Dow steigt, S&P 500 erreicht Rekordhoch – schwache US-Arbeitsdaten dämpfen Fed-Ängste

Die US-Aktien schlossen am Freitag höher, wobei der S&P 500 auf ein Rekordhoch schloss, da schwächer als erwartete Juli-Arbeitsmarktdaten die Erwartungen an eine Zinserhöhung der Federal Reserve im September reduzierten und die Anlegernachfrage nach Technologie- und Wachstumswerten stärkten.

Der S&P 500 stieg um 0,6% und schloss bei 7.756,44, während der Nasdaq Composite um 1,3% auf 26.690,62 kletterte.

Der Dow Jones Industrial Average gewann 151 Punkte bzw. 0,3% und schloss bei 54.036,43.

Die Gewinne rundeten eine starke Woche für die Wall Street ab, in der alle drei großen Indizes ihre beste Wochenperformance seit April verzeichneten.

Der S&P 500 und der Dow stiegen jeweils um mehr als 3% in der Woche, während der Nasdaq rund 5% zulegte, gestützt durch eine Erholung bei Halbleiteraktien. Der iShares Semiconductor ETF (SOXX) stieg ebenfalls etwa 7% im Wochenverlauf.

Schwacher Arbeitsmarktbericht verschiebt Fed-Erwartungen

Die Anlegerstimmung verbesserte sich, nachdem das Arbeitsministerium berichtete, dass die Nonfarm-Payrolls im Juli um 23.000 sanken, während Ökonomen mit einem Anstieg von rund 80.000 bis 83.000 Stellen gerechnet hatten.

Die Beschäftigungszahlen für die beiden Vormonate wurden ebenfalls deutlich nach unten revidiert.

Trotz des Rückgangs der Beschäftigung sank die Arbeitslosenquote von 4,2% auf 4,1%, da die Erwerbsbeteiligung auf den niedrigsten Stand seit mehr als fünf Jahren fiel.

Die schwächeren Arbeitsmarktdaten veranlassten Händler, ihre Erwartungen an eine weitere Zinserhöhung der Federal Reserve zurückzuschrauben.

Laut dem CME FedWatch-Tool sank die Wahrscheinlichkeit einer Zinserhöhung im September auf etwa 44%, nach 55% einen Tag zuvor und rund 67% vor einer Woche.

Der Beschäftigungsbericht bestärkte die Erwartung, dass die Zentralbank die Zinsen auf ihrer Sitzung im September unverändert lassen könnte, zumal Fed-Chef Kevin Warsh nur begrenzte zukunftsgerichtete Hinweise gegeben hat, wodurch die Märkte zunehmend auf die eingehenden Wirtschaftsdaten achten.

Quartalszahlen treiben Rally bei Technologie- und Softwareaktien

Unternehmensgewinne blieben ein weiterer wichtiger Treiber der Marktperformance, wobei starke Quartalsergebnisse halfen, Sorgen über KI-bezogene Ausgaben und die Nachfrage nach Unternehmenssoftware auszugleichen.

Atlassian gehörte zu den größten Gewinnern der Sitzung und schoss um etwa 36% in die Höhe, nachdem das Unternehmen stärkere als erwartete Zahlen für das vierte Fiskalquartal und Umsatzmeldungen vorgelegt und eine optimistische Prognose ausgegeben hatte.

Cloudflare gewann rund 4%, nachdem das Unternehmen seine Jahres- und Quartalsprognose angehoben hatte, was die anhaltende Nachfrage nach seinen Cloud‑Cybersicherheits‑ und KI‑bezogenen Angeboten widerspiegelt.

Airbnb legte ebenfalls etwa 15% zu, nachdem die Ferienwohnungsplattform sowohl beim Umsatz als auch beim Gewinn für das zweite Quartal die Erwartungen der Wall Street übertroffen hatte.

Microchip Technology zog ebenfalls an, nachdem das Unternehmen für das Quartal einen Umsatz prognostiziert hatte, der über den Analystenschätzungen lag, während SpaceX nach dem Ablauf der ersten von mehreren nach dem IPO geltenden Sperrfristen für Aktien zulegte.

Mit dem Abschluss der Berichtssaison in Reichweite übertrafen laut LSEG-Daten mehr als 85% der S&P 500-Unternehmen, die bis Freitagmorgen Ergebnisse vorgelegt hatten, die Analystenerwartungen.

Ölpreise leicht schwächer, Märkte beobachten den Nahen Osten

Die Ölpreise schlossen leicht schwächer, da Anleger weiterhin die diplomatischen Entwicklungen rund um die Straße von Hormus beobachteten.

West Texas Intermediate für September-Lieferung schloss 0,35% tiefer bei $77.02 pro Barrel, während Brent um 0,44% fiel und bei $82.13 pro Barrel schloss.

Die Märkte verfolgten weiterhin Berichte, wonach die Vereinigten Staaten und Iran Fortschritte in Richtung einer Vereinbarung zur Wiedereröffnung der Straße von Hormus machen, einer wichtigen globalen Energie-Transportroute.

Die Erwartung, dass die Spannungen sich schließlich abschwächen könnten, trug dazu bei, breitere Inflationssorgen in Schach zu halten und unterstützte Aktien, obwohl die Rohölpreise im Verlauf der Sitzung Gewinne verzeichneten.