NatWest annonce qu'il achètera le portefeuille de prêts hypothécaires de Metro Bank pour 3,13 milliards £

NatWest Group plc (LON: NWG) a annoncé vendredi qu'il achèterait le portefeuille de prêts hypothécaires résidentiels de Metro Bank (LON: MTRO) pour 3,13 milliards £. L'accord aidera la banque de détail et commerciale britannique à augmenter son capital au milieu de la pandémie de coronavirus en cours qui a pesé lourdement sur ses activités ces derniers mois.

Les actions de Metro Bank, que vous pouvez acheter en suivant ce guide, ont chuté de plus de 2 % vendredi. À 115 pence par action, ses actions sont désormais en baisse d'environ 45 % depuis le début de l'année sur le marché boursier, après s'être remises d'un prix bien inférieur de 59 pence par action atteint pendant la première semaine de novembre.

En comparaison, Metro Bank a enregistré une très mauvaise performance sur le marché boursier l'an dernier avec une baisse annuelle de plus de 85 %. Au moment de la rédaction de cet article, elle est évaluée à 198 millions £. Dans un rapport publié en août, Metro Bank a déclaré avoir conclu le premier semestre de l'année fiscale avec 240 millions £ de pertes.

L'accord se traduira par un gain d'environ 83 millions £

Selon Metro Bank, l'accord avec NatWest représente une prime de 2,7 % sur la valeur comptable brute de son portefeuille. L'accord se traduira par un gain d'environ 83 millions £. À 20 %, le ratio de fonds propres de base de la banque basée à Londres était en deçà du niveau d'amortissement excédentaire requis par les régulateurs. JP Morgan a rétrogradé NatWest qui est passé de « Surpondéré » à « Neutre » la semaine dernière.

La PDG, Alison Rose, a commenté la nouvelle vendredi et a déclaré :

« Augmenter notre portefeuille de prêts hypothécaires est une priorité stratégique importante alors que nous bâtissons une banque qui offre des rendements durables pour les actionnaires. L'ajout de ce portefeuille de prêts viendra compléter la forte croissance organique que nous continuons de réaliser. »

Le PDG de Metro Bank, Daniel Frumkin, fait un commentaire vendredi

Une fois l'opération conclue, le capital total de Metro Bank plus le ratio MREL devrait grimper à 24,2 %. Le PDG, Daniel Frumkin, a également pris la parole vendredi et déclaré :

« La vente nous permettra de modifier notre composition d'actifs et d'élargir notre portefeuille de prêts non garantis, après notre entrée sur le marché avec l'acquisition de RateSetter plus tôt cette année. L'opération supprime également tout besoin actuel d'émettre une dette éligible MREL. »

Vendredi, NatWest Group plc a clôturé la session ordinaire en affichant une baisse d'environ 3 %. Depuis le début de l'année, la société est actuellement en baisse de 35 % sur le marché boursier malgré une croissance de plus de 60 % depuis la fin du mois de septembre.

Au moment de la rédaction de cet article, NatWest Group est évalué à 19 milliards £ et a un ratio cours/bénéfice de 24,94.