Snowflake-Aktie steigt um 14% aufgrund übertroffener Gewinne und optimistischer Prognose; Analysten erhöhen PTs

Der Aktienkurs von Snowflake stieg im vorbörslichen Handel am Donnerstag um 14%, nachdem die Cloud-Datenplattform die Gewinnschätzungen für das 2. Quartal übertraf und ihre Umsatzprognose anhob, während sie gleichzeitig eine beschleunigte Nachfrage nach ihren Angeboten für künstliche Intelligenz signalisierte.

Der Quartalsumsatz stieg gegenüber dem Vorjahr um 31,8 % auf 1,14 Mrd. $ gegenüber den erwarteten 1,09 Mrd. $.

Für das Gesamtjahr hob Snowflake seine Prognose für den Produktumsatz auf knapp 4,4 Mrd. $ an, was über der bisherigen Prognose von 4,33 Mrd. $ liegt und geringfügig über den Analystenschätzungen von 4,34 Mrd. $ liegt.

Sollte die Rallye anhalten, würde sie die Marktkapitalisierung des Unternehmens um mehr als 11 Mrd. $ erhöhen und sie auf deutlich über 78 Mrd. $ anheben.

Der Anstieg unterstreicht das Vertrauen der Anleger, dass Snowflake fest positioniert ist, um von einer Welle der Datenmodernisierung und KI-Einführung in Unternehmen zu profitieren.

Da Unternehmen stark in die Integration großer Sprachmodelle und die Bereitstellung von KI-Anwendungen investieren, hat sich Snowflake zu einem der gefragtesten Akteure der Branche entwickelt.

"Wir haben eine enorme Chance vor uns, wenn wir weiterhin jedes Unternehmen in die Lage versetzen, sein volles Potenzial durch Daten und KI auszuschöpfen", sagte CEO Sridhar Ramaswamy gegenüber Investoren.

Quartalsergebnisse übertreffen die Erwartungen der Wall Street

Das Unternehmen meldete einen geringeren Verlust von 298 Mio. $ oder 89 Cent pro Aktie, verglichen mit einem Verlust von 316,9 Mio. $ oder 95 Cent pro Aktie im Vorjahr.

Der bereinigte Gewinn lag bei 35 Cent pro Aktie und übertraf damit die Konsensprognose der Analysten von 27 Cent, so FactSet.

Das Umsatzwachstum blieb robust, wobei die verbleibenden Leistungsverpflichtungen von Snowflake – ein Maß für zukünftige vertraglich vereinbarte Umsätze – im Vergleich zum Vorjahr um 33 % auf 6,9 Milliarden US-Dollar stiegen.

Die Führungskräfte hoben die Breite des Unternehmensengagements hervor und stellten fest, dass jetzt wöchentlich mehr als 6.100 Konten die KI-gesteuerten Dienste von Snowflake nutzen.

"Tausende von Kunden setzen ihr Geschäft auf Snowflake", sagte Ramaswamy und fügte hinzu, dass die Nachfrage nach seinen KI-Produkten beginnt, zusätzliche Einnahmequellen über die traditionellen Data-Warehousing-Dienste hinaus zu erschließen.

Prognose angehoben, da sich die Einführung von KI beschleunigt

Für das Gesamtjahr hob Snowflake seine Prognose für den Produktumsatz auf knapp 4,4 Mrd. $ an, was über der bisherigen Prognose von 4,33 Mrd. $ liegt und geringfügig über den Analystenschätzungen von 4,34 Mrd. $ liegt.

Der Produktumsatz im dritten Quartal wird voraussichtlich zwischen 1,12 und 1,13 Mrd. $ liegen und damit ebenfalls leicht über der Prognose der Wall Street von 1,12 Mrd. $ liegen.

Die Führungskräfte führten die Upgrades auf eine Welle der Akzeptanz in allen Branchen zurück, darunter Finanzdienstleistungen, Einzelhandel und Gesundheitswesen.

Die Plattform von Snowflake werde zunehmend für den Aufbau von Datenpipelines, das Training von KI-Modellen und die Bereitstellung von KI-gestützten Anwendungen in großem Maßstab verwendet.

"Das ist ein Katalysator für Datenbanken der nächsten Generation, sei es MongoDB, Snowflake oder Databricks", sagte Richard Clode, Portfoliomanager bei Janus Henderson Investors, der Snowflake-Aktien hält.

Analysten erhöhen Kursziele nach positiven Ergebnissen

Die besser als erwarteten Ergebnisse und die angehobene Prognose lösten eine Flut von Analystenhochstufungen aus.

Barclays hob sein Kursziel von 219 $ auf 255 $ an, behielt sein Overweight-Rating bei und verwies auf die robuste Produktakzeptanz sowie starke Kundenpipelines.

Mindestens sieben weitere Brokerhäuser folgten mit Aufwärtskorrekturen.

Piper Sandler hob das Kursziel von 215 $ auf 285 $/Aktie an und behielt damit ebenfalls ein Overweight-Rating für die Aktie bei.

Die von der LSEG zusammengestellten Daten zeigten, dass Snowflake von 51 Analysten im Durchschnitt mit "Kaufen" bewertet wird, mit einem mittleren Kursziel von 255 $.

Die Aktie ist im Jahr 2025 bereits um rund 30% gestiegen, gehört aber nach wie vor zu den teuersten Namen im Bereich der Cloud-Software.

Es wird zum 142-fachen der erwarteten Gewinne gehandelt, verglichen mit dem 76-fachen für MongoDB und dem 64-fachen für Datadog.