AppLovin-Ergebnisse zeigen trotz negativer Berichte Widerstandsfähigkeit: Ist die APP-Aktie auf dem Weg zu 400 $?

Wells Fargo-Analyst Alec Brondolo sagte, er habe die von Muddy Waters Research im März erhobenen Vorwürfe fragwürdiger Werbepraktiken, einschließlich der Verletzung der Privatsphäre von Nutzern gegen AppLovin Corp (NASDAQ: APP), nie geglaubt.

Und die gestern Abend veröffentlichten Ergebnisse des Adtech-Giganten für das erste Quartal bestätigen nun, dass „Short-Reports die Ausgabebereitschaft der Partner tatsächlich nicht beeinträchtigt haben“, teilte er seinen Kunden heute in einer Forschungsnotiz mit.

Brondolo hat heute Morgen sein Kursziel für AppLovin-Aktien auf 405 US-Dollar angehoben, was ein weiteres Aufwärtspotenzial von 16 % gegenüber dem aktuellen Niveau bedeutet.

Warum bleibt Wells Fargo optimistisch in Bezug auf die AppLovin-Aktie?

Wells Fargo sieht weiterhin erhebliches Aufwärtspotenzial bei APP-Aktien, da das Unternehmen „eine starke strategische Position im Markt für mobile Spielewerbung mit führenden Produkten in der Nutzerakquise und der Anzeigenmonetarisierung“ innehat.

Alec Brondolo hob in einer heutigen Research-Notiz seine Umsatzprognosen für das Gesamtjahr deutlich über die Konsensschätzungen an und begründete dies mit der Fähigkeit des Unternehmens, künftig einen noch größeren Anteil des 34 Milliarden Dollar großen Marktpotenzials zu gewinnen.

Der Analyst bleibt positiv gestimmt bezüglich der AppLovin-Aktie, obwohl die Führungskräfte eine konsensuale Prognose für das laufende Quartal abgegeben haben.

Sie erwarten für das zweite Quartal einen Umsatzrückgang auf 1,2 bis 1,22 Milliarden Dollar, deutlich unter den Analystenprognosen von 1,38 Milliarden Dollar.

Ein Teil dieser Schwäche könnte jedoch mit dem Verkauf des Mobile-Gaming-Geschäfts zusammenhängen, den APP am Donnerstag bekannt gab.

Warum ist der Absatz von mobilen Spielen für APP so wichtig?

Das App-Geschäft des Unternehmens erzielte im ersten Quartal 325 Millionen Dollar, was einem Rückgang von etwa 14 % im Vergleich zum Vorjahr entspricht.

Der Verkauf der Mobile-Games-Sparte wird AppLovin helfen, diesen Überhang zu beseitigen und sich stärker auf sein KI-gestütztes, schnell wachsendes Werbegeschäft zu konzentrieren, das im ersten Quartal im Vergleich zum Vorjahr um über 70 % zulegte.

Wells Fargo-Analyst Alex Brondolo bleibt auch deshalb positiv gestimmt für AppLovin-Aktien, weil ein „globaler Launch des Self-Service-Angebots ansteht, der wahrscheinlich einen weiteren Wendepunkt markieren wird“.

Bitte beachten Sie jedoch, dass die APP-Aktie derzeit keine Dividende ausschüttet.

Gibt es bei APP-Aktien noch weiteres Aufwärtspotenzial?

In einem separaten Blogbeitrag am Mittwoch pries Adam Foroughi, der CEO von AppLovin, das Angebot seines Unternehmens für TikTok US als überlegen im Vergleich zu anderen Geboten an.

Der Adtech-Gigant ist an einer Fusion mit dem Social-Media-Unternehmen interessiert, anstatt dessen US-Geschäft zu kaufen. Das mache es zu einer „echten Partnerschaft, die unsere Stärken nutzt, um Herausforderungen in den Bereichen Sicherheit, Daten und Inhalte zu bewältigen und gleichzeitig enormes Potenzial freizusetzen“, schrieb er.

Beachten Sie, dass die AppLovin-Aktien bereits um etwa 400 % gegenüber ihrem Tiefstand im August 2024 gestiegen sind.

Dennoch gehört Wells Fargo zu den vorsichtigeren Analysten bezüglich der APP-Aktie, da die Konsensbewertung des an der Nasdaq notierten Unternehmens derzeit bei „Übergewichtung“ liegt, mit einem durchschnittlichen Kursziel von etwa 484 US-Dollar, was ein potenzielles Aufwärtspotenzial von weiteren 40 % gegenüber dem aktuellen Niveau bedeutet.