward P/E-forhold på 22,3, højere end det femårige gennemsnit på 19,7.

Alligevel kan aktier og andre aktiver forblive overvurderede i lang tid, så længe der er momentum. For eksempel har virksomheder som Visa og Mastercard været overvurderet i årtier.

AppLovin er en af ​​de mest overvurderede virksomheder i USA. Det har en markedsværdi på over 134 milliarder dollars og opnåede en omsætning på 4,2 milliarder dollars i de sidste 12 måneder.

Det betyder, at eksklusive gæld, hvis du købte virksomheden til den nuværende værdiansættelse på 134 milliarder dollar, vil det tage dig 32 år at få dine penge tilbage. Og det er kun på volumen. Når du ser på dens nettoindkomst, ville det tage dig 116 år at gå i balance.

Ifølge SeekingAlpha har AppLovin et fremadrettet P/E-forhold på 77, meget højere end sektormedianen på 26.

Disse tal ville være en smule forståelige, hvis virksomheden havde en stærk vækst. De seneste resultater viste, at dens kvartalsvise omsætning steg med 39% i sidste kvartal til 1,20 milliarder dollars. Det meste af denne vækst kom fra dens softwareplatform, da dens app-omsætning steg med kun 1 %.

Analytikere forventer, at dens årlige omsætning for året vil være $4,59 milliarder, en stigning på 39% fra sidste år. Det vil så tjene omkring 5,6 milliarder dollars i det næste regnskabsår.

På den positive side har virksomheden en positiv regel på 40 målinger. Dens omsætningsvækst var 39%, mens dens nettoindtægtsmargin var 36%. Ideelt set siges en softwarevirksomhed at være undervurderet, hvis den har et mål på 40 og derover.

Alligevel er der på lang sigt en risiko for, at AppLovin-aktien vil gennemgå en gennemsnitlig reversion i 2025.